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Faturamento Projeção índice de crescimento ano faturamento previsão Ano - 20 R$ 1,000,000.00 0.99960 Ano - 19 R$ 999,600.00 1.05060 Ano - 18 R$ 1,050,179.76 1.04040 Ano - 17 R$ 1,092,607.02 0.99960 Ano - 16 R$ 1,092,169.98 1.06080 Ano - 15 R$ 1,158,573.91 1.04040 Ano - 14 R$ 1,205,380.30 1.05060 Ano - 13 R$ 1,266,372.54 1.04040 Ano - 12 R$ 1,317,533.99 1.07100 Ano - 11 R$ 1,411,078.91 1.04040 Ano - 10 R$ 1,468,086.50 1.03020 Ano - 9 R$ 1,512,422.71 1.06080 Ano - 8 R$ 1,604,378.01 1.02000 Ano - 7 R$ 1,636,465.57 0.98940 Ano - 6 R$ 1,619,119.03 0.99960 Ano - 5 R$ 1,618,471.39 1.05060 Ano - 4 R$ 1,700,366.04 0.96900 Ano - 3 R$ 1,647,654.69 0.99960 Ano - 2 R$ 1,646,995.63 1.04040 Ano - 1 R$ 1,713,534.25 1.06688 Ano + 0 R$ 1,828,136.06 1.02322 Ano + 1 R$ 1,870,589.32 1.02270 Ano + 2 R$ 1,913,042.58 1.02219 Ano + 3 R$ 1,955,495.84 1.02171 Ano + 4 R$ 1,997,949.10 Faturamento realizado e previsto faturamento 1000000 999600 1050179.76 1092607.02 1092169.98 1158573.9099999999 1205380.3 1266372.54 1317533.9900000002 1411078.9100000001 1468086.5000000002 1512422.7100000002 1604378.0100000002 1636465.5700000003 1619119.0300000003 1618471.3900000001 1700366.0400000003 1647654.6900000002 1646995.6300000001 1713534.2500000002 previsão 1 1 -20 -19 -18 -17 -16 -15 -14 -13 -12 -11 -10 -9 -8 -7 -6 -5 -4 -3 -2 -1 0 1 2 3 4 1828136.0620774089 1870589.3214333735 1913042.5807893383 1955495.8401453029 1997949.0995012 675 Projeções de consumo X Y X * Y X² Y² Ano Faturamento Consumo de energia (ano) Faturamento médio mensal Consumo de energia médio (mês) Coluna2 Coluna3 Coluna4 Ano - 20 R$ 1,000,000.00 19,800 KWh/Ano R$ 83,333.33 1,650 KWh/Mês R$ 137,500,000.00 R$ 6,944,444,444.44 2,722,500 Ano - 19 R$ 999,600.00 19,792 KWh/Ano R$ 83,300.00 1,649 KWh/Mês R$ 137,361,700.00 R$ 6,938,890,000.00 2,719,201 Ano - 18 R$ 1,050,179.76 20,794 KWh/Ano R$ 87,514.98 1,733 KWh/Mês R$ 151,663,460.34 R$ 7,658,871,724.40 3,003,289 Ano - 17 R$ 1,092,607.02 21,634 KWh/Ano R$ 91,050.59 1,803 KWh/Mês R$ 164,164,204.76 R$ 8,290,209,028.84 3,250,809 0.9982100273 Ano - 16 R$ 1,092,169.98 21,843 KWh/Ano R$ 91,014.17 1,820 KWh/Mês R$ 165,645,780.30 R$ 8,283,578,230.65 3,312,400 Ano - 15 R$ 1,158,573.91 22,708 KWh/Ano R$ 96,547.83 1,892 KWh/Mês R$ 182,668,486.48 R$ 9,321,482,673.14 3,579,664 Ano - 14 R$ 1,205,380.30 23,625 KWh/Ano R$ 100,448.36 1,969 KWh/Mês R$ 197,782,817.56 R$ 10,089,872,691.86 3,876,961 Ano - 13 R$ 1,266,372.54 25,581 KWh/Ano R$ 105,531.05 2,132 KWh/Mês R$ 224,992,187.94 R$ 11,136,801,458.79 4,545,424 Ano - 12 R$ 1,317,533.99 26,878 KWh/Ano R$ 109,794.50 2,240 KWh/Mês R$ 245,939,678.13 R$ 12,054,832,047.26 5,017,600 Ano - 11 R$ 1,411,078.91 28,222 KWh/Ano R$ 117,589.91 2,352 KWh/Mês R$ 276,571,466.36 R$ 13,827,386,737.82 5,531,904 Ano - 10 R$ 1,468,086.50 29,068 KWh/Ano R$ 122,340.54 2,422 KWh/Mês R$ 296,308,791.92 R$ 14,967,208,135.29 5,866,084 Ano - 9 R$ 1,512,422.71 30,853 KWh/Ano R$ 126,035.23 2,571 KWh/Mês R$ 324,036,565.62 R$ 15,884,878,150.86 6,610,041 Ano - 8 R$ 1,604,378.01 32,408 KWh/Ano R$ 133,698.17 2,701 KWh/Mês R$ 361,118,750.42 R$ 17,875,199,992.86 7,295,401 Ano - 7 R$ 1,636,465.57 33,057 KWh/Ano R$ 136,372.13 2,755 KWh/Mês R$ 375,705,220.45 R$ 18,597,358,068.02 7,590,025 Ano - 6 R$ 1,619,119.03 32,059 KWh/Ano R$ 134,926.59 2,672 KWh/Mês R$ 360,523,837.35 R$ 18,205,183,564.64 7,139,584 Ano - 5 R$ 1,618,471.39 32,046 KWh/Ano R$ 134,872.62 2,671 KWh/Mês R$ 360,244,756.89 R$ 18,190,622,501.73 7,134,241 Ano - 4 R$ 1,700,366.04 34,347 KWh/Ano R$ 141,697.17 2,862 KWh/Mês R$ 405,537,300.54 R$ 20,078,087,986.01 8,191,044 Ano - 3 R$ 1,647,654.69 32,953 KWh/Ano R$ 137,304.56 2,746 KWh/Mês R$ 377,038,314.90 R$ 18,852,541,510.27 7,540,516 Ano - 2 R$ 1,646,995.63 33,599 KWh/Ano R$ 137,249.64 2,800 KWh/Mês R$ 384,298,980.33 R$ 18,837,462,536.38 7,840,000 Ano - 1 R$ 1,713,534.25 34,271 KWh/Ano R$ 142,794.52 2,856 KWh/Mês R$ 407,821,151.50 R$ 20,390,275,180.02 8,156,736 R$ 2,313,415.85 R$ 46,296.00 R$ 5,536,923,451.77 R$ 276,425,186,663.30 110,923,424 1) Coeficiente de correlação entre o faturamento e o consumo médio de energia por mês 0.998210 3,636,568,727.99 176,610,826,667.69 75,148,864.00 0.99821 Há uma correlação forte entre os dois fatores, desta forma, podemos dizer que quanto maior o faturamento, maior o consumo de energia 2) Equação da reta de regressão linear entre o faturamento e o consumo médio de energia por mês y=0,02059x+-66,96105 (Y = bX + a) B 0.0205909 A -66.96105 Equação da reta y=0,02059x+-66,96105 ∑(X × Y) = 5,536,923,451.77 n = 20 = 267,754,750.77 ∑(X2) = 276,425,186,663.30 = 13,379,732,266.50 = 2,314.80 = 115,670.79 3) projeção do consumo médio de energia por mês, nos próximos cinco anos Ano Faturamento médio mensal Projeção de consumo médio mensal Produção de energia cenário 1 Produção de energia Cenário 2 Energia excedente cenário 2 Ano 0 152,344.67 3,070 KWh/Mês 3,000.00 3,500.00 430.05 Ano 1 155,882.44 3,143 KWh/Mês 3,000.00 3,500.00 357.21 Ano 2 159,420.22 3,216 KWh/Mês 3,000.00 3,500.00 284.36 Ano 3 162,957.99 3,288 KWh/Mês 3,000.00 3,500.00 211.52 Ano 4 166,495.76 3,361 KWh/Mês 3,000.00 3,500.00 138.67 Consumo de energia médio (mês) 83333.333333333328 83300 87514.98 91050.585000000006 91014.164999999994 96547.825833333321 100448.35833333334 105531.045 109794.49916666669 117589.90916666668 122340.54166666669 126035.22583333334 133698.16750000001 136372.13083333336 134926.58583333335 134872.61583333334 141697.17000000001 137304.55750000002 137249.63583333333 142794.52083333334 1650 1649 1733 1803 1820 1892 1969 2132 2240 2352 2422 2571 2701 2755 2672 2671 2862 2746 2800 2856 FC Cenário 1 4) Fluxo de caixa projetado para os cinco anos de vida útil do projeto, considerando o orçamento originalmente apresentado pela Tecsol Ltda Investimento 90,600.00 TMA 1.48% VPL 18,302 Taxa de juros 1.19% Produção de energia mês 3,000 KWh/Mês TIR 2.82% Entrada 27,180.00 Preço energia 0.86 IL 1.67 Valor residual - 63,420.00 PB descontado 47 6 Qtd Parcelas 36 Residual 10% Período Entrada Prestação Economia de Energia em R$ Valor Residual do Equipamento Fluxo de Caixa Fluxo de Caixa Acumulado Fluxo de Caixa Descontado Fluxo de Caixa Descontado Acumulado 0 0 - 27,180 - 0 - 0 - 0 - 27,180 - 27,180 - 27,180 - 27,180 0 1 2 3 4 5 1 1 - 0 - 2,176 2,580 - 0 404 - 26,776 398 - 26,782 Ano 0 Ano 1 Ano 2 Ano 3 Ano 4 Ano 5 1 2 - 0 - 2,176 2,580 - 0 404 - 26,372 392 - 26,390 Investimento Incial - 27,180 1 3 - 0 - 2,176 2,580 - 0 404 - 25,969 386 - 26,004 Prestações - 26,114 - 26,114 - 26,114 - 0 - 0 1 4 - 0 - 2,176 2,580 - 0 404 - 25,565 381 - 25,623 Economia de Energia em R$ 30,960 30,960 30,960 30,960 30,960 1 5 - 0 - 2,176 2,580 - 0 404 - 25,161 375 - 25,248 Valor Residual do Equipamento 0 0 0 0 9,060 1 6 - 0 - 2,176 2,580 - 0 404 - 24,757 370 - 24,878 Fluxo de Caixa Livre - 27,180 4,846 4,846 4,846 30,960 40,020 1 7 - 0 - 2,176 2,580 - 0 404 - 24,353 364 - 24,513 Fluxo de Caixa Descontado - 27,180 4,410 3,697 3,100 16,603 17,672 1 8 - 0 - 2,176 2,580 - 0 404 - 23,949 359 - 24,154 Fluxo de Caixa Livre Acumulado - 27,180 - 22,334 - 17,488 - 12,642 18,318 58,338 1 9 - 0 - 2,176 2,580 - 0 404 - 23,546 354 - 23,801 Fluxo de Caixa Descontado Acumulado - 27,180 - 22,770 - 19,073 - 15,973 630 18,302 1 10 - 0 - 2,176 2,580 - 0 404 - 23,142 349 - 23,452 1 11 - 0 - 2,176 2,580 - 0 404 - 22,738344 - 23,108 1 12 - 0 - 2,176 2,580 - 0 404 - 22,334 339 - 22,770 2 13 - 0 - 2,176 2,580 - 0 404 - 21,930 334 - 22,436 2 14 - 0 - 2,176 2,580 - 0 404 - 21,527 329 - 22,107 2 15 - 0 - 2,176 2,580 - 0 404 - 21,123 324 - 21,784 2 16 - 0 - 2,176 2,580 - 0 404 - 20,719 319 - 21,464 2 17 - 0 - 2,176 2,580 - 0 404 - 20,315 315 - 21,150 2 18 - 0 - 2,176 2,580 - 0 404 - 19,911 310 - 20,840 2 19 - 0 - 2,176 2,580 - 0 404 - 19,507 305 - 20,534 2 20 - 0 - 2,176 2,580 - 0 404 - 19,104 301 - 20,233 2 21 - 0 - 2,176 2,580 - 0 404 - 18,700 297 - 19,937 2 22 - 0 - 2,176 2,580 - 0 404 - 18,296 292 - 19,644 2 23 - 0 - 2,176 2,580 - 0 404 - 17,892 288 - 19,356 2 24 - 0 - 2,176 2,580 - 0 404 - 17,488 284 - 19,073 3 25 - 0 - 2,176 2,580 - 0 404 - 17,084 280 - 18,793 3 26 - 0 - 2,176 2,580 - 0 404 - 16,681 276 - 18,517 3 27 - 0 - 2,176 2,580 - 0 404 - 16,277 272 - 18,246 3 28 - 0 - 2,176 2,580 - 0 404 - 15,873 268 - 17,978 3 29 - 0 - 2,176 2,580 - 0 404 - 15,469 264 - 17,714 3 30 - 0 - 2,176 2,580 - 0 404 - 15,065 260 - 17,454 3 31 - 0 - 2,176 2,580 - 0 404 - 14,662 256 - 17,198 3 32 - 0 - 2,176 2,580 - 0 404 - 14,258 252 - 16,946 3 33 - 0 - 2,176 2,580 - 0 404 - 13,854 249 - 16,697 3 34 - 0 - 2,176 2,580 - 0 404 - 13,450 245 - 16,452 3 35 - 0 - 2,176 2,580 - 0 404 - 13,046 241 - 16,211 3 36 - 0 - 2,176 2,580 - 0 404 - 12,642 238 - 15,973 4 37 - 0 - 0 2,580 - 0 2,580 - 10,062 1,498 - 14,475 4 38 - 0 - 0 2,580 - 0 2,580 - 7,482 1,476 - 12,998 4 39 - 0 - 0 2,580 - 0 2,580 - 4,902 1,455 - 11,544 4 40 - 0 - 0 2,580 - 0 2,580 - 2,322 1,434 - 10,110 4 41 - 0 - 0 2,580 - 0 2,580 258 1,413 - 8,698 4 42 - 0 - 0 2,580 - 0 2,580 2,838 1,392 - 7,306 4 43 - 0 - 0 2,580 - 0 2,580 5,418 1,372 - 5,934 4 44 - 0 - 0 2,580 - 0 2,580 7,998 1,352 - 4,582 4 45 - 0 - 0 2,580 - 0 2,580 10,578 1,332 - 3,250 4 46 - 0 - 0 2,580 - 0 2,580 13,158 1,313 - 1,938 4 47 - 0 - 0 2,580 - 0 2,580 15,738 1,293 - 644 4 48 - 0 - 0 2,580 - 0 2,580 18,318 1,275 630 5 49 - 0 - 0 2,580 - 0 2,580 20,898 1,256 1,886 5 50 - 0 - 0 2,580 - 0 2,580 23,478 1,238 3,124 5 51 - 0 - 0 2,580 - 0 2,580 26,058 1,220 4,344 5 52 - 0 - 0 2,580 - 0 2,580 28,638 1,202 5,545 5 53 - 0 - 0 2,580 - 0 2,580 31,218 1,184 6,730 5 54 - 0 - 0 2,580 - 0 2,580 33,798 1,167 7,897 5 55 - 0 - 0 2,580 - 0 2,580 36,378 1,150 9,047 5 56 - 0 - 0 2,580 - 0 2,580 38,958 1,133 10,180 5 57 - 0 - 0 2,580 - 0 2,580 41,538 1,117 11,297 5 58 - 0 - 0 2,580 - 0 2,580 44,118 1,100 12,397 5 59 - 0 - 0 2,580 - 0 2,580 46,698 1,084 13,481 5 60 - 0 - 0 2,580 9,060 11,640 58,338 4,821 18,302 FC Cenário 2 4) Fluxo de caixa projetado para os cinco anos de vida útil do projeto, considerando o orçamento originalmente apresentado pela Tecsol Ltda Investimento 99,200 TMA 1.48% VPL 16,823 Taxa de juros 1.19% Produção de energia mês 3,500 KWh/Mês TIR 2.56% Entrada 29,760 Preço energia 0.86 IL 1.57 Valor residual - 69,440 PB descontado 50 - 0 Qtd Parcelas 36 Residual 10% 1 2 3 4 5 Necessidade média de energia mensal 3,069.9 3,142.8 3,215.6 3,288.5 3,361.3 Período Entrada: Prestação Economia de Energia em R$ Valor Residual do Equipamento Fluxo de Caixa Fluxo de Caixa Acumulado Fluxo de Caixa Descontado Fluxo de Caixa Descontado Acumulado 0 0 - 29,760 - 0 - 0 - 0 - 29,760 - 29,760 - 29,760 - 29,760 0 1 2 3 4 5 1 1 - 0 - 2,383 2,640 - 0 257 - 29,503 254 - 29,506 Ano 0 Ano 1 Ano 2 Ano 3 Ano 4 Ano 5 1 2 - 0 - 2,383 2,640 - 0 257 - 29,245 250 - 29,256 Investimento Incial - 29,760 1 3 - 0 - 2,383 2,640 - 0 257 - 28,988 246 - 29,010 Prestações - 28,593 - 28,593 - 28,593 - 0 - 0 1 4 - 0 - 2,383 2,640 - 0 257 - 28,730 243 - 28,767 Economia de Energia em R$ 31,682 32,434 33,185 33,937 34,689 1 5 - 0 - 2,383 2,640 - 0 257 - 28,473 239 - 28,528 Valor Residual do Equipamento 0 0 0 0 9,920 1 6 - 0 - 2,383 2,640 - 0 257 - 28,216 236 - 28,293 Fluxo de Caixa Livre - 29,760 3,089 3,841 4,592 33,937 44,609 1 7 - 0 - 2,383 2,640 - 0 257 - 27,958 232 - 28,060 Fluxo de Caixa Descontado - 29,760 2,811 2,930 2,938 18,200 19,705 1 8 - 0 - 2,383 2,640 - 0 257 - 27,701 229 - 27,831 Fluxo de Caixa Livre Acumulado - 29,760 - 26,671 - 22,831 - 18,238 15,699 60,308 1 9 - 0 - 2,383 2,640 - 0 257 - 27,443 226 - 27,606 Fluxo de Caixa Descontado Acumulado - 29,760 - 26,949 - 24,018 - 21,081 - 2,881 16,823 1 10 - 0 - 2,383 2,640 - 0 257 - 27,186 222 - 27,384 1 11 - 0 - 2,383 2,640 - 0 257 - 26,929 219 - 27,165 1 12 - 0 - 2,383 2,640 - 0 257 - 26,671 216 - 26,949 2 13 - 0 - 2,383 2,703 - 0 320 - 26,351 264 - 26,684 2 14 - 0 - 2,383 2,703 - 0 320 - 26,031 261 - 26,424 2 15 - 0 - 2,383 2,703 - 0 320 - 25,711 257 - 26,167 2 16 - 0 - 2,383 2,703 - 0 320 - 25,391 253 - 25,914 2 17 - 0 - 2,383 2,703 - 0 320 - 25,071 249 - 25,665 2 18 - 0 - 2,383 2,703 - 0 320 - 24,751 246 - 25,419 2 19 - 0 - 2,383 2,703 - 0 320 - 24,431 242 - 25,177 2 20 - 0 - 2,383 2,703 - 0 320 - 24,111 239 - 24,938 2 21 - 0 - 2,383 2,703 - 0 320 - 23,791 235 - 24,703 2 22 - 0 - 2,383 2,703 - 0 320 - 23,471 232 - 24,472 2 23 - 0 - 2,383 2,703 - 0 320 - 23,151 228 - 24,243 2 24 - 0 - 2,383 2,703 - 0 320 - 22,831 225 - 24,018 3 25 - 0 - 2,383 2,765 - 0 383 - 22,448 265 - 23,753 3 26 - 0 - 2,383 2,765 - 0 383 - 22,065 261 - 23,492 3 27 - 0 - 2,383 2,765 - 0 383 - 21,682 257 - 23,235 3 28 - 0 - 2,383 2,765 - 0 383 - 21,300 254 - 22,981 3 29 - 0 - 2,383 2,765 - 0 383 - 20,917 250 - 22,731 3 30 - 0 - 2,383 2,765 - 0 383 - 20,534 246 - 22,485 3 31 - 0 - 2,383 2,765 - 0 383 - 20,152 243 - 22,242 3 32 - 0 - 2,383 2,765 - 0 383 - 19,769 239 - 22,003 3 33 - 0 - 2,383 2,765 - 0 383 - 19,386 236 - 21,767 3 34 - 0 - 2,383 2,765 - 0 383 - 19,004 232 - 21,535 3 35 - 0 - 2,383 2,765 - 0 383 - 18,621 229 - 21,306 3 36 - 0 - 2,383 2,765 - 0 383 - 18,238 226 - 21,081 4 37 - 0 - 0 2,828 - 0 2,828 - 15,410 1,642 - 19,439 4 38 - 0 - 0 2,828 - 0 2,828 - 12,582 1,618 - 17,820 4 39 - 0 - 0 2,828 - 0 2,828 - 9,754 1,595 - 16,226 4 40 - 0 - 0 2,828 - 0 2,828 - 6,926 1,571 - 14,655 4 41 - 0 - 0 2,828 - 0 2,828 - 4,098 1,548 - 13,106 4 42 - 0 - 0 2,828 - 0 2,828 - 1,270 1,526 - 11,580 4 43 - 0 - 0 2,828 - 0 2,828 1,559 1,504 - 10,077 4 44 - 0 - 0 2,828 - 0 2,828 4,387 1,482 - 8,595 4 45 - 0 - 0 2,828 - 0 2,828 7,215 1,460 - 7,135 4 46 - 0 - 0 2,828 - 0 2,828 10,043 1,439 - 5,696 4 47 - 0 - 0 2,828 - 0 2,828 12,871 1,418 - 4,278 4 48 - 0 - 0 2,828 - 0 2,828 15,699 1,397 - 2,881 5 49 - 0 - 0 2,891 - 0 2,891 18,590 1,407 - 1,474 5 50 - 0 - 0 2,891 - 0 2,891 21,481 1,387 - 87 5 51 - 0 - 0 2,891 - 0 2,891 24,371 1,366 1,279 5 52 - 0 - 0 2,891 - 0 2,891 27,262 1,347 2,626 5 53 - 0 - 0 2,891 - 0 2,891 30,153 1,327 3,953 5 54 - 0 - 0 2,891 - 0 2,891 33,044 1,308 5,260 5 55 - 0 - 0 2,891 - 0 2,891 35,934 1,288 6,549 5 56 - 0 - 0 2,891 - 0 2,891 38,825 1,270 7,819 5 57 - 0 - 0 2,891 - 0 2,891 41,716 1,251 9,070 5 58 - 0 - 0 2,891 - 0 2,891 44,606 1,233 10,303 5 59 - 0 - 0 2,891 - 0 2,891 47,497 1,215 11,518 5 60 - 0 - 0 2,891 9,920 12,811 60,308 5,306 16,823 O consumo do último mês foi de 2.856 kWh no total e refletia a média mensal do último ano. 2,456.16 O valor pago para a concessionária de energia é de R$ 0,86 por kWh consumido, sem a existência de taxa mínima. Sendo assim, o total da última fatura foi de R$ 2.456,16. caso a energia produzida fosse menor que a consumida, automaticamente, a fatura de energia viria com o desconto equivalente ao que foi gerado. Caso a geração de energia fosse maior que o consumo, a fatura da concessionária viria zerada e o excedente não seria computadopara uso futuro. considerou a instalação de equipamentos para a geração de 3.000 kWh/mês a um preço de R$ 90.600,00. O valor deveria ser pago à vista com 2% de desconto ou mediante uma entrada de 30% e mais 36 prestações iguais e consecutivas, com taxa de juros efetiva de 1,19% ao mês. informou que o preço considerava a instalação de uma microusina de geração de energia solar com um inversor que comporta de 2.000 kWh/mês até 5.000 kWh/mês no valor de R$ 39.000,00, e mais seis conjuntos de placas solares de 500 kWh/mês ao preço de R$ 8.600,00 cada, já com a instalação inclusa. O valor total do orçamento foi de R$ 90.600,00. vida útil estimada superior a 10 anos, a garantia que cobre os gastos com as manutenções e eventuais trocas é de apenas cinco anos. qualquer análise de viabilidade considere o prazo de cinco anos como vida útil do projeto valor residual a ser considerado ao final do último período deve ser de apenas 10% do valor de aquisição qualquer projeto de investimento somente será viável se cobrir o custo de oportunidade (TMA) de 1,48% ao mês e retornar o investimento devidamente remunerado pelo custo de oportunidade em, no máximo, 48 meses. Estrategicamente, a Rolguind Ltda. considera que qualquer projeto de investimento somente será viável se cobrir o custo de oportunidade (TMA) de 1,48% ao mês e retornar o investimento devidamente remunerado pelo custo de oportunidade em, no máximo, 48 meses. FC Cenário 2 com venda 4) Fluxo de caixa projetado para os cinco anos de vida útil do projeto, considerando o orçamento originalmente apresentado pela Tecsol Ltda Investimento 99,200 TMA 1.48% VPL 27,366 10,543 Taxa de juros 1.19% Produção de energia mês 3,500 KWh/Mês TIR 3.31% Entrada 29,760 Preço energia 0.86 IL 1.92 Valor residual - 69,440 PB descontado 43 1 Qtd Parcelas 36 Residual 10% 1 2 3 4 5 Necessidade média de energia mensal 3,069.9 3,142.8 3,215.6 3,288.5 3,361.3 430.05 357.21 284.36 211.52 138.67 Período Entrada: Prestação Economia de Energia em R$ Venda da energia excedente Valor Residual do Equipamento Fluxo de Caixa Fluxo de Caixa Acumulado Fluxo de Caixa Descontado Fluxo de Caixa Descontado Acumulado 0 0 - 29,760 - 0 - 0 - 0 - 29,760 - 29,760 - 29,760 - 29,760 0 1 2 3 4 5 1 1 - 0 - 2,383 2,640 370 - 0 627 - 29,133 618 - 29,142 Ano 0 Ano 1 Ano 2 Ano 3 Ano 4 Ano 5 1 2 - 0 - 2,383 2,640 370 - 0 627 - 28,505 609 - 28,533 Investimento Incial - 29,760 1 3 - 0 - 2,383 2,640 370 - 0 627 - 27,878 600 - 27,933 Prestações - 28,593 - 28,593 - 28,593 - 0 - 0 1 4 - 0 - 2,383 2,640 370 - 0 627 - 27,251 591 - 27,341 Economia de Energia em R$ 31,682 32,434 33,185 33,937 34,689 1 5 - 0 - 2,383 2,640 370 - 0 627 - 26,624 583 - 26,758 Valor Residual do Equipamento 0 0 0 0 9,920 1 6 - 0 - 2,383 2,640 370 - 0 627 - 25,996 574 - 26,184 Fluxo de Caixa Livre - 29,760 7,527 7,527 7,527 36,120 46,040 1 7 - 0 - 2,383 2,640 370 - 0 627 - 25,369 566 - 25,618 Fluxo de Caixa Descontado - 29,760 6,850 5,743 4,815 19,370 20,348 1 8 - 0 - 2,383 2,640 370 - 0 627 - 24,742 558 - 25,060 Fluxo de Caixa Livre Acumulado - 29,760 - 22,233 - 14,706 - 7,179 28,941 74,981 1 9 - 0 - 2,383 2,640 370 - 0 627 - 24,115 550 - 24,511 Fluxo de Caixa Descontado Acumulado - 29,760 - 22,910 - 17,167 - 12,352 7,018 27,366 1 10 - 0 - 2,383 2,640 370 - 0 627 - 23,487 542 - 23,969 1 11 - 0 - 2,383 2,640 370 - 0 627 - 22,860 534 - 23,436 1 12 - 0 - 2,383 2,640 370 - 0 627 - 22,233 526 - 22,910 2 13 - 0 - 2,383 2,703 307 - 0 627 - 21,606 518 - 22,392 2 14 - 0 - 2,383 2,703 307 - 0 627 - 20,978 511 - 21,881 2 15 - 0 - 2,383 2,703 307 - 0 627 - 20,351 503 - 21,378 2 16 - 0 - 2,383 2,703 307 - 0 627 - 19,724 496 - 20,882 2 17 - 0 - 2,383 2,703 307 - 0 627 - 19,097 489 - 20,393 2 18 - 0 - 2,383 2,703 307 - 0 627 - 18,469 481 - 19,912 2 19 - 0 - 2,383 2,703 307 - 0 627 - 17,842 474 - 19,437 2 20 - 0 - 2,383 2,703 307 - 0 627 - 17,215 468 - 18,970 2 21 - 0 - 2,383 2,703 307 - 0 627 - 16,588 461 - 18,509 2 22 - 0 - 2,383 2,703 307 - 0 627 - 15,960 454 - 18,055 2 23 - 0 - 2,383 2,703 307 - 0 627 - 15,333 447 - 17,608 2 24 - 0 - 2,383 2,703 307 - 0 627 - 14,706 441 - 17,167 3 25 - 0 - 2,383 2,765 245 - 0 627 - 14,079 434 - 16,732 3 26 - 0 - 2,383 2,765 245 - 0 627 - 13,451 428 - 16,304 3 27 - 0 - 2,383 2,765 245 - 0 627 - 12,824 422 - 15,882 3 28 - 0 - 2,383 2,765 245 - 0 627 - 12,197 416 - 15,467 3 29 - 0 - 2,383 2,765 245 - 0 627 - 11,570 410 - 15,057 3 30 - 0 - 2,383 2,765 245 - 0 627 - 10,942 404 - 14,653 3 31 - 0 - 2,383 2,765 245 - 0 627 - 10,315 398 - 14,255 3 32 - 0 - 2,383 2,765 245 - 0 627 - 9,688 392 - 13,863 3 33 - 0 - 2,383 2,765 245 - 0 627 - 9,061 386 - 13,477 3 34 - 0 - 2,383 2,765 245 - 0 627 - 8,433 381 - 13,097 3 35 - 0 - 2,383 2,765 245 - 0 627 - 7,806 375 - 12,721 3 36 - 0 - 2,383 2,765 245 - 0 627 - 7,179 370 - 12,352 4 37 - 0 - 0 2,828 182 - 0 3,010 - 4,169 1,748 - 10,604 4 38 - 0 - 0 2,828 182 - 0 3,010 - 1,159 1,722 - 8,882 4 39 - 0 - 0 2,828 182 - 0 3,010 1,851 1,697 - 7,185 4 40 - 0 - 0 2,828 182 - 0 3,010 4,861 1,672 - 5,512 4 41 - 0 - 0 2,828 182 - 0 3,010 7,871 1,648 - 3,864 4 42 - 0 - 0 2,828 182 - 0 3,010 10,881 1,624 - 2,240 4 43 - 0 - 0 2,828 182 - 0 3,010 13,891 1,600 - 640 4 44 - 0 - 0 2,828 182 - 0 3,010 16,901 1,577 937 4 45 - 0 - 0 2,828 182 - 0 3,010 19,911 1,554 2,491 4 46 - 0 - 0 2,828 182 - 0 3,010 22,921 1,531 4,022 4 47 - 0 - 0 2,828 182 - 0 3,010 25,931 1,509 5,531 4 48 - 0 - 0 2,828 182 - 0 3,010 28,941 1,487 7,018 5 49 - 0 - 0 2,891 119 - 0 3,010 31,951 1,465 8,484 5 50 - 0 - 0 2,891 119 - 0 3,010 34,961 1,444 9,928 5 51 - 0 - 0 2,891 119 - 0 3,010 37,971 1,423 11,351 5 52 - 0 - 0 2,891 119 - 0 3,010 40,981 1,402 12,753 5 53 - 0 - 0 2,891 119 - 0 3,010 43,991 1,382 14,134 5 54 - 0 - 0 2,891 119 - 0 3,010 47,001 1,362 15,496 5 55 - 0 - 0 2,891 119 - 0 3,010 50,011 1,342 16,837 5 56 - 0 - 0 2,891 119 - 0 3,010 53,021 1,322 18,160 5 57 - 0 - 0 2,891 119 - 0 3,010 56,031 1,303 19,462 5 58 - 0 - 0 2,891 119 - 0 3,010 59,041 1,284 20,746 5 59 - 0 - 0 2,891 119 - 0 3,010 62,051 1,265 22,011 5 60 - 0 - 0 2,891 119 9,920 12,930 74,981 5,355 27,366 O consumo do último mês foi de 2.856 kWh no total e refletia a média mensal do último ano. 2,456.16 O valor pago para a concessionária de energia é de R$ 0,86 por kWh consumido, sem a existência de taxa mínima. Sendo assim, o total da última fatura foi de R$ 2.456,16. caso a energia produzida fosse menor que a consumida, automaticamente, a fatura de energia viria com o desconto equivalente ao que foi gerado. Caso a geração de energia fosse maior que o consumo, a fatura da concessionária viria zerada e o excedente não seria computado para uso futuro. considerou a instalação de equipamentos para a geração de 3.000 kWh/mês a um preço de R$ 90.600,00. O valor deveria ser pago à vista com 2% de desconto ou mediante uma entrada de 30% e mais 36 prestações iguais e consecutivas, com taxa de juros efetiva de 1,19% ao mês. informou que o preço considerava a instalação de uma microusina de geração de energia solar com um inversor que comporta de 2.000 kWh/mês até 5.000 kWh/mês no valor de R$ 39.000,00, e mais seis conjuntos de placas solares de 500 kWh/mês ao preço de R$ 8.600,00 cada, já com a instalação inclusa. O valor total do orçamento foi de R$ 90.600,00. vida útil estimada superior a 10 anos, a garantia que cobre os gastos com as manutenções e eventuais trocas é de apenas cinco anos. qualquer análise de viabilidade considere o prazo de cinco anos como vida útil do projeto valor residual a ser considerado ao final do último período deve ser de apenas 10% do valor de aquisição qualquer projeto de investimento somente será viável se cobrir o custode oportunidade (TMA) de 1,48% ao mês e retornar o investimento devidamente remunerado pelo custo de oportunidade em, no máximo, 48 meses. Estrategicamente, a Rolguind Ltda. considera que qualquer projeto de investimento somente será viável se cobrir o custo de oportunidade (TMA) de 1,48% ao mês e retornar o investimento devidamente remunerado pelo custo de oportunidade em, no máximo, 48 meses. Comparativo Cenário 1 Cenário 2 VPL 18,302.20 16,823.38 TIR 2.82% 2.56% IL 1.67 1.57 PB descontado 47,6 meses 50 meses image1.wmf image2.emf (𝑋# × 𝑌#) image3.emf (𝑋#$) image4.emf 𝑌" image5.emf 𝑋"