Então

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Então, vamos começar pelo modelo (1,1)
No teste de autocorrelação, nenhuma barrinha saiu pra fora
Teste P-valor deu 23.8%, então não rejeito a hipótese nula. O modelo não tem autocorrelação.
Já no teste ARCH, a gente não quer esse efeito e ao nível de 82,34 por cento a gente não rejeita a hipótese nula. O teste ARCH não tem relação. 
Então ele atende a todos os requisitos mas precisamos verificar se é o melhor. 
Então a gente fez os testes e comparamos qual tem o melhor critério de Schwartz. No modelo garch 2.2 ele deu um valor inferior ao 1.1 e tem tudo pra ser o melhor.
Nenhuma barrinha saiu
O teste P-valor deu 43.9%, então não rejeito a hipótese nula. O modelo não tem autocorrelação.
No teste arch, ao valor de 77.38% não se rejeita a hipótese nula. O modelo não tem efeito ARCH. O que é bom
Esse coeficiente mede se a volatilidade na série perdura por longo período de tempo
Somando os termos β¹ + α¹+ β² + α². 
Somando os termos β¹ + α¹+ β² + α². , temos esse valor ali de 1.alguma coisa, (bem elevado)
Quanto mais próximo de 1 mais tempo demora pra voltar ao normal
Como excedeu 1 é um valor bem elevado
Da pra ver o preço da ação sempre mt volátil, a excessão do primeiro ali
Contra desse modelo: não capta a assimetria da volatilidade. Choques positivos e negativos possuem o mesmo efeito.
Os períodos com maior volatilidade foram:
Em Julho de 2018, principalmente por causa da carta do candidato à presidência Ciro Gomes na época pedindo a suspensão do acordo da Boeing com a Embraer, fazendo as ações variarem muito.
No início de 2020, a pandemia e o rompimento do acordo entre a Boeing e a Embraer, foram os principais responsáveis pela volatilidade.
A partir do final de 2020, a Embraer teve mais pedidos de avião por conta da vacinação que começou a acontecer, inovou na produção de aviões ecológicos a base de etanol e começou a fazer parceria com modelos de táxis voadores.