Exercício de fixação - mercado financeiro

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Exercício de fixação – Mercado Financeiro
Aula 1
1.Dentro do mais recente modelo do Sistema Financeiro Nacional, são consideradas como entidades supervisoras:
 1) Conselho Monetário Nacional, Banco Central, Instituto de Resseguros do Brasil, Secretaria de Previdência Complementar, Comissão de Valores Mobiliários. 
 2) Banco Central, Comissão de Valores Mobiliários, Superintendência de Seguros Privados, Instituto de Resseguros do Brasil, Secretaria de Previdência Complementar. 
 3) Conselho Monetário Nacional, Banco Central, Comissão de Valores Mobiliários, Secretaria de Seguros Privados, Superintendência de Previdência Complementar. 
 4) Secretaria de Previdência Complementar, Comissão de Valores Mobiliários , Banco Central do Brasil.
2.De acordo com a Lei 4595/64, consideram-se instituições financeiras:
 
 1) Tanto pessoas físicas como jurídicas que tenham como atividade principal a intermediação de recursos financeiros. 
 2) Tanto pessoas jurídicas públicas quanto privadas, que tenham como atividade principal ou acessória a coleta, intermediação ou aplicação de recursos financeiros e a custódia de valores de propriedade de terceiros. 
 3) Somente pessoas jurídicas privadas, que tenham a custódia de valor de propriedade de terceiros. 
 4) Somente pessoas jurídicas que intermediam recursos financeiros.
3.Qual dos órgãos abaixo é responsável pela execução da política
monetária do país?
 
 1) Banco Central do Brasil. 2) Conselho Monetário Nacional. 3) Ministério da Fazenda. 4) Tesouro Nacional.
Aula 2
1.Assinale qual das alternativas abaixo corresponde ao grupo de subdivisões estabelecidas para o mercado financeiro:
 1) Mercado de ações, mercado de crédito, mercado monetário, mercado cambial; 
 2) Mercado monetário, mercado de crédito, mercado cambial e mercado de capitais; 
 3) Mercado de curto prazo, mercado de capitais, mercado de crédito, mercado cambial; 
 4) Mercado monetário, mercado de crédito, mercado de investimentos e mercado cambial.
2.O mercado monetário encontra-se estruturado visando:
 1) Ao controle da liquidez monetária da economia; 
 2) Ao controle do mercado de ações; 
 3) Ao controle da situação cambial da economia; 
 4) Ao controle do mercado de derivativos.
3.As operações do Mercado de Capitais se caracterizam por prazos:
 1) De médio e longos prazos; 2) De curto prazo e médio prazos; 3) De longo prazo; 4) De médio prazo.
Aula 3
1.Julgue os itens que se seguem:
I) Um fundo de renda fixa com títulos pré-fixados, uma queda das taxas de juros provoca uma alta na rentabilidade do fundo.
II) Risco Operacional consiste na dificuldade de um determinado instrumento financeiro ser vendido no tempo desejado, fazendo com que a empresa o mantenha em seu ativo e/ou passivo, gerando um comprometimento indesejado de liquidez.
III) Risco de mercado consiste na possibilidade de perdas causadas pelo impacto de flutuações de preços, índices ou taxas sobre os instrumentos financeiros que compõem o patrimônio de uma empresa.
IV) Quando o preço unitário (PU) de um título de renda fixa negociado no mercado cai, podemos afirmar que a taxa de juros embutida neste título também caiu.
Estão corretas:
 1) Todas as afirmativas acima. 2) As afirmativas I e III. 3) As afirmativas I, III e IV. 4) Nenhuma das afirmativas acima.
2.Um operador de uma instituição financeira assume posições no mercado financeiro sem conhecimento prévio do comitê de negócios. Essa atitude configura um exemplo de:
 
 1) Risco de mercado. 2) Risco de crédito. 3) Risco operacional. 4) Risco de liquidez.
3. Assinale a afirmativa FALSA:
 1) Risco de Mercado está associado a mudanças nas condições de mercado, tais como preços dos ativos, taxas de juros e taxas de câmbio. 
 2) Risco de Base está relacionado aos riscos que ocorrem quando falham ou mudam as relações entre os produtos usados para hedge. 
 3) Risco de Crédito está relacionado a possíveis perdas quando as contrapartes não desejam ou não são capazes de cumprir suas obrigações contratuais. 
 4) Risco Operacional está relacionado a volume negociado e volatilidade de preços.
Aula 4
1.Indique a afirmativa correta.
 1) Títulos pré-fixados são indicados para proteger o investidor contra a alta da taxa de juros. 
 2) Não há risco em operações pré-fixadas. 
 3) Títulos pós-fixados são indicados para se proteger contra a queda na taxa de juros. 
 4) Títulos pré-fixados podem trazer perdas ao investidor se vendidos antes do...
2.Indique a afirmativa correta:
 1) Os bancos emitem debêntures para captar recursos. 
 2) Os bancos emitem CDI para troca de recursos entre si. 
 3) As operações de CDI são registradas no Selic. 
 4) As operações de CDI só podem ser realizadas por 1 dia útil.
3.Indique a afirmativa correta:
 1) Debêntures só podem ser emitidas por empresas de capital aberto. 
 2) Instituições Financeiras só podem emitir debêntures registradas na CVM. 
 3) As debêntures são títulos nominativos e escriturais emitidos por sociedades anônimas. 
 4) As debêntures devem ter prazo máximo de 5 anos.
Aula 6
1.
As Corretoras de Títulos e Valores Mobiliários podem realizar as ordens de compra e venda de títulos na Bolsa de Valores de várias formas diferentes conforme solicitação dos clientes. Assinale abaixo qual das alternativas de formas de ordens de compra e venda corresponde à resposta correta. 
1) Mercado, ilimitada, on stop, administrativa, discricionária, direta. 
 2) Limitada, mercado, casada, on stop, administrada, discricionária. 
 3) Administrada, comum, administrativa, discricionária, mercado, on stop. 
 4) Oferta, administrativa, comum, on stop, limitada, mercado.
2.Quando ocorrem as liquidações físicas e financeiras das ações na Bovespa, respectivamente?
 1) D + 1 e D + 2 
 2) D + 2 e D + 4 
 3) D + 3 e D + 3 
 4) D + 1 e D + 3
3.Assinale abaixo qual das alternativas corresponde à resposta correta.
 1) O Ibovespa é uma carteira teórica de ações , que busca reproduzir o comportamento das principais ações negociadas na Bovespa, com base na liquidez e volume financeiro. 
 2) O Ibovespa é uma carteira teórica de ações que busca reproduzir o comportamento das principais ações negociadas na Bovespa, com base no critério de capitalização de mercado. 
 3) O Ibovespa é uma carteira teórica de ações que busca reproduzir o comportamento das principais ações negociadas na Bovespa, com base no critério de governança corporativa. 
 4) O Ibovespa é uma carteira teórica de ações que busca reproduzir o comportamento das principais ações negociadas na Bovespa, com base no critério de empresas mais representativas da indústria.
Aula 7
1.Mercado eficiente:
 1) É aquele em que os investidores detêm informações que possibilitam atuar sobre os preços. 
 2) É entendido como sendo aquele em que os preços refletem as informações disponíveis e se apresentam grande sensibilidade a novos dados. 
 3) É mercado que os preços refletem informações acessíveis aos grandes investidores. 
 4) É entendido como um mercado em que os pequenos investidores têm acesso as informações e podem atuar antecipadamente aos grandes investidores.
2.Risco Sistemático é aquele em que:
 1) Os dados das empresas refletem sobre as decisão dos investidores. 
 2) É o risco identificado nas características do próprio ativo. 
 3) É inerente a todos os ativos negociados no mercado. 
 4) É o risco total de qualquer ativo.
3.A escala de preferência do investidor é representada pela denominada:
 1) curva de indiferença 2) teoria da preferência 3) probabilidade objetiva. 4) retorno esperado.
Aula 8
1.Diz-se que um fundo é alavancado quando:
 1) O cotista pode perder mais do que o que tem no fundo atualizado. 
 2) Pode pedir dinheiro emprestado ao banco. 
 3) Quando o gestor também pode aplicar no fundo. 
 4) Só aceita de investimento mínimo R$ 300.000,00.
2.O que se espera de umfundo passivo?
 1) Que sua rentabilidade acompanhe o benchmark. 2) Que sua rentabilidade ultrapasse o benchmark. 3) Que sua carteira tenha somente títulos públicos. 4) Que seja conservador.
3.Um fundo que tem na sua carteira cotas de outros fundos, é:
 1) Um fundo alavancado. 2) Um fundo ativo. 3) Um fundo de investimento em cotas de fundos de investimento – FIC. 
 4) Um fundo multimercado.
4.O momento de incidência de IR sobre os rendimentos proporcionados pelos fundos de investimento considerados de “renda fixa” é:
 
 1) Apenas no resgate, à alíquota de 20%. 
 2) Apenas no resgate, conforme tabela regressiva. 
 3) No resgate e semestralmente, nos meses de junho e dezembro. 
 4) No resgate e semestralmente, nos meses de maio e novembro.
Aula 9
1.Dentre os modelos de avaliação de preços das ações destacamos:
1) Modelo de análise macroeconômica e microeconômica 
2) Modelos de análise técnica e análise fundamentalista 
3) Modelo de análise fundamentalista e macroeconômica 
4) Modelos de análise técnica e microeconômica
2.As Metodologias de Avaliação de Empresas para precificação de ações são:
1) Análise de Múltiplos Financeiros e Fluxo de Caixa Descontado 
2) Análise Econômico- Financeira e Análise Técnica. 
3) Análise Macroeconômica e Análise de Múltiplos Financeiros. 
4) Análise de fluxo de caixa descontado e análise econômico-financeira.
3.O preço justo de uma empresa equivale:
1) Ao valor do lucro da empresa. 
2) Ao valor presente das vendas de uma empresa. 
3) Ao valor presente de um fluxo futuro de benefícios de caixa prometidos pelo papel. 
4) Ao valor patrimonial da empresa.
AV2
A regulamentação das operações de redesconto. [E uma das atribuições de qual órgão normativo?
Bacen
CNM
BNDES
CMN
BCB
A Caixa Econômica, além de centralizar o recolhimento e posterior aplicação de todos os recurso s oriundos do Fundo de Garantia do Tempo de Serviço (FGTS), integra o Sistema Brasileiro de Poupança e Empréstimo (SBPE) e o Sistema Financeiro da Habitação (SFH). Possui monopólio:
Loteria esportiva e de corretoras
Loteria esportiva e do credito
Loteria esportiva e do cambio
Loteria esportiva e de empréstimos 
Loteria esportiva e do penhor
O BACEN funciona como a secretaria do CMN e também é conhecido como o banco dos bancos. Assinale uma das atribuições do BACEN:
A emissão de empréstimos 2) A emissão de cheques 3) A emissão de títulos. 4) A emissão de moeda 5) A emissão de cartões
A BM&F é um sociedade por ações de capital aberto com fins lucrativos. Qual o seu objetivo?
O desenvolvimento e a administração de sistemas destinados a negociação e à liquidação das operações com títulos de Swap
O desenvolvimento e a administração de sistemas destinados a negociação e à liquidação das operações com títulos e ações
O desenvolvimento e a administração de sistemas destinados a negociação e à liquidação das operações com títulos e hedge
O desenvolvimento e a administração de sistemas destinados a negociação e à liquidação das operações com títulos e debentures
O desenvolvimento e a administração de sistemas destinados a negociação e à liquidação das operações com títulos e derivativos
O Banco Central do Brasil, autarquia federal integrante do Sistema Financeiro Nacional, foi criado em 31/12/1964, com a promulgação da Lei nº 4.595. Diante do CMN, como funciona o BANCEN?
Funciona como orientador do CMN
Funciona como controlador do CMN
Funciona como controlador do CVM
Funciona como o principal executor das orientações do CMN
Funciona como determinador do CMN
O Conselho Monetário Nacional (CMN), órgão colegiado ao Ministério da Fazenda que foi instituído pela Lei nº 4.595, de 31 de dezembro de 1964, é o órgão responsável por expedir diretrizes gerais para o bom funcionamento do SFN. Classificamos como: 
Órgão Regulativo
Órgão Deliberativo
Órgão Operativo
Órgão Supervisor
Órgão Normativo
A poupança como variável a ser avaliada no sistema financeiro será:
A parcela da renda economizada pelos agentes econômicos, que foi recuperado após a aquisição de bens duráveis
A parcela da renda aplicada pelos agente econômicos, que foi estruturada para a compra de serviços no mercado interno
A parcela da renda economizada pelos agente econômicos, que não foi consumida na aquisição de bens e serviços
A parcela da renda economizada pelos agentes econômicos, que visam ampliar o consumo dos bens no mercado internacional
A parcela da renda disponibilidade no mercado, que foi consumida em bens e serviços
Os bancos comerciais são instituições financeiras constituídas obrigatoriamente sob forma de :
Pequenas empresas 
Micro empresa
Operacionais
Limitada
Sociedades Anônimas
O mercado financeiro é um termo bastante genérico, podendo-se referir a uma grande variedade de áreas interligadas. Dentro do mercado financeiro existe um grande número de investimento. Colabore aqui com ao menos um investimento.
R: Ações.
Rio – O Comitê de Política Monetária do Banco do Brasil (Copom) aprovou nesta quarta-feira, por unanimidade, a redução de 1,5 ponto percentual da taxa básica de juros (Selic), que caiu para 11,25% ao ano. Esse foi o maior corte desde novembro de 2003, quando a taxa passou de 19% para 17,5%. Essa é a segunda vez neste ano que a Selic é reduzida, Em Janeiro, o Copom cortou a taxa em 1 ponto percentual, de 13,75% para 12,75% ao ano. (JB Online, 11/03/2009). Diante deste cenário, podemos afirmar que o Governo Federal está praticando uma Política Monetária Expansiva ou Restritiva? Justifique sua resposta.
R: Expansiva, pois com a taxa baixa a moeda circula mais no mercado, fazendo com que as pessoas consumam mais.
Simulado 1
O BACEN que funciona como o principal executor das orientações do CMN, também é conhecido como:
Regulador do CMN b) Orientador do CMN c) Determinador do CMN d) Controlador do CMN e) Banco dos Bancos.
Analise as sentenças abaixo e marque a alternativa correta : I A captação de depósitos à vista é operação passiva típica de Banco Comercial. II Descontar títulos é operação passiva típica de Banco Comercial. III Um dos objetivos dos Bancos Comerciais é proporcionar suprimento oportuno e adequado para financiar a indústria a curto e médio prazos.
Apenas I e II são verdadeiras.
Todas as sentenças acima são falsas.
Somente I é verdadeira.
Apenas I e III são verdadeiras.
Todas as sentenças acima são verdadeiras.
As instituições financeiras são classificadas quanto a sua natureza em bancária e não- bancária. Estas instituições fazem parte do sistema conhecido como:
a)	Sistema de capitais b) Sistema de intermediação c) Sistema cambial d) Sistema creditício e) Sistema monetário
A Superintendência de Seguros Privados ¿ SUSEP .É o órgão responsável pelo controle e fiscalização dos mercados de seguro, previdência privada aberta, capitalização e resseguro e é denominado como:
Autarquia vinculada ao Ministério da cidade
Autarquia vinculada ao Ministério da cultura
Autarquia vinculada ao Ministério da Fazenda
Autarquia vinculada ao Ministério do orçamento
Autarquia vinculada ao Ministério do Planejamento
Além do monopólio do penhor e da loteria esportiva a Caixa Econômica Federal centraliza o recolhimento de recursos como:
IPC b) IPI c) INSS d) FGTS e) ICMS
Simulado 2
O Conselho Nacional de Previdência Complementar - CNPC (antigo Conselho de Gestão da Previdência Complementar é um órgão com a função de:
Regular o regime de previdência normativo operado pelas entidades abertas de previdência social
Regular o regime de previdência complementar operado pelas entidades abertas de previdência social
Regular o regime de previdência complementar operado pelas entidades abertas de previdência complementar
Regular o regime de previdência complementar operado pelas entidades fechadas de previdência social
Regular o regime de previdência complementar operado pelas entidades fechadas de previdência complementarO Banco Múltiplo deverá operar com ao menos 2 das carteiras apresentadas por quatro instituições, são elas:
Banco comercial, banco de investimento e desenvolvimento, sociedade de crédito, financiamento e sociedade de crédito mobiliário.
Banco comercial, banco de financiamento e desenvolvimento, sociedade de crédito, financiamento e sociedade de crédito imobiliário.
Banco comercial, banco de investimento e desenvolvimento, sociedade de crédito, financiamento e sociedade de crédito imobiliário.
Corretoras, banco de investimento e empréstimos, sociedade de crédito, financiamento e sociedade de crédito imobiliário.
Banco comercial, banco de investimento e empréstimos, sociedade de crédito, financiamento e sociedade de crédito imobiliário.
No Mercado de Capitais, ocorrem transações entre Investidores e Companhias Abertas, através de intermediários financeiros. No mercado primário, quem vende os títulos são:
Os Mercados de Balcão b) As empresas c) As Bolsas de Valores d) Os Investidores e) As Sociedades Limitadas
Dentre os benefícios que uma abertura de capital pode oferecer às empresas, podemos destacar :
Participação acionaria dos funcionários e aumento da distribuição de dividendos
Liquidez patrimonial para os acionistas e elevação dos preços na Bolsa
Aumento da rentabilidade do capital próprio e reestruturação de passivos
Fortalecimento da imagem institucional e elevação dos preços das ações na Bolsa
Fontes de recursos para investimento e liquidez patrimonial para os acionistas
Como uma ação é um título de propriedade de uma empresa, ela assegura direitos e proventos aos acionistas. Qual das alternativas NÃO INCLUI SOMENTE direitos e proventos assegurados aos acionistas:
Direitos de subscrição e Split.
Bonificação e Preferência de recebimentos em caso de falência.
Dividendos e Agrupamento.
Inplit e Juros sobre o capital próprio.
Venda de direitos de subscrição e Desdobramento.