Cap 6 Garrison, Noreen e Brewer_Custeio variável e relat segment-ferram de gerenc

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Este capítulo descreve duas aplicações das demonstrações de resultado com margem de contribuição que foram introduzidas nos Capítulos 2 e 5. Em primei-ro lugar, explica como as empresas manufatureiras podem preparar as demons-
trações de resultado pelo custeio variável, que usam o formato com margem de contri-
buição, para fins de tomada de decisões internas. A abordagem do custeio variável será 
contrastada com as demonstrações de resultado elaboradas com o uso do custeio por 
absorção que foram discutidas no Capítulo 3 e que, em geral, são utilizadas para relató-
rios externos. Quase sempre, o custeio variável e o custeio por absorção produzem valo-
res diferentes para a receita operacional líquida, e estes podem ser grandes. Além de 
mostrar as diferenças entre esses dois métodos, descreveremos as vantagens do custeio 
variável para fins de relatórios internos e mostraremos como as decisões da gerência 
podem ser afetadas pelo método de custeio escolhido.
Em segundo lugar, o capítulo explica como o formato com margem de contribuição 
pode ser usado para preparar demonstrações de resultados segmentadas. Além de criar 
demonstrações de resultados que incluam toda a empresa, os gerentes precisam medir a 
lucratividade de segmentos individuais de suas organizações. Um segmento é uma parte 
ou atividade de uma organização sobre a qual os gerentes gostariam de ter dados de cus-
tos, receitas ou lucros. Este capítulo explica como criar demonstrações de resultado com 
margem de contribuição que divulguem dados de lucros dos segmentos de negócios, 
como divisões, lojas, regiões geográficas, clientes e linhas de produto.
Quando você começar a ler sobre demonstrações de resultados pelo custeio variável e 
custeio por absorção nas páginas a seguir, focalize sua atenção em três conceitos -chave. 
Em primeiro lugar, ambos os formatos de demonstração de resultados incluem custos de 
produto e custos de período, embora definam as classificações de custo de maneira dife-
rente. Em segundo lugar, as demonstrações de resultados pelo custeio variável são base-
adas no formato com margem de contribuição. Elas classificam as despesas de acordo 
com o comportamento dos custos – custos variáveis são lançados separados dos custos 
fixos. As demonstrações de resultados pelo custeio por absorção ignoram distinções en-
tre custos fixos e custos variáveis. Em terceiro lugar, como mencionado no parágrafo 
anterior, os valores da receita operacional líquida pelo custeio variável e pelo custeio por 
absorção em geral diferem um do outro. O motivo dessas diferenças sempre está relacio-
nado ao fato de que as demonstrações de resultados pelo custeio variável e as pelo custeio 
por absorção calculam os custos fixos indiretos de produção de maneira distinta. Preste 
muita atenção nas duas maneiras diferentes de calcular custos fixos indiretos de produ-
ção pelo método de custeio variável e pelo método de custeio por absorção.
Pelo método de custeio variável, apenas os custos de produção que variam com o nível 
de produção são tratados como custos de produto. Isso normalmente incluiria materiais 
diretos, mão de obra direta e a porção variável dos custos indiretos de produção. Os cus-
tos fixos indiretos de produção não são tratados como um custo de produto nesse méto-
do. Em vez disso, os custos fixos indiretos de produção são tratados como um custo de 
período e, como as despesas de venda e administrativas, são lançados por completo em 
cada período. Como consequência, o custo de uma unidade de produto no estoque ou nos 
custos de produtos vendidos sob o método do custeio variável não contém nenhum custo 
geral de produção que seja fixo. O custeio variável às vezes é chamado de custeio direto 
ou custeio marginal.
Como discutido no Capítulo 3, o custeio por absorção trata todos os custos de produção 
como custos de produto, independentemente de serem variáveis ou fixos. O custo de uma 
unidade de produto sob o método do custeio por absorção consiste em materiais diretos, 
mão de obra direta e custos indiretos de produção tanto variáveis quanto fixos. Assim, o 
custeio por absorção aloca uma porção dos custos gerais de produção fixos a cada unida-
de de produto, com os custos de produção variáveis. Por incluir todos os custos de produ-
ção nos custos de produto, o custeio por absorção em geral é chamado de método do 
custo total.
As despesas de venda e administrativas nunca são tratadas como custos de produto, 
independentemente do método de custeio. Assim, sob o método de custeio por absor-
ção e o de custeio variável, as despesas de venda e administrativas fixas e variáveis são 
sempre abordadas como custos de período e são imputadas no período em que são 
incorridas.
A diferença essencial entre o custeio variável e o custeio por 
absorção, como ilustra o Quadro 6.1, é como cada método calcula os custos fixos indire-
tos de produção – todos os outros custos são tratados do mesmo modo sob os dois méto-
dos. No custeio por absorção, os custos indiretos de produção são incluídos como parte 
dos custos de estoques de produção em andamento. Quando as unidades são concluídas, 
esses custos são transferidos para os produtos finais e apenas quando as unidades são 
vendidas é que esses custos fluem, chegando à demonstração de resultados como parte 
dos custos de produtos vendidos. No custeio variável, os custos fixos indiretos de produ-
ção são considerados como custos de período – assim como as despesas de venda e admi-
nistrativas – e são logo levados para a demonstração de resultados como despesas do 
período.
Para ilustrar a diferença entre o custeio variável e o custeio por absorção, considere a 
Weber Light Aircraft, uma empresa que produz aeronaves recreativas leves. A seguir, 
temos os dados das operações da empresa:
Ao analisar os dados anteriores, é importante que você perceba que nos meses de janeiro, 
fevereiro e março, o preço de venda por aeronave, o custo variável por aeronave e as despe-
sas fixas mensais totais nunca mudam. As únicas variáveis que mudam nesse exemplo são 
o número de unidades produzidas (janeiro = 1; fevereiro = 2; março = 4) e o número de 
unidades vendidas (janeiro = 1; fevereiro = 1; março = 5).
Em um primeiro momento, construiremos as demonstrações de resultados por cus-
teio variável da empresa para janeiro, fevereiro e março. Então, mostraremos como a re-
ceita operacional líquida da empresa seria determinada para os mesmos meses usando o 
custeio por absorção.
Para preparar as demonstrações de resultados da empresa pelo método de custeio variá-
vel para janeiro, fevereiro e março, começaremos calculando o custo unitário de produto. 
Sob o custeio variável, os custos de produto consistem somente em custos de produção va-
riáveis. Na Weber Light Aircraft, o custo de produção variável por unidade é de US$ 25 
mil, determinado como a seguir:
Como o custo de produção variável de cada mês é de US$ 25 mil por aeronave, os custos 
de produtos vendidos pelo método de custeio variável de todos os três meses podem ser 
calculados de maneira fácil como a seguir:
×
E as despesas de venda e administrativas totais da empresa seriam deduzidas como a seguir:
Considerando tudo, as demonstrações de resultados pelo custeio variável apareceriam 
como mostra o Quadro 6.2. Observe que foi usado o formato com margem de contri-
buição nessas demonstrações de resultados. Além disso, os custos indiretos de produ-
ção mensais fixos (US$ 70 mil) foram registrados como uma despesa de período no 
mês incorrido.
Uma forma simples para compreender como a Weber Light Aircraft calculava os valores 
de sua receita operacional líquida pelo método do custeio variável é se concentrar na 
margem de contribuição por aeronave vendida, que é calculada como a seguir:
A receita operacional líquida pelo método de custeio variável de cada período sempre 
pode ser calculada multiplicando -se o número de unidades vendidas pela margem de 
contribuição por unidade e, então, subtraindo -se os custos fixos totais. Para a WeberLight Aircraft, esses cálculos seriam como a seguir:
Observe que janeiro e fevereiro têm o mesmo prejuízo operacional líquido. Isso ocorre 
porque foi vendida uma aeronave em cada mês e, como mencionado anteriormente, o 
preço de venda por aeronave, o custo variável por aeronave e as despesas fixas mensais 
totais permanecem constantes.
Quando começarmos a parte do exemplo que trata de custeio por absorção, lembre -se de que 
o único motivo pelo qual os resultados calculados por esse método diferem daqueles calcula-
dos pelo método de custeio variável é que cada um calcula os custos fixos indiretos de produ-
ção de maneira diferente. No método de custeio por absorção, os custos fixos indiretos de 
produção são incluídos nos custos de produto. No de custeio variável, os custos fixos indiretos 
de produção não são incluídos nos custos de produto, em vez disso, são tratados como uma 
despesa de período exatamente como as despesas de venda e administrativas.
O primeiro passo para preparar as demonstrações de resultados da Weber, pelo cus-
teio por absorção, para janeiro, fevereiro e março, é determinar o custo unitário de pro-
duto da empresa para cada mês, como a seguir:1
Observe que, em cada mês, os custos fixos indiretos de produção de US$ 70 mil, da We-
ber, são divididos pelo número de unidades produzidas para determinar o custo por uni-
dade dos custos fixos indiretos de produção.
Dado esse custo unitário de produto, a receita operacional líquida da empresa pelo mé-
todo de custeio por absorção em cada mês seria determinada como mostra o Quadro 6.3.
As vendas de todos os três meses no Quadro 6.3 são as mesmas que as exibidas na 
demonstração de resultados pelo custeio variável. Os custos de produtos vendidos de ja-
neiro consistem em uma unidade produzida durante janeiro a um custo de US$ 95 mil 
segundo o sistema de custeio por absorção. Os custos de produtos vendidos de fevereiro 
consistem em uma unidade produzida durante fevereiro a um custo de US$ 60 mil, segundo 
o sistema de custeio por absorção. Os custos de produtos vendidos (US$ 230 mil) de março 
consistem em uma unidade produzida durante fevereiro a um custo de absorção de US$ 60 
mil somada a quatro unidades produzidas em março com um custo de absorção total de 
1 Para maior simplicidade, supomos, nesta seção, que é usado um sistema de custeio real em que os custos 
efetivos são distribuídos pelas unidades produzidas durante o período. Se utilizássemos uma taxa predeter-
minada de custos indiretos, a análise seria similar, porém mais complexa.
US$ 170 mil (= 4 unidades produzidas × US$ 42.500 por unidade). As despesas de venda 
e administrativas são iguais aos valores lançados na demonstração de resultados por cus-
teio variável; entretanto, são lançados como um montante em vez de serem decompostos 
em componentes variáveis e fixos.
× ×
× ×
Observe que, embora as vendas tenham sido iguais em janeiro e fevereiro e a estrutura de 
custo não tenha mudado, a receita operacional líquida foi US$ 35 mil mais alta em feverei-
ro do que em janeiro pelo método de custeio por absorção. Isso ocorre porque uma aerona-
ve produzida em fevereiro não é vendida até março. Essa aeronave possui US$ 35 mil de 
custos fixos indiretos de produção associados a ela que são incorridos em fevereiro, mas 
que não serão registrados como parte dos custos de produtos vendidos até março.
Ao contrastar as demonstrações de resultados pelo custeio variável e pelo custeio por 
absorção nos Quadros 6.2 e 6.3, observe que a receita operacional líquida é igual em janei-
ro pelo custeio variável e pelo custeio por absorção, mas diferente nos outros dois meses. 
Discutiremos isso com mais detalhes em breve. Repare também que o formato da demons-
tração de resultados apurada pelo custeio variável difere daquele pelo custeio por absorção. 
Uma demonstração de resultados pelo custeio por absorção classifica os custos por função 
– custos de produção versus despesas de venda e administrativas. Nesse método de custeio, 
todos os custos de produção passam pelos custos dos produtos vendidos e todas as despesas 
de venda e administrativas são listadas separadamente como despesas do período. Ao con-
trário, na abordagem da margem de contribuição, os custos são classificados de acordo com 
o seu comportamento. Todas as despesas variáveis e todas as despesas fixas são listadas 
juntas. A categoria de despesas variáveis inclui os custos de produção (isto é, custos variá-
veis de produtos vendidos), além das despesas de venda e administrativas. A categoria de 
despesas fixas também inclui tanto os custos de produção quanto as despesas de venda e 
administrativas.
Como observado antes, a receita operacional líquida pelo método de custeio variável e pelo 
método do custeio por absorção pode não ser igual. No caso da Weber Light Aircraft, as re-
ceitas operacionais líquidas são iguais em janeiro, mas diferentes nos dois outros meses. Es-
sas diferenças ocorrem porque no método de custeio por absorção, alguns custos fixos indi-
retos de produção são capitalizados nos estoques (ou seja, incluídos nos custos de produto) 
em vez de lançados na demonstração de resultados no mesmo período em que são incorridos. 
Se os estoques aumentarem durante um período, no método de custeio por absorção, alguns 
dos custos fixos indiretos de produção do período correntes serão diferidos para os estoques 
finais. Por exemplo, em fevereiro, foram produzidas duas aeronaves e cada uma delas carre-
gou consigo US$ 35 mil (= US$ 70.000 ÷ 2 aeronaves produzidas) em custos fixos indiretos 
de produção. Como apenas uma aeronave foi vendida, US$ 35 mil desses custos fixos indire-
tos de produção apareceram na demonstração de resultados pelo custeio por absorção de fe-
vereiro como parte dos custos de produtos vendidos, mas US$ 35 mil apareceriam no balan-
ço patrimonial como parte dos estoques de produtos finais. Ao contrário, pelo método de 
custeio variável, todos os US$ 70 mil de custos fixos indiretos de produção apareceram na 
demonstração de resultados de fevereiro como uma despesa de período. Como consequência, 
a receita operacional líquida foi mais alta pelo método de custeio por absorção do que pelo de 
custeio variável em US$ 35 mil em fevereiro, o que se inverteu em março, quando foram 
produzidas quatro unidades, mas cinco foram vendidas. Em março, pelo método de custeio 
por absorção, US$ 105 mil em custos fixos indiretos de produção foram incluídos nos custos 
de produtos vendidos (US$ 35 mil pela unidade produzida em fevereiro e vendida em março 
somados a US$ 17.500 por cada uma das quatro unidades produzidas e vendidas em março), 
mas apenas US$ 70 mil foram reconhecidos como uma despesa de período pelo método do 
custeio variável. Logo, a receita operacional líquida em março foi US$ 35 mil mais baixa 
pelo método de custeio por absorção do que pelo custeio variável.
Em geral, quando as unidades produzidas excedem as unidades vendidas e, então, os 
estoques aumentam, a receita operacional líquida é mais alta pelo método de custeio por 
absorção do que pelo custeio variável. Isso ocorre porque alguns dos custos fixos indire-
tos de produção do período são diferidos para os estoques pelo método de custeio por 
absorção. Ao contrário, quando as unidades vendidas excedem as unidades produzidas e, 
logo, os estoques aumentam, a receita operacional líquida é mais baixa pelo método de 
custeio por absorção do que pelo custeio variável. Isso ocorre porque alguns dos custos 
fixos indiretos de produção dos períodos anteriores são liberados dos estoques pelo mé-
todo de custeio por absorção. Quando as unidades produzidas e as unidades vendidas são 
iguais, não ocorre nenhuma mudança nos estoques e a receita operacional líquida é igual 
por ambos os métodos.2
As receitas operacionais líquidas pelo método de custeio variável e pelo custeio por 
absorção podem ser reconciliadas determinando -se qual montante de custos fixos indire-
tos de produção foi diferido para os estoques, ou deles liberado,durante o período:
2 Essas afirmações gerais sobre a relação entre a receita operacional líquida pelo método de custeio variável e 
pelo de custeio por absorção supõem que seja utilizado o pressuposto do fluxo de estoques UEPS (último a 
entrar, primeiro a sair) para avaliar os estoques. Mesmo quando o UEPS não é utilizado, essas afirmações 
tendem a estar corretas. Embora os U.S. GAAP (Generally Accepted Accounting Principles – princípios 
contábeis em geral aceitos nos Estados Unidos) permitam tanto o UEPS quanto o PEPS como pressupostos de 
fluxo de estoques, os Padrões Internacionais de Relatórios Financeiros (IRFS) não permitem o uso do UEPS.
A reconciliação seria, então, divulgada como mostra o Quadro 6.4:
De novo, observe que a diferença entre a receita operacional líquida pelos dois méto-
dos se deve apenas aos custos fixos indiretos de produção que são diferidos para os 
estoques, ou deles liberados, durante o período que envolve o custeio por absorção – 
não afetam a receita operacional líquida pelo método do custeio variável, contanto que 
os custos de produção por unidade sejam estáveis pelo método de custeio por absorção. 
Mudanças nos estoques afetam a receita operacional líquida pelo método de custeio 
por absorção.
Os motivos das diferenças entre a receita operacional líquida pelo método de custeio va-
riável e pelo método de custeio por absorção são resumidos no Quadro 6.5. Quando as 
unidades produzidas são iguais às unidades vendidas, como em janeiro na Weber Light 
Aircraft, a receita operacional líquida pelo método de custeio por absorção será igual à 
receita operacional líquida pelo método de custeio variável. Isso ocorre porque, quando a 
produção é igual às vendas, todos os custos fixos indiretos de produção incorridos no 
período corrente entram na demonstração de resultados em ambos os métodos. Para as 
empresas que usam produção enxuta, o número de unidades produzidas tende a ser igual 
ao número de unidades vendidas. Isso ocorre porque os produtos são produzidos em 
resposta a encomendas dos clientes, eliminando, dessa forma, os estoques de produtos 
finais e reduzindo os estoques de produção em andamento a quase nada. Então, quando 
uma empresa usa produção enxuta, as diferenças entre a receita operacional líquida pelo 
método de custeio variável e pelo custeio por absorção desaparecerão em grande parte.
Quando as unidades produzidas excedem as unidades vendidas, a receita operacional 
líquida pelo método de custeio por absorção excede a receita operacional líquida pelo 
método de custeio variável. Isso ocorre porque os estoques aumentaram; portanto, pelo 
método de custeio por absorção, alguns dos custos fixos indiretos de produção incorridos 
no período corrente são diferidos para os estoques finais no balanço patrimonial, en-
quanto pelo método de custeio variável, todos os custos fixos indiretos de produção in-
corridos no período corrente entram na demonstração de resultados. Ao contrário, quan-
do o número de unidades produzidas é menor do que o de unidades vendidas, a receita 
operacional líquida pelo método de custeio por absorção será menor do que a receita 
operacional líquida pelo variável. Isso ocorre porque os estoques diminuíram; portanto, 
pelo método de custeio por absorção, os custos fixos indiretos de produção que tinham 
sido diferidos para os estoques durante um período anterior entram na demonstração de 
resultados do período corrente com todos os custos fixos indiretos de produção incorri-
dos durante o período corrente. Pelo método de custeio variável, apenas os custos fixos 
indiretos de produção do período corrente entram na demonstração de resultados.
O método de custeio variável, com a abordagem da margem de contribuição, oferece 
vantagens atraentes para os relatórios internos. Esta seção discutirá quatro dessas 
vantagens.
A análise CVL – custo -volume -lucro – exige que os custos sejam decompostos em seus 
componentes fixo e variável. Como as demonstrações de resultados pelo custeio variável 
classificam os custos como fixos e variáveis, é muito mais fácil usar esse formato de de-
monstração de resultados para realizar a análise CVL do que tentar usar o formato por 
custeio por absorção, que mistura custos fixos com custos variáveis.
Além disso, a receita operacional líquida pelo método de custeio por absorção pode 
ou não concordar com os resultados da análise CVL. Por exemplo, suponhamos que você 
esteja interessado em calcular as vendas que seriam necessárias para gerar um lucro -alvo 
de US$ 235 mil na Weber Light Aircraft. A análise CVL baseada na demonstração de 
resultados pelo custeio variável de janeiro, do Quadro 6.2, seria como a seguir:
Vendas para alcançar o lucro -alvo =
Lucro -alvo + Despesas fixas
Índice MC
=
US$ 235.000 + US$ 90.000
= US$ 500.000
0,65 
Assim, a análise CVL baseada na demonstração de resultados pelo custeio variável de 
janeiro prevê que a receita operacional líquida seria de US$ 235 mil quando as vendas 
fossem de US$ 500 mil. E, de fato, a receita operacional líquida pelo método de custeio 
variável é de US$ 235 mil quando as vendas são de US$ 500 mil em março. Entretanto, 
a receita operacional líquida pelo método de custeio por absorção não é US$ 235 mil em 
março, embora as vendas sejam de US$ 500 mil. Por que isso ocorre? O motivo é que, 
pelo método de custeio por absorção, a receita operacional líquida pode ser distorcida por 
mudanças nos estoques. Em março, os estoques diminuíram, então, alguns dos custos 
fixos indiretos de produção que tinham sido diferidos para os estoques finais de fevereiro 
foram liberados para a demonstração de resultados de março, resultando em uma receita 
operacional líquida US$ 35 mil menor do que os US$ 235 mil previstos pela análise 
CVL. Se os estoques tivessem aumentado em março, o oposto teria ocorrido – a receita 
operacional líquida pelo método de custeio por absorção teria sido maior do que os US$ 
235 mil previstos pela análise CVL.
As demonstrações de resultados pelo custeio variável no Quadro 6.2 são claras e fáceis 
de compreender. Se todo o resto permanecer constante, quando as vendas aumentam, a 
receita operacional líquida aumenta. Quando as vendas diminuem, a receita operacional 
líquida diminui. Quando as vendas permanecem constantes, a receita operacional líquida 
é constante. O número de unidades produzidas não afeta a receita operacional líquida.
As demonstrações de resultados pelo custeio por absorção podem ser confusas e fa-
cilmente são mal interpretadas. Observe mais uma vez as demonstrações de resultados 
por custeio por absorção no Quadro 6.3; um gerente pode se perguntar por que a receita 
operacional líquida subiu de janeiro para fevereiro embora as vendas tenham sido iguais. 
Terá sido em decorrência de custos de venda mais baixos, operações mais eficientes ou 
algum outro fator? Na verdade, foi apenas porque o número de unidades produzidas ex-
cedeu o número de unidades vendidas em fevereiro e, então, alguns dos custos fixos in-
diretos de produção foram diferidos para os estoques naquele mês. Esses custos não su-
miram – eles acabarão entrando na demonstração de resultados em um período posterior, 
quando os estoques baixarem. Não há como ver isso na demonstração de resultados pelo 
custeio por absorção.
Para evitar erros ao usar o custeio por absorção, os leitores de demonstrações contá-
beis devem estar alertas a variações nos níveis dos estoques. Pelo método de custeio por 
absorção, se os estoques aumentarem, os custos fixos indiretos de produção serão diferi-
dos para os estoques, o que, por sua vez, aumentará a receita operacional líquida. Se os 
estoques diminuírem, os custos fixos indiretos de produção serão liberados dos estoques, 
o que, por sua vez, diminui a receita operacional líquida. Assim, quando o custeio por 
absorção é usado, as flutuações na receita operacional líquida podem ser decorrentes de 
variações nos estoques, e não de variações no nível de vendas.
O método de custeio variável identificade maneira correta os custos variáveis adicionais 
que serão incorridos para produzir uma unidade a mais, além de enfatizar o impacto dos 
custos fixos sobre os lucros. O montante total de custos de produção fixos aparece clara-
mente na demonstração de resultados, ressaltando que todo o montante de custos de pro-
dução fixos tem de ser coberto para a empresa ser de fato lucrativa. No exemplo da We-
ber Light Aircraft, as demonstrações de resultados por meio do custeio variável divulgam 
muito bem que o custo de produzir uma unidade a mais é de US$ 25 mil e elas reconhe-
cem sem reservas que US$ 70 mil dos custos fixos indiretos de produção têm de ser en-
volvidos para que se obtenha lucro.
Pelo método de custeio por absorção, os custos fixos indiretos de produção parecem ser 
variáveis quanto ao número de unidades vendidas, mas não são. Por exemplo, em janeiro, o 
custo de absorção por unidade de produto na Weber Light Aircraft é de US$ 95 mil, mas a 
porção variável deste custo é de apenas US$ 25 mil. Os custos fixos indiretos de produção 
de US$ 70 mil estão misturados com os de produção variáveis, obscurecendo, assim, o 
impacto dos custos fixos indiretos de produção sobre os lucros. Como os custos de absor-
ção por unidade de produto são declarados por unidade, os gerentes podem erroneamente 
acreditar que, se uma unidade a mais for produzida, ela custará à empresa US$ 95 mil. Mas 
claro que não custará isso. O custo de produzir uma unidade a mais seria de apenas US$ 25 
mil. Interpretar mal os custos de absorção por unidade de produto como variáveis pode le-
var a muitos problemas, inclusive decisões de precificação inapropriadas e a decisão de 
deixar de produzir produtos que, na verdade, são lucrativos.
A teoria das restrições (TOC), introduzida no Capítulo 1, sugere que o segredo para au-
mentar os lucros de uma empresa é gerenciar suas restrições. Por motivos que serão dis-
cutidos em um capítulo posterior, isso exige uma identificação cuidadosa dos custos va-
riáveis de cada produto. Em consequência, as empresas envolvidas na TOC usam uma 
forma de custeio variável.
As demonstrações de resultados pelo custeio variável exigem um ajuste para serem 
compatíveis com a abordagem da TOC. Os custos de mão de obra direta precisam ser 
removidos dos custos de produção variáveis e ser divulgados como parte dos custos de 
produção fixos que são lançados no período em que são incorridos. A TOC trata os cus-
tos de mão de obra direta como um custo fixo por três motivos. Em primeiro lugar, em-
bora os trabalhadores de mão de obra direta possam ser pagos por hora, muitas empresas 
têm um compromisso – às vezes aplicado por contratos de trabalho ou por lei – de garan-
tir aos trabalhadores um número mínimo de horas remuneradas. Em segundo lugar, a 
mão de obra direta em geral não é a restrição; portanto, não há nenhum motivo para 
aumentá -la. Contratar mais trabalhadores de mão de obra direta aumentaria os custos 
sem aumentar a produção de produtos e serviços vendáveis. Em terceiro lugar, a TOC 
enfatiza a melhoria contínua para manter a competitividade. Sem funcionários compro-
metidos e entusiasmados, é quase impossível sustentar melhorias contínuas. Como de-
missões sempre têm um efeito devastador sobre o moral dos funcionários, os gerentes 
envolvidos na TOC são muito relutantes em demitir funcionários.
Por esses motivos, a maioria dos gerentes em empresas consideram a mão de obra 
direta como um custo fixo comprometido em vez de um custo variável. Logo, na forma 
modificada do custeio variável usado nessas empresas, a mão de obra direta não é com 
frequência classificada como um custo de produto.
No restante do capítulo, aprenderemos como usar a abordagem da margem de contribuição 
para construir demonstrações de resultados para segmentos de negócios. Essas demonstra-
ções de resultados segmentadas são úteis para analisar a lucratividade dos segmentos, a 
tomada de decisões e a mensuração do desempenho dos gerentes de segmentos.
Você precisa compreender três novos termos para preparar demonstrações de resultados 
segmentadas usando a abordagem da margem de contribuição – custo fixo rastreável, 
custo fixo comum e margem por segmento.
Um custo fixo rastreável de um segmento é um custo fixo que é incorrido devido à 
existência do segmento – se o segmento nunca existisse, o custo fixo não seria incorrido; 
e se o segmento fosse eliminado, o custo fixo desapareceria. Alguns exemplos de custos 
fixos rastreáveis são:
 O salário do gerente do produto Fritos na PepsiCo é um custo fixo rastreável do seg-
mento Fritos do negócio da PepsiCo.
 O custo de manutenção do edifício em que os Boeing 747s são montados é um custo 
fixo rastreável do segmento 747 do negócio da Boeing.
 O seguro de responsabilidade social da Disney World é um custo fixo rastreável do 
segmento Disney World do negócio Disney Corporation.
Um custo fixo comum é o que dá suporte às operações de mais de um segmento, mas 
não é rastreável como um todo ou em parte a nenhum outro segmento. Mesmo se um 
segmento fosse totalmente eliminado, não haveria nenhuma mudança em um verdadeiro 
custo fixo comum. Por exemplo:
 O salário do CEO da General Motors é um custo fixo comum das várias divisões da 
General Motors.
 O custo de aquecer o supermercado Safeway ou Kroger é um custo fixo comum dos 
vários departamentos da loja – gêneros alimentícios, produtos agrícolas, padaria, car-
nes etc.
 O custo do salário da recepcionista em um escritório compartilhado por diversos 
médicos é um custo fixo comum dos médicos. O custo é rastreável ao escritório, mas 
não aos médicos individualmente.
Para preparar uma demonstração de resultados segmentada, as despesas variáveis são 
deduzidas das vendas, gerando a margem de contribuição do segmento. A margem de 
contribuição nos diz o que acontece com os lucros quando o volume muda – mantendo 
constantes a capacidade e os custos fixos de um segmento –, e é especialmente útil em 
decisões que envolvem usos temporários de capacidade, como ordens de produção espe-
ciais. Esses tipos de decisão em geral envolvem apenas custos e receitas variáveis – os 
dois componentes da margem de contribuição.
A margem por segmento é obtida deduzindo -se os custos fixos rastreáveis de um 
segmento da margem de contribuição desse segmento. Ela representa a margem disponí-
vel depois de um segmento incluir todos os seus custos. A margem por segmento é a 
melhor medida da lucratividade de um segmento a longo prazo, pois inclui apenas os 
custos causados pelo segmento. Se um segmento não consegue cobrir seus próprios cus-
tos, então provavelmente deveria ser descontinuado (a menos que isso tenha importantes 
efeitos colaterais sobre outros segmentos). Observe que os custos fixos comuns não são 
alocados a segmentos.
A partir do ponto de vista da tomada de decisões, a margem por segmento é mais útil em 
importantes decisões que afetam a capacidade, como descontinuar um segmento. Ao 
contrário, como observamos antes, a margem de contribuição é mais útil em decisões 
que envolvem mudanças no volume a curto prazo, como a precificação de ordens de pro-
dução especiais que envolvem o uso temporário de capacidade existente.
A distinção entre custos fixos rastreáveis e comuns é fundamental no relatório por seg-
mento porque os custos fixos rastreáveis são cobrados de segmentos e os custos fixos 
comuns não são. Em uma situação real, às vezes é difícil determinar se um custo deve ser 
classificado como rastreável ou comum.
A diretriz geral é tratar como custos rastreáveis apenas aqueles custos que desapare-
ceriam com o tempo se o segmento propriamente dito desaparecesse. Por exemplo, se 
uma divisão de uma empresa fosse vendida ou descontinuada, não seria mais necessário 
pagar um salário ao gerente daquela divisão. Portanto, o salário do gerente da divisão 
seria classificado como um custo fixo rastreável da divisão. Por outro lado, o presidente 
da empresa sem dúvida continuaria a ser pago mesmo se uma das muitasdivisões fosse 
descontinuada. Na verdade, ele talvez até passasse a receber mais se a descontinuidade 
da divisão fosse uma boa ideia. Portanto, o salário do presidente é comum às divisões da 
empresa e não deve ser atribuído a elas.
Ao atribuir custos a segmentos, o ponto -chave é resistir à tentação de alocar custos 
(como a depreciação das instalações corporativas) que são claramente comuns e que con-
tinuarão existindo não importa se o segmento existe ou não. Qualquer alocação de cus-
tos comuns a segmentos reduz o valor da margem por segmento como uma medida de 
lucratividade e desempenho do segmento a longo prazo.
Os custos fixos que são rastreáveis a um segmento podem ser um custo comum de outro 
segmento. Por exemplo, a United Airlines pode querer uma demonstração de resultados 
segmentada que mostre a margem por segmento de determinado voo de Chicago a Paris 
dividida em margens por segmento de primeira classe, classe executiva e classe econômi-
ca. A empresa aérea tem que pagar uma taxa de aterrissagem substancial no aeroporto 
Charles DeGaulle, em Paris. Esta taxa de aterrissagem fixa é um custo rastreável do voo, 
mas é um custo comum dos segmentos de primeira classe, classe executiva e classe eco-
nômica. Mesmo se a cabine de primeira classe estiver vazia, a taxa de aterrissagem inte-
gral precisa ser paga. Então, a taxa de aterrissagem não é um custo rastreável da cabine 
de primeira classe. Mas, ao mesmo tempo, pagar a taxa é necessário para que se tenha 
qualquer passageiro das três classes. Dessa maneira, a taxa de aterrissagem é um custo 
comum a elas.
A ProphetMax Inc. é uma empresa de software de computadores que cresce muito rápi-
do. O Quadro 6.6 mostra sua demonstração de resultados pelo custeio variável do último 
mês. Com o crescimento da empresa, seus gerentes seniores passaram a pedir demons-
trações de resultados segmentadas que pudessem ser usadas para a tomada de decisões e 
para a avaliação do desempenho gerencial. A controladora da ProphetMax respondeu 
criando exemplos de demonstrações de resultado com margem de contribuição segmen-
tadas pelas divisões, linhas de produtos e canais de vendas da empresa. Ela criou o Qua-
dro 6.7 para explicar que os lucros da ProphetMax podem ser segmentados em suas duas 
divisões – a Divisão de Produtos Empresariais e a Divisão de Produtos de Consumo. Os 
lucros da Divisão de Produtos de Consumo podem ser segmentados ainda nas linhas de 
produto clip art e jogos de computador. Por fim, os lucros da linha de produtos de jogos 
de computador (dentro da Divisão de Produtos de Consumo) podem ser segmentados nos 
canais de venda on -line e lojas de varejo.
×
×
O Quadro 6.8, na próxima página, contém as demonstrações de resultados segmenta-
das feitas pela controller para os segmentos descritos no Quadro 6.7. A demonstração 
de resultados com margem de contribuição para toda a empresa aparece bem no alto do 
quadro sob a coluna “Total da empresa”. Observe que a receita operacional líquida que 
aparece nessa coluna (US$ 15 mil) é igual à receita operacional líquida que aparece no 
Quadro 6.6. Logo à direita da coluna “Total da empresa” há duas colunas – uma para 
cada uma das duas divisões. Podemos ver que as despesas fixas rastreáveis da Divisão 
de Produtos Empresariais são de US$ 90 mil e as da Divisão de Produtos de Consumo 
são de US$ 80 mil. Esses US$ 170 mil em despesas fixas rastreáveis (como mostra a 
coluna “Total da empresa”) somados aos US$ 85 mil em despesas fixas comuns não 
rastreáveis a divisões individuais são iguais às despesas fixas totais (US$ 255 mil) da 
ProphetMax, como mostra o Quadro 6.6. Também podemos ver que a margem por 
segmento da Divisão de Produtos Empresariais é de US$ 60 mil e a da Divisão de Pro-
dutos de Consumo é de US$ 40 mil. Essas margens por segmentos mostram aos geren-
tes divisionais da empresa qual é a contribuição de cada uma de suas divisões para os 
lucros da empresa.
A parte do meio do Quadro 6.8 divide ainda mais os segmentos da Divisão de Pro-
dutos de Consumo em suas duas linhas de produtos, clip art e jogos de computador. A 
natureza dual de alguns custos fixos pode ser observada nesta parte do quadro. Obser-
ve, na parte de cima do Quadro 6.8, que quando os segmentos são definidos como di-
visões, a Divisão de Produtos de Consumo possui US$ 80 mil em despesas fixas ras-
treáveis. Entretanto, quando descemos até as linhas de produtos (na parte do meio do 
quadro), apenas US$ 70 mil do custo de US$ 80 mil que eram rastreáveis à Divisão de 
Produtos de Consumo são rastreáveis às linhas de produtos. Os outros US$ 10 mil se 
tornam um custo fixo comum das duas linhas de produtos da Divisão de Produtos de 
Consumo.
Por que US$ 10 mil em custos fixos rastreáveis se tornariam um custo fixo comum 
quando a divisão é decomposta em suas linhas de produtos? Os US$ 10 mil representam 
a despesa mensal de depreciação de uma máquina que é usada para embalar produtos em 
pacotes invioláveis para o mercado consumidor. A despesa de depreciação é um custo 
rastreável da Divisão de Produtos de Consumo como um todo, mas é um custo comum 
das duas linhas de produtos da divisão. Mesmo se uma das linhas de produtos fosse total-
mente descontinuada, a máquina ainda seria usada para embalar os outros produtos. Por-
tanto, nenhuma parte da despesa de depreciação pode de fato ser atribuída a produtos 
individuais.
O custo fixo rastreável de US$ 70 mil das linhas de produtos consiste nos custos de 
propaganda de produtos específicos. Foi gasto um total de US$ 30 mil com propaganda 
de clip art e US$ 40 mil em propaganda de jogos de computador. Claro que esses custos 
podem ser atribuídos a linhas de produtos individuais.
A parte de baixo do Quadro 6.8 pode ser usada para ilustrar como as demonstrações de 
resultados segmentadas dão suporte à tomada de decisões. Ela segmenta ainda mais a 
linha de produtos de jogos de computador em seus dois canais de vendas, vendas on-
-line e lojas de varejo. O segmento de vendas on -line possui uma margem por segmen-
to de US$ 48 mil e o segmento de lojas de varejo, uma margem por segmento de US$ 
(3 mil). Suponhamos que a ProphetMax queira saber o impacto sobre os lucros de des-
continuar a venda de jogos de computador por meio de seu canal de vendas de lojas de 
varejo. A empresa acredita que as vendas on -line de seus jogos de computador aumen-
tarão 10% se descontinuar o canal de vendas das lojas de varejo, e que a Divisão de 
Produtos Empresariais e a linha de produtos de clip art não serão afetadas por essa 
decisão. Como você calcularia o impacto dessa decisão sobre os lucros?
O primeiro passo é calcular o impacto sobre os lucros do desaparecimento do canal de 
vendas das lojas de varejo. Se este canal de vendas desaparecer, supomos que todas as 
suas despesas de vendas, variáveis e fixas rastreáveis desaparecerão. A maneira mais 
rápida de resumir esses impactos financeiros é focalizar a margem por segmento das lo-
jas de varejo. Em outras palavras, se o canal de vendas das lojas de varejo desaparecesse, 
então sua margem por segmento de uma perda de US$ 3 mil também desapareceria. Isso 
aumentaria a receita operacional líquida da ProphetMax em US$ 3 mil. O segundo passo 
é calcular o impacto sobre os lucros do aumento das vendas on -line de jogos de compu-
tador em 10%. Para fazer este cálculo, supomos que as despesas fixas rastreáveis totais 
(US$ 15 mil) das vendas on -line permaneçam constantes e seu índice de margem de 
contribuição permaneça constante a 63% (= US$ 63.000 ÷ US$ 100.000). Se as vendas 
on -line aumentarem em US$ 10 mil (= US$ 100.000 × 10%), então a margem de contri-
buição do segmento de vendas on -line aumentará em US$ 6,3 mil (= US$ 10.000 × 63%). 
O impacto geral de descontinuar o canal de vendas das lojas de varejo sobre os lucros 
pode ser resumido como a seguir:
Todos os custos atribuíveis a um segmento – e apenas esses custos – devem ser atribuídos 
ao segmento. Infelizmente, as empresas em geral cometem erros ao atribuíremcustos a 
segmentos. Elas omitem alguns custos, atribuem de maneira equivocada custos fixos 
rastreáveis e alocam arbitrariamente custos fixos comuns.
Os custos atribuídos a um segmento devem incluir todos os custos de toda a cadeia de 
valor da empresa que são atribuíveis a esse segmento. Todas essas funções, de pesquisa 
e desenvolvimento e projeto de produtos, marketing, distribuição e serviços de atendi-
mento ao cliente, são necessárias para levar um produto ou serviço até o cliente e gerar 
receitas.
No entanto, apenas os custos de produção são incluídos nos custos de produto no 
método de custeio por absorção, que é considerado necessário para relatórios financei-
ros externos. Para evitar ter que manter dois sistemas de custeio e garantir a consistên-
cia entre os relatórios interno e externo, muitas empresas também usam o método de 
custeio por absorção em seus relatórios como as demonstrações de resultados segmen-
tadas. Em consequência, essas empresas omitem parcial ou integralmente de sua aná-
lise de lucratividade os custos em ascensão na cadeia de valor, que consistem nos cus-
tos de pesquisa e desenvolvimento e de projeto de produto e os custos “a jusante”, que 
consistem nos custos de marketing, distribuição e serviços de atendimento ao cliente. 
Contudo, esses custos não relacionados à produção são tão essenciais para determinar 
a lucratividade dos produtos quanto os custos de produção. Esses custos a montante e a 
jusante, que em geral são incluídos nas despesas de venda e administrativas na de-
monstração de resultados pelo custeio por absorção, podem representar metade ou 
mais dos custos totais de uma organização. Se os custos a montante ou a jusante forem 
omitidos na análise de lucratividade, então o custo do produto estará subestimado e a 
gerência poderá, sem cuidado, desenvolver e manter produtos que, a longo prazo, resul-
tarão em prejuízo.
Além de omitir custos, muitas empresas não tratam corretamente as despesas fixas 
rastreáveis nas demonstrações de resultados segmentadas. Em primeiro lugar, elas não 
atribuem despesas fixas a segmentos mesmo quando é possível fazê -lo. Em segundo 
lugar, elas usam bases de alocação inapropriadas para alocar despesas fixas rastreáveis 
a segmentos.
Custos que podem ser atribuídos diretamente 
a um segmento específico devem ser cobrados diretamente desse segmento e não de-
vem ser alocados a outros segmentos. Por exemplo, o aluguel do escritório de uma filial 
de uma empresa de seguros deve ser cobrado diretamente da filial em vez de incluído em 
um agrupamento de custos indiretos de toda a empresa e então distribuídos por toda a 
empresa.
Algumas empresas usam bases de alocação arbitrárias 
para alocar custos a segmentos. Por exemplo, algumas alocam despesas de venda e admi-
nistrativas com base nas receitas de vendas. Assim, se um segmento gera 20% das vendas 
totais da empresa, seriam alocados a ele 20% das despesas de venda e administrativas da 
empresa como sua “fração justa”. Segue -se este mesmo procedimento básico se os custos 
de produtos vendidos ou alguma outra medida for usada como base de alocação.
Os custos devem ser alocados a segmentos para fins de tomadas de decisões internas 
somente quando a base de alocação realmente direciona o custo alocado (ou quando está 
bastante correlacionada com o direcionador de custo real). Por exemplo, as vendas deve-
riam ser usadas para alocar despesas de venda e administrativas somente se um aumento 
de 10% nas vendas resultasse em um aumento de 10% nas despesas de venda e adminis-
trativas. Se as despesas de venda e administrativas não são determinadas pelo volume de 
vendas, essas despesas seriam alocadas de maneira equívoca – atribuindo um percentual 
alto demais das despesas de venda e administrativas aos segmentos com as maiores 
vendas.
A terceira prática empresarial que leva à distorção dos custos de segmentos é a prática de 
atribuir custos não rastreáveis a segmentos. Por exemplo, algumas empresas alocam os 
custos comuns do edifício da sede corporativa a produtos nos relatórios de segmento. 
Entretanto, em uma empresa com múltiplos produtos, provavelmente nenhum produto 
individual é responsável por qualquer parte significativa desse custo. Mesmo se um pro-
duto fosse totalmente eliminado, normalmente isso não causaria nenhum efeito significa-
tivo sobre qualquer dos custos do edifício da sede corporativa. Em resumo, não existe 
uma relação de causa e efeito entre o custo do edifício da sede corporativa e a existência 
de qualquer produto individual. Em consequência, qualquer alocação do custo do edifí-
cio da sede corporativa aos produtos seria necessariamente arbitrária.
Os custos comuns, como os custos do edifício da sede corporativa, são necessários, 
é claro, para o funcionamento da organização. A prática de alocar custos comuns arbi-
trariamente a segmentos em geral é justificada em razão de que “alguém” deve “cobrir 
custos comuns”. Apesar de ser uma verdade inegável que uma empresa tenha que co-
brir seus custos comuns para obter lucro, alocar custos comuns arbitrariamente a seg-
mentos não garante que isso acontecerá. Na verdade, adicionar uma parte dos custos 
comuns aos custos reais de um segmento pode fazer um segmento lucrativo parecer 
não lucrativo. Se um gerente eliminar o segmento aparentemente não lucrativo, os cus-
tos rastreáveis reais do segmento continuarão a existir, mas suas receitas serão perdi-
das. E o que acontece com os custos comuns fixos que foram alocados ao segmento? 
Eles não desaparecem; são realocados a outros segmentos da empresa, fazendo parecer 
que todos os outros segmentos da empresa são menos lucrativos – possivelmente resul-
tando na descontinuação de outros segmentos. O efeito líquido será a redução dos lu-
cros gerais da empresa, dificultando ainda mais que se consiga “cobrir os custos 
comuns”.
Além disso, os custos comuns fixos não são gerenciáveis pelo gerente ao qual eles 
foram arbitrariamente alocados; são de responsabilidade de gerentes de mais alto nível. 
Quando custos comuns fixos são alocados a gerentes, eles são responsabilizados por es-
ses custos, embora não possam controlá -los.
Em termos práticos, o custeio por absorção é obrigatório para relatórios externos segun-
do os princípios contábeis geralmente aceitos nos Estados Unidos (GAAP – Generally 
Accepted Accounting Principles).3 Além disso, os padrões internacionais de relatórios 
financeiros (IFRS – International Financial Reporting Standards) exigem explicitamen-
te que as empresas usem o custeio por absorção. Provavelmente por causa do custo e da 
possível confusão de manter dois sistemas de custeio separados – um para relatórios ex-
ternos e outro para relatórios internos – a maioria das empresas usa o custeio por absor-
ção para seus relatórios externos e internos.
Com todas as vantagens da abordagem da margem de contribuição, você pode estar se 
perguntando por que a abordagem da absorção é usada. Apesar de a resposta ser, em parte, 
devido à manutenção de uma tradição, o custeio por absorção também é atraente para mui-
tos contadores e gerentes porque eles acreditam que esse método faça corresponder melhor 
os custos às receitas. Os defensores do custeio por absorção discutem que todos os custos 
de produção têm que ser atribuídos a produtos a fim de fazer corresponder adequadamente 
os custos de produzir unidades de produtos às suas receitas quando eles são vendidos. Os 
custos fixos da depreciação, impostos, seguros, salários de supervisores, entre outros, são 
tão essenciais para a manufatura de produtos quanto os custos variáveis.
Os defensores do custeio variável discutem que os custos fixos de produção não são 
de fato os custos de nenhuma unidade de produto em particular. Esses custos são incorri-
dos para que a empresa tenha a capacidade de manufaturar produtos durante determina-
do período e serão incorridos mesmo que nada seja produzido durante o período. Além 
disso, não importa se uma unidade é produzida ou não, os custos fixosde produção serão 
exatamente os mesmos. Portanto, os defensores do custeio variável discutem que os cus-
tos fixos de produção não fazem parte dos custos de produzir uma unidade de produto 
em particular e, assim, o princípio da competência determina que os custos fixos de pro-
dução devem ser lançados no período corrente.
Os U.S. GAAP e os IFRS exigem que as empresas de capital aberto incluam dados finan-
ceiros segmentados e outros dados em seus relatórios anuais e que os relatórios segmen-
3 A Comissão de Padrões de Contabilidade Financeira (FASB) criou uma única fonte de autoridade não gover-
namental dos Princípios Contábeis Geralmente Aceitos nos Estados Unidos (U.S. GAAP), chamada Codifica-
ção dos Padrões Contábeis da FASB (Codificação da FASB). Embora a Codificação da FASB não proíba ex-
plicitamente o custeio variável, explicitamente proíbe as empresas de excluírem todos os custos indiretos de 
produção dos custos de produto. Ela também fornece uma discussão aprofundada sobre a alocação de custos 
indiretos fixos a produtos, deixando implícito que o custeio por absorção é obrigatório para relatórios exter-
nos. Embora algumas empresas incluam elementos significativos dos custos fixos de produção em seus relató-
rios externos, em termos práticos, os U.S. GAAP exigem o custeio por absorção para relatórios externos.
tados preparados para usuários externos têm que usar os mesmos métodos e definições 
que as empresas usam nos relatórios segmentados internos que são preparados para 
auxiliar a tomada de decisões operacionais. Essa é uma definição muito incomum, pois 
as empresas normalmente não são obrigadas a divulgar os mesmos dados que são usados 
para fins de tomada de decisões internas a usuários externos. Essa exigência cria incenti-
vos para as empresas de capital aberto evitarem o uso do formato com margem de contri-
buição em relatórios segmentados internos. As demonstrações de resultado segmentadas 
com margem de contribuição contêm informações vitais que as empresas em geral relu-
tam muito em divulgar ao público (e, por conseguinte, aos concorrentes). Além disso, 
essa exigência cria problemas ao reconciliar os relatórios internos com os externos.
O custeio variável e o custeio por absorção são métodos alternativos de determinar o custo unitário 
de produto. Pelo método do custeio variável, apenas os custos de produção que variam com o nível 
de produção são tratados como custos de produto. Isso inclui materiais diretos, custos indiretos 
variá veis e, normalmente, mão de obra direta. Os custos fixos indiretos de produção são tratados 
como um custo de período e são lançados na demonstração de resultados assim que são incorridos. 
Ao contrário, o custeio por absorção trata os custos fixos indiretos de produção como custos de pro-
duto, com os custos de materiais diretos, de mão de obra direta e custos indiretos variáveis. Por 
ambos os métodos de custeio, as despesas de venda e administrativas são tratadas como custos de 
período e são lançadas na demonstração de resultados assim que são incorridas.
Como o custeio por absorção trata os custos fixos indiretos de produção como custos de pro-
duto, uma parte dos custos fixos indiretos de produção é atribuída a cada unidade assim que ela é 
produzida. Se unidades de produto não forem vendidas no final de um período, então os custos 
fixos indiretos de produção a elas associados é levado com elas para a conta de estoques e diferi-
dos a um período futuro. Quando essas unidades são vendidas depois, os custos fixos indiretos de 
produção a elas associados são liberados da conta de estoques e descontados dos resultados como 
parte dos custos de produtos vendidos. Assim, pelo método de custeio por absorção, é possível 
diferir uma parte dos custos fixos indiretos de produção de um período a um período futuro por 
meio da conta de estoques.
Infelizmente, essa transferência de custos fixos indiretos de produção entre períodos pode 
causar flutuações inconstantes na receita operacional líquida e resultar em confusão e decisões 
mal tomadas. Para evitarem erros ao interpretarem os dados das demonstrações de resultados, os 
gerentes devem se manter alertas a mudanças nos níveis de estoques ou no custo unitário de pro-
duto durante o período.
As demonstrações de resultados segmentadas fornecem informações para avaliar a lucrativi-
dade e o desempenho de divisões, linhas de produtos, territórios de vendas e outros segmentos de 
uma empresa. Pela abordagem da margem de contribuição, os custos variáveis e os custos fixos 
são bem distintos uns dos outros e apenas os custos que são rastreáveis a um segmento são atribuí-
dos a esse segmento. Um custo é considerado rastreável a um segmento apenas se for causado pelo 
segmento e puder ser evitado com sua eliminação. Custos fixos comuns não são alocados a seg-
mentos. A margem por segmento consiste em receitas menos as despesas variáveis menos as des-
pesas fixas rastreáveis do segmento.
A Dexter Corporation produz e vende um único produto, um tear de madeira manual para a pro-
dução de pequenos itens como cachecóis. A seguir, temos dados de custo e dados operacionais 
selecionados relativos ao produto por dois anos:
Requisitado:
1. Suponha que a empresa use o método de custeio por absorção.
 a. Calcule o custo unitário de produto em cada ano.
 b. Prepare uma demonstração de resultados para cada ano.
2. Suponha que a empresa use o método de custeio variável.
 a. Calcule o custo unitário de produto em cada ano.
 b. Prepare uma demonstração de resultados para cada ano.
3. Faça a reconciliação da receita operacional líquida pelo método de custeio variável e pelo de 
custeio por absorção.
1. a. Pelo método de custeio por absorção, todos os custos de produção, variáveis e fixos, são 
incluídos no custo unitário de produto:
 b. A seguir, temos as demonstrações de resultados pelo custeio por absorção:
×
×
×
×
2. a. Pelo método de custeio variável, apenas os custos variáveis de produção são incluídos no 
custo unitário de produto:
b. A seguir, temos as demonstrações de resultados pelo custeio variável:
×
×
×
3. A seguir, temos a reconciliação da receita operacional líquida pelo método de custeio variável 
e pelo método de custeio por absorção:
×
×
O pessoal da empresa de advocacia Frampton, Davis & Smythe construiu o seguinte relatório, que 
divide os resultados gerais da empresa no último mês em dois segmentos de negócios – direito de 
família e direito comercial:
No entanto, esse relatório não está muito correto. As despesas fixas comuns como o salário do 
sócio -gerente, as despesas administrativas gerais e os custos gerais de propaganda da empresa 
foram alocados aos dois segmentos com base nas receitas de clientes.
Requisitado:
1. Refaça o relatório de segmento, eliminando a alocação das despesas fixas comuns. A empresa 
ficaria em melhor situação financeira se o segmento de direito de família fosse eliminado? 
(Nota: Muitos dos clientes de direito comercial da empresa também usam a empresa para seus 
casos de direito de família, como redigir testamentos.)
2. A agência de propaganda da empresa propôs uma campanha com o objetivo de aumentar as 
receitas do segmento de direito de família. A campanha publicitária custaria US$ 20 mil e a 
agência de propaganda afirma que ela aumentaria as receitas do segmento de direito de famí-
lia em US$ 100 mil. O sócio -gerente da Frampton, Davis & Smythe acredita que esse aumento 
nos negócios poderia ser acomodado sem nenhum aumento nas despesas fixas. Estime o efeito 
que essa campanha publicitária teria sobre a margem por segmento de direito de família e 
sobre a receita operacional líquida geral da empresa.
1. A seguir, temos a demonstração de resultados segmentada corrigida:
 Não, a empresa não ficaria em melhor situação financeira se a prática de direito de família fosse 
eliminada. O segmento de direito de família abrange todos os seus custos e contribui com 
US$ 20 mil por mês para cobrir as despesas fixas comuns da empresa.Embora a margem por 
segmento de direito de família seja muito mais baixa do que a do segmento de direito comercial, 
ela ainda é lucrativa. Além disso, o segmento de direito de família pode ser um serviço que a 
empresa tem que fornecer para seus clientes comerciais a fim de se manter competitiva.
2. Pode -se estimar que a campanha publicitária aumentará a margem por segmento de direito de 
família em US$ 55 mil, como a seguir:
 Como não haveria aumento nas despesas fixas (incluindo as despesas fixas comuns), o aumen-
to na receita operacional líquida geral também é de US$ 55 mil.
Qual é a diferença básica entre o custeio por absorção e o custeio variável?
As despesas de venda e administrativas são tratadas como custos de produto ou como custos 
de período no método de custeio variável?
Explique como os custos fixos indiretos de produção são transferidos de um período para 
outro no método de custeio por absorção.
Quais são os argumentos a favor de tratar os custos fixos indiretos de produção como custos 
de produto?
Quais são os argumentos a favor de tratar os custos fixos indiretos de produção como custos 
de período?
Se as unidades produzidas e as unidades vendidas são iguais, com qual método você espe-
raria mostrar a maior receita operacional líquida, o custeio variável ou o custeio por absor-
ção? Por quê?
Se as unidades produzidas excedem as unidades vendidas, com qual método você esperaria 
mostrar a maior receita operacional líquida, o custeio variável ou o custeio por absorção? 
Por quê?
Se os custos fixos indiretos de produção são liberados dos estoques no método de custeio 
por absorção, qual a sua opinião sobre o nível de produção em relação ao nível de vendas? 
No método de custeio por absorção, como é possível aumentar a receita operacional líquida 
sem aumentar as vendas?
Como a produção enxuta reduz ou elimina a diferença na receita operacional líquida divul-
gada nos métodos de custeio por absorção e de custeio variável?
O que é um segmento de uma organização? Dê vários exemplos de segmentos.
Quais custos são atribuídos a um segmento sob a abordagem da margem de contribuição?
Distinga entre um custo rastreável e um custo comum. Dê exemplos de cada um.
Explique como a margem por segmento difere da margem de contribuição.
Por que os custos comuns não são alocados a segmentos sob a abordagem da margem de 
contribuição?
Como é possível que um custo que é rastreável a um segmento se torne um custo comum se 
o segmento for dividido em outros segmentos?
Disponível, em português e inglês, no site <www.grupoa.com.br>
O formulário de planilha em Excel a seguir deve ser usado para recriar parte do Problema de Re-
visão 1, das páginas 252 à 254. No site, você receberá instruções sobre como usar esse formulário 
de planilha.
Você só deve prosseguir para os exercícios a seguir depois de ter completado sua planilha.
Requisitado:
1. Verifique sua planilha alterando as unidades vendidas nos dados para 6 mil no Ano 2. Os 
custos de produtos vendidos pelo custeio por absorção no Ano 2 agora devem ser US$ 240 mil. 
Se não forem, verifique a célula C41. A fórmula dessa célula deve ser =IF(C26<C27,C26*C36 
+(C27–C26)*B36,C27*C36)]. Se sua planilha funcionar bem, a receita operacional líquida 
pelo custeio por absorção e pelo custeio variável deverão ser de US$ – 34 mil no Ano 2, isto é, 
o prejuízo no Ano 2 é de US$ 34 mil em ambos os sistemas. Se você não obtiver essas respos-
tas, encontre os erros em sua planilha e corrija -os.
 Por que a receita operacional líquida pelo método de custeio por absorção agora é igual à re-
ceita operacional líquida pelo método de custeio variável no Ano 2?
2. Digite os dados a seguir de uma outra empresa em sua planilha:
 A receita operacional líquida sob o custeio variável é diferente no Ano 1 e no Ano 2? Por quê? 
Explique a relação entre a receita operacional líquida sob o custeio por absorção e sob o cus-
teio variável no Ano 1. Explique a relação entre a receita operacional líquida sob o custeio por 
absorção e sob o custeio variável no Ano 2.
3. No final do Ano 1, o conselho de diretoria da empresa estabeleceu uma meta para o Ano 2 de 
uma receita operacional líquida de US$ 500 mil sob o custeio por absorção. Se esta meta for 
alcançada, será pago um gordo bônus ao CEO da empresa. Mantendo todos os dados iguais à 
parte (2) anterior, altere as unidades produzidas no Ano 2 para 50 mil unidades. Essa mudança 
resultaria no pagamento de um bônus ao CEO? Você acha que essa mudança seria interessante 
para a empresa? O que provavelmente acontecerá no Ano 3 com a receita operacional líquida 
pelo método de custeio por absorção se as vendas permanecerem constantes a 12 mil unidades 
por ano?
Consulte no site <www.grupoa.com.br> os suplementos para esta seção.
A Shastri Bicycle de Bombaim, Índia, produz uma bicicleta barata, mas resistente, para uso nas 
agitadas ruas da cidade, que é vendida por 500 rúpias. (A moeda indiana é denominada em rúpias, 
denotada por R.) A seguir, temos dados selecionados das operações da empresa no ano passado:
Requisitado:
1. Suponha que a empresa use o método de custeio por absorção. Calcule o custo unitário de 
produto de uma bicicleta.
2. Suponha que a empresa use o método de custeio variável. Calcule o custo unitário de produto 
de uma bicicleta.
Use os dados do Exercício 6.1 sobre a Shastri Bicycle. A seguir, temos a demonstração de resulta-
dos pelo custeio por absorção preparada pelo contador da empresa para o ano passado:
Requisitado:
1. Determine quanto dos estoques finais consiste em custos fixos indiretos de produção diferidos 
para o próximo período.
2. Prepare uma demonstração de resultados para o ano usando o método de custeio variável. 
Explique a diferença na receita operacional líquida entre os dois métodos de custeio.
A High Tension Transformers Inc. produz transformadores de carga pesada para estações de 
transformação elétrica. A empresa usa o custeio variável para relatórios gerenciais internos e o 
custeio por absorção para relatórios externos para os acionistas, credores e o governo. A empresa 
forneceu os seguintes dados:
Os custos fixos indiretos de produção por unidade da empresa se mantiveram constates a US$ 450 
durante todos os três anos.
Requisitado:
1. Determine a receita operacional líquida de cada ano pelo método de custeio por absorção. 
Apresente sua resposta na forma de um relatório de reconciliação.
2. No Ano 4, a receita operacional líquida da empresa pelo método de custeio variável foi de 
US$ 240.200 e sua receita operacional líquida pelo método de custeio por absorção foi de 
US$ 267.200. Os estoques aumentaram ou diminuíram durante o Ano 4? Quanto dos custos 
fixos indiretos de produção foi diferido para os estoques, ou deles liberados, durante o Ano 4?
A Caltec Inc. produz e vende pacotes de CDs e DVDs graváveis. A seguir, temos informações 
sobre receitas e custos relacionados aos produtos:
As despesas fixas comuns da empresa totalizam US$ 105 mil por ano. No ano passado, a empresa 
produziu e vendeu 37.500 pacotes de CDs e 18 mil pacotes de DVDs.
Requisitado:
Prepare uma demonstração de resultados com margem de contribuição para o ano segmentada por 
linhas de produtos.
A Ferguson Products Inc., uma empresa manufatureira, divulgou US$ 130 milhões em vendas e 
um prejuízo de US$ 25 milhões em sua demonstração de resultados pelo custeio por absorção que 
foi fornecida aos acionistas. De acordo com uma análise CVL preparada para a gerência, o ponto 
de equilíbrio da empresa é US$ 120 milhões em vendas.
Requisitado:
Supondo que a análise CVL esteja correta, é provável que o nível de estoques da empresa tenha 
aumentado, diminuído ou permanecido inalterado durante o ano? Explique.
A Amcor Inc. incorre nos seguintes custos para produzir e vender um único produto.
Durante o ano passado, 30 mil unidades foram produzidas e 25 mil unidades foram vendidas. A 
conta de estoques de produtos finais mostra, no final do ano, um saldo de US$ 85 mil das 5 mil 
unidadesnão vendidas.
Requisitado:
1. A empresa usa custeio por absorção ou custeio variável para determinar o custo de unidades na 
conta de estoques de produtos finais? Mostre cálculos para justificar sua resposta.
2. Suponha que a empresa deseja preparar demonstrações contábeis para o ano para divulgar aos 
acionistas.
 a. O valor de US$ 85 mil para estoques de produtos finais é o valor correto a ser usado nessas 
demonstrações para fins de relatórios externos? Explique.
 b. A que valor em dólares as 5 mil unidades devem ser mantidas em estoque para fins de re-
latórios externos?
A empresa Maxwell produz e vende um único produto. Os custos a seguir foram incorridos no 
primeiro ano de operações da empresa:
Durante o ano, a empresa produziu 20 mil unidades e vendeu 16 mil unidades. O preço de venda 
do produto da empresa é de US$ 50 por unidade.
Requisitado:
1. Suponha que a empresa use o método de custeio por absorção:
 a. Calcule o custo unitário de produto.
 b. Prepare uma demonstração de resultados para o ano.
2. Suponha que a empresa use o método de custeio variável:
 a. Calcule o custo unitário de produto.
 b. Prepare uma demonstração de resultados para o ano.
3. A controller da empresa acredita que a empresa deveria ter determinado o preço de venda do ano 
passado a US$ 51 em vez de US$ 50 por unidade. Ela estima que a empresa teria vendido 15 mil 
unidades a um preço de US$ 51 por unidade, aumentando, assim, a margem bruta da empresa em 
US$ 2 mil e sua receita operacional líquida em US$ 4 mil. Supondo que as estimativas da control-
ler estejam corretas, você acha que o aumento no preço teria sido uma boa ideia?
A empresa Michaels segmenta sua demonstração de resultados em suas divisões Oeste e Leste. As 
vendas gerais, o índice de margem de contribuição e a receita operacional líquida da empresa são 
US$ 600 mil, 50% e US$ 50 mil, respectivamente. A margem de contribuição e o índice de mar-
gem de contribuição da Divisão Oeste são US$ 150 mil e 75%, respectivamente. A margem por 
segmento da Divisão Leste é de US$ 70 mil. A empresa possui US$ 60 mil de custos comuns fixos 
que não podem ser associados a nenhuma das divisões.
Requisitado:
Prepare uma demonstração de resultados para a empresa Michaels que use o formato com margem 
de contribuição e seja segmentada por divisões. Além disso, para a empresa como um todo e para 
cada segmento, mostre cada item nas demonstrações de resultados segmentadas como um percen-
tual das vendas.
A CompuDesk Inc. produz uma escrivaninha de carvalho especialmente projetada para computa-
dores pessoais. A escrivaninha é vendida por US$ 200. A seguir, temos os dados das operações do 
ano passado:
Requisitado:
1. Suponha que a empresa use o método de custeio variável. Calcule o custo unitário de produto 
de uma escrivaninha para computador.
2. Suponha que a empresa use o método de custeio variável. Prepare uma demonstração de resul-
tados com margem de contribuição para o ano.
3. Qual é o ponto de equilíbrio da empresa em termos de unidades vendidas?
Use os dados do Exercício 6.9 sobre a CompuDesk. Suponha, neste exercício, que a empresa use o 
método de custeio por absorção.
Requisitado:
 1. Calcule o custo unitário de produto de uma escrivaninha de computador.
 2. Prepare uma demonstração de resultados.
A empresa Bovine, uma distribuidora de DVDs no atacado, tem sofrido prejuízos há algum tempo, 
como mostra sua última demonstração de resultados com margem de contribuição mensal a seguir:
Na tentativa de isolar o problema, o presidente pediu uma demonstração de resultados segmentada por 
mercado geográfico. Dessa forma, o departamento de contabilidade levantou os seguintes dados:
Requisitado:
1. Prepare uma demonstração de resultados com margem de contribuição segmentada por mer-
cado geográfico, como deseja o presidente.
2. O gerente de vendas da empresa acredita que as vendas no mercado geográfico “Centro” po-
deriam aumentar em 15% se o orçamento mensal de propaganda aumentasse em US$ 25 mil. 
Você recomendaria o aumento na propaganda? Mostre cálculos para justificar sua resposta.
A empresa Fletcher produz e vende um único produto. As informações a seguir pertencem aos 
dois primeiros anos de operações da empresa:
Durante seu primeiro ano de operações, a Fletcher produziu 50 mil unidades e vendeu 40 mil 
unidades. Durante seu segundo ano de operações, ela produziu 40 mil unidades e vendeu 50 mil 
unidades. O preço de venda do produto da empresa é de US$ 50 por unidade.
Requisitado:
1. Suponha que a empresa use o método de custeio variável:
 a. Calcule o custo unitário de produto para o Ano 1 e o Ano 2.
 b. Prepare uma demonstração de resultados para o Ano 1 e o Ano 2.
2. Suponha que a empresa use o método de custeio por absorção:
 a. Calcule o custo unitário de produto para o Ano 1 e o Ano 2.
 b. Prepare uma demonstração de resultados para o Ano 1 e o Ano 2.
3. Explique a diferença na receita operacional líquida pelo método de custeio variável e pelo 
custeio por absorção no Ano 1. Além disso, explique por que as duas receitas operacionais lí-
quidas diferem no Ano 2.
A empresa Morey acaba de concluir seu primeiro ano de operações. A seguir, temos a demonstra-
ção de resultados pelo custeio por absorção da empresa nesse ano:
As despesas de venda e administrativas da empresa consistem em US$ 300 mil por ano em despe-
sas fixas e US$ 3 por unidade vendida nas despesas variáveis. O valor de US$ 21 por custo unitá-
rio de produto dado anteriormente é calculado como a seguir:
Requisitado:
1. Refaça a demonstração de resultados da empresa no formato com margem de contribuição, 
usando o método de custeio variável.
2. Reconcilie qualquer diferença entre a receita operacional líquida em sua demonstração de re-
sultados pelo custeio variável e a receita operacional líquida na demonstração de resultados 
por custeio por absorção.
A Marple Associates é uma empresa de consultoria especializada em sistemas de informação para 
empresas de construção e paisagismo, e possui dois escritórios – um em Houston e um em Dallas. 
A empresa classifica os custos diretos de trabalhos de consultoria como custos variáveis. A seguir, 
temos a demonstração de resultados segmentada com margem de contribuição do último ano da 
empresa:
Requisitado:
1. Em quanto a receita operacional líquida da empresa aumentaria se Dallas aumentasse suas 
vendas em US$ 75 mil por ano? Suponha que não haja nenhuma mudança nos padrões de 
comportamento dos custos.
2. Use os dados originais da empresa. Suponha que as vendas em Houston aumentem em US$ 50 
mil no próximo ano e que as vendas em Dallas permaneçam inalteradas. Suponha que não 
haja mudanças nos custos fixos.
 a. Prepare uma nova demonstração de resultados segmentada para a empresa usando o for-
mato anterior. Mostre montantes e percentuais.
 b. Observe, com base na demonstração de resultados que você preparou, que o índice MC de 
Houston permaneceu inalterado a 70% (o mesmo que nos dados anteriores), mas que o 
índice da margem por segmento mudou. Como você explica a mudança no índice da mar-
gem por segmento?
Use os dados do Exercício 6.14. Suponha que as vendas em Dallas por mercado sejam as seguintes:
A empresa gostaria de iniciar uma campanha publicitária intensa em um dos dois mercados duran-
te o próximo mês. A campanha custaria US$ 8 mil. Estudos de marketing indicam que tal campa-
nha aumentaria as vendas em US$ 70 mil no mercado de construção ou em US$ 60 mil no merca-
do de paisagismo.
Requisitado:
1. Em qual dos mercados você recomendaria que a empresa concentrasse sua campanha publici-
tária? Mostre cálculos que justifiquem sua reposta.
2. No Exercício 6.14, Dallas mostra US$ 90 mil em despesas fixas rastreáveis. O que aconteceu 
com os US$ 90 mil neste exercício?
Consulte no site <www.grupoa.com.br> os suplementos para esta seção.
A Wiengot Antennas Inc. produz e vende um único tipo de antena de TV. A empresa acabou de 
abrir uma nova fábrica para produzir a antena, e a seguir temosos dados de custos e receitas do 
primeiro mês de operação da fábrica na forma de uma planilha.
Como a nova antena tem um projeto exclusivo, a gerência está ansiosa para ver quão lucrativa ela 
será e pediu que fosse preparada uma demonstração de resultados para o mês.
Requisitado:
1. Suponha que a empresa use o método de custeio por absorção.
 a. Determine o custo unitário de produto.
 b. Prepare uma demonstração de resultados para o mês.
2. Suponha que a empresa use o método de custeio variável.
 a. Determine o custo unitário de produto.
 b. Prepare uma demonstração de resultados com margem de contribuição para o mês.
3. Explique o motivo de qualquer diferença nos saldos dos estoques finais sob os dois métodos de 
custeio e o impacto dessa diferença sobre a receita operacional líquida divulgada.
A empresa Nickelson produz e vende um único produto. As informações a seguir pertencem a 
cada um dos três primeiros anos de operações da empresa:
Durante seu primeiro ano de operações, a Nickelson produziu 60 mil unidades e vendeu 60 mil 
unidades. Durante seu segundo ano, produziu 75 mil unidades e vendeu 50 mil unidades. Em seu 
terceiro ano, produziu 40 mil unidades e vendeu 65 mil unidades. O preço de venda do produto da 
empresa é de US$ 56 por unidade.
Requisitado:
1. Calcule o ponto de equilíbrio da empresa em unidades vendidas.
2. Suponha que a empresa use o método de custeio variável:
 a. Calcule o custo unitário de produto para os Anos 1, 2 e 3.
 b. Prepare uma demonstração de resultados para os Anos 1, 2 e 3.
3. Suponha que a empresa use o método de custeio por absorção:
 a. Calcule o custo unitário de produto para os Anos 1, 2 e 3.
 b. Prepare uma demonstração de resultados para os Anos 1, 2 e 3.
4. Compare os valores da receita operacional líquida que você calculou nos itens 2 e 3 ao ponto 
de equilíbrio que você calculou no item 1. Quais valores de receita operacional líquida pare-
cem contraintuitivos? Por quê?
Durante os dois primeiros anos de operação da empresa Denton, ela divulgou a seguinte receita 
operacional líquida pelo método de custeio por absorção:
O custo unitário de produto de US$ 34 da empresa é calculado como a seguir:
A seguir, temos os dados de produção e custos dos dois anos:
Requisitado:
1. Prepare uma demonstração de resultados com margem de contribuição pelo método de custeio 
variável para cada ano.
2. Reconcilie os valores da receita operacional líquida pelo método de custeio por absorção e 
pelo método de custeio variável para cada ano.
A seguir, temos a demonstração de resultados com margem de contribuição do último mês da 
empresa Reston:
A gerência está decepcionada com o desempenho da empresa e pensa no que pode ser feito para 
aumentar os lucros. Ao examinar os registros de vendas e custos, você determinou o seguinte:
a. A empresa está dividida em dois territórios de vendas – Central e Leste. O território central 
registrou US$ 400 mil em vendas e US$ 208 mil em despesas variáveis durante maio. O res-
tante das despesas de vendas e das despesas variáveis foi registrado no território leste. Despe-
sas fixas de US$ 160 mil e US$ 130 mil são rastreáveis aos territórios central e leste, respecti-
vamente. O resto das despesas fixas é comum aos dois territórios.
b. A empresa é a distribuidora exclusiva de dois produtos chamados Awls e Pows, cujas vendas 
totalizaram US$ 100 mil e US$ 300 mil, respectivamente, no território central durante maio. 
As despesas variáveis são de 25% do preço de venda dos Awls e 61% dos Pows. Os registros de 
custos mostram que US$ 60 mil das despesas fixas do território central são rastreáveis ao 
Awls e US$ 54 mil ao Pows, sendo, o restante, comum aos dois produtos.
Requisitado:
1. Prepare demonstrações de resultados segmentadas com margem de contribuição, primeiro 
mostrando o total da empresa decomposto em territórios de vendas e, então, mostrando o ter-
ritório central decomposto em linhas de produto. Além disso, para a empresa como um todo e 
para cada segmento, mostre cada item nas demonstrações de resultados segmentadas como 
um percentual das vendas.
2. Observe a demonstração que você preparou mostrando o total da empresa segmentado por 
territórios de vendas. Quais os pontos revelados por essa demonstração deveriam ser ressalta-
dos para a gerência?
3. Observe a demonstração que você preparou mostrando o território central segmentado por li-
nhas de produtos. Quais os pontos revelados por essa demonstração deveriam ser ressaltados 
para a gerência?
A Advance Products Inc. acaba de organizar uma nova divisão para produzir e vender mesas para 
computadores pessoais especialmente projetadas, usando madeiras de lei selecionadas. A tabela 
seguinte mostra os custos mensais da divisão:
A Advance Products considera todos os seus trabalhadores como funcionários de tempo integral, 
e a empresa tem uma antiga política de não demitir. Além disso, a produção é bastante automati-
zada. Assim, a empresa inclui seus custos de mão de obra em seus custos fixos indiretos de produ-
ção. As mesas são vendidas por US$ 250 cada.
Durante o primeiro mês de operações, a seguinte atividade foi registrada:
Requisitado:
1. Calcule o custo unitário de produto sob:
 a. o método de custeio por absorção.
 b. o método de custeio variável.
2. Prepare uma demonstração de resultados para o mês usando o método de custeio por absorção.
3. Prepare uma demonstração de resultados com margem de contribuição para o mês usando o 
método de custeio variável.
4. Suponha que a empresa tenha que obter um financiamento adicional. Como membro da alta 
gestão, quais das demonstrações preparadas nos itens (2) e (3) anteriores você preferiria levar 
consigo para negociar com o banco? Por quê?
5. Reconcilie a receita operacional líquida calculada pelo método de custeio por absorção e pelo 
método de custeio variável nos itens (2) e (3) anteriores.
A empresa Linden produz e vende um único produto. A seguir, temos os dados de custos do 
produto:
O produto é vendido por US$ 40 por unidade. Os dados de produção e venda de maio e junho, os 
dois primeiros meses de operações, são os seguintes:
A seguir, temos demonstrações de resultados preparadas pelo departamento de contabilidade 
usando o método de custeio por absorção (US$):
Requisitado:
1. Determine o custo unitário de produto sob:
 a. o método de custeio por absorção.
 b. o método de custeio variável.
2. Prepare demonstrações de resultados com margem de contribuição pelo custeio variável para 
maio e junho.
3. Reconcilie a receita operacional líquida pelo método de custeio variável e pelo método de 
custeio por absorção.
4. O departamento de contabilidade da empresa determinou o ponto de equilíbrio como 28 mil 
unidades por mês, calculado como a seguir:
Custo fixo por mês
=
US$ 420.000
= 28.000 unidades
Margem de contribuição por unidade US$ 15 por unidade
Ao receber essa cifra, o presidente comentou, “Há algo esquisito aqui. O controller diz que o 
ponto de equilíbrio é de 28 mil unidades por mês. Contudo, vendemos apenas 26 mil unidades em 
maio e a demonstração de resultados que recebemos mostrou um lucro de US$ 2 mil. Em que va-
lores devemos acreditar?”. Prepare uma breve explicação sobre o que aconteceu na demonstração 
de resultados de maio.
Sandi Scott obteve uma patente de um pequeno aparelho eletrônico e organizou a Scott Products 
Inc. para produzir e vender o aparelho. Durante o primeiro mês de operações, o produto foi muito 
bem recebido no mercado, então, a Srta. Scott estava ansiosa para obter um grande lucro. Por este 
motivo, ela ficou surpresa em ver prejuízo para o mês em sua demonstração de resultados. Essa 
demonstração foi preparada por seu serviço de contabilidade, que se orgulha de fornecer a seus 
clientes dados financeiros oportunos. A demonstração se encontra a seguir:
A Srta. Scott ficou desanimada com o prejuízo do mês, em especial porque havia planejado usar a 
demonstração para encorajar os investidores a comprarem ações da nova empresa. Um amigo,