Baixe o app para aproveitar ainda mais
Prévia do material em texto
ANÁLISE FINANCEIRA DE UM ESTÚDIO DE DANÇA: ESTUDO DE CASO Nilce Serafim 1. RESUMO Este trabalho teve como finalidade realizar uma análise financeira completa de um estúdio de dança para verificar se o mesmo está dando lucro ou prejuízo. Procurou-se levar em consideração os indicadores de balanço patrimonial, análise por demonstração das origens e aplicações de recursos, indicadores de rentabilidade, regime de caixa e fluxo de caixa. Além de apresentar os relatórios do Livro diário, balancete e DRE. Como metodologia adotou-se a pesquisa teórica bibliográfica de caráter exploratório, sendo utilizados livros, revistas e artigos que tratem do tema em questão no formato de uma revisão de literatura e um estudo de caso feito com base em um levantamento de dados e a análise financeira dos relatórios acima citados. Concluiu-se que o negócio é rentável e um investimento financeiramente saudável, dado que o investimento e os custos são muito baixos. Palavras-chave: Análise. Financeira. Lucro. Demonstração. 2. INTRODUÇÃO A análise das demonstrações financeiras é uma importante ferramenta de apoio à tomada de decisão, pois a razão de sua existência é a conversão de diversos dados financeiros em informações gerenciais. É importante destacar que a gestão financeira se tornou essencial para a gestão de organizações de pequeno, médio ou grande porte. Existem certos relatórios contábeis que apoiam a análise financeira da empresa e também ajudam na tomada de decisões por parte dos proprietários e gerentes. As demonstrações financeiras fornecem a base para se realizar esta análise, desta forma a análise financeira do estúdio de dança realizado neste trabalho terão como bases essas demonstrações financeiras. Os comentários e preposições em relação ao ambiente econômico em que vivemos, são discutidos a todo momento, nesse sentido ao publicarem suas demonstrações financeiras, as empresas valorizam seus desempenhos, pois passam a transmitir segurança sobre a capacidade de pagamento, além de fortalecerem sua reputação perante a comunidade, permite aumentar o nível de atração para novos investidores (SILVA, 2001). Este levantamento é de grande importância para aprimorar o entendimento sobre índices contábeis, através desse levantamento, poderá ser estendido a outras micro e pequenas empresas que venham a se interessar em analisar sua empresa a partir de um enfoque contábil-financeiro, possibilitando uma possível de mudança da estratégia empresarial. 3. OBJETIVOS Objetivo Geral: Realizar uma análise financeira completa de um estúdio de dança para verificar se o mesmo está dando lucro ou prejuízo Objetivos específicos · Definir alguns termos contábeis a forma de utilização de indicadores financeiros. · Apresentar os relatórios contábeis da empresa; 4. METODOLOGIA A metodologia adotada neste artigo foi a pesquisa teórica bibliográfica de caráter exploratório, sendo utilizados livros, revistas e artigos científicos que tratem do tema em questão no formato de uma revisão de literatura e um estudo de caso feito com base em um levantamento de dados da empresa “estúdio de dança” para realizar a análise financeira da mesma através dos demonstrativos financeiros-contábeis para determinar se a mesma apresenta lucro ou prejuízo como proposto neste artigo. 5. DESENVOLVIMENTO Os demonstrativos contábeis são vistos através de índices, como importantes meios para otimização dos lucros e análises dinâmicas, e ganham espaço por evidenciarem o histórico financeiro da empresa, políticas de obtenção de recursos, maximização de resultados e meios para flexibilização da gestão. As demonstrações financeiras proporcionam um planejamento estratégico e operacional dentro da empresa, pois estudam o desempenho econômico-financeiro de períodos passados, objetivando prever tendências futuras. As demonstrações contábeis também são chamadas de relatórios contábeis ou informes contábeis, e de acordo com a Lei das Sociedades por Ações, devem ser publicados ao final de cada período social, compreendido em 12 meses, afim de prestar contas aos acionistas, juntamente com relatórios da administração e notas explicativas, para acompanhamento da situação financeira e econômica da empresa (MARION, 2009). A análise Econômica Financeira através da utilização de índices envolve uma técnica que permite uma visão abrangente da realidade e da situação financeira de uma organização, uma vez que os índices podem ser adotados com o intuito de investigar, indagar as mais variadas potencialidades de performance econômico-financeiro, tais como: liquidez do patrimônio líquido, grau de endividamento, estrutura do capital, dentre outras (VIERA; SANTOS, 2005). Segundo Ribeiro (2004) a finalidade da análise de balanços é transformar os dados extraídos das demonstrações financeiras em informações úteis para a tomada de decisões por parte das pessoas interessadas. Ainda segundo o autor a análise de balanços pode ser realizada em sete etapas: a) exame e padronização das demonstrações financeiras; b) coleta de dados; c) cálculo dos indicadores: quocientes, coeficientes e números índices, mediante a aplicação de fórmulas já consagradas; d) interpretação dos quocientes; e) análise vertical/horizontal; f) comparação com padrões; g) elaboração de relatórios inteligível por leigos. Sendo assim, pode-se afirmar que não existe uma fórmula ideal para a elaboração de uma boa análise financeira. Este trabalho depende da utilização das demonstrações contábeis disponíveis, é essencial que haja uma interpretação dos dados apresentados de forma correta e individual para cada análise distinta (ODORCIK, OLIVO e SCHVIRCK, 2010). Para cumprir com os objetivos propostos neste trabalho, foi realizado um estudo de caso numa empresa de estúdio de dança, analisando as principais demonstrações contábeis do período de 2019 até 2020. Tendo como principal objetivo verificar os principais parâmetros necessários para realizar uma análise financeira completa. Desta forma, passa-se a apresentar e analisar os resultados da pesquisa feita na empresa, demonstrando inicialmente o Balanço Patrimonial e a Demonstração de Resultado do Exercício, e em seguida serão analisados os índices financeiros da mesma apresentados em Resultados. 6. RESULTADOS Para realizar a análise financeira da microempresa, primeiramente, apresentaremos os relatórios contábeis: Livro Diário: 12/2019: Figura 1 – Diário Geral Fonte: Autor, (2020). O Livro Diário é o que garante o registro das operações da empresa, ou seja, os lançamentos de tudo o que acontece no dia a dia de um negócio. Por isso que se denomina “diário” Figura 2 – Balancete Fonte: Autor, (2020). Fluxo de caixa: A exemplo será utilizado o fluxo de caixa do mês 12/2019: Figura 3 – Fluxo de Caixa Fonte: Autor, (2020). Através do Fluxo de caixa pode-se notar que o faturamento mensal da empresa é 4.200. Balanço Patrimonial: Será apresentado o balanço patrimonial do ano 2019: Figura 3- Balanço Patrimonial Fonte: Autor, (2020). O balanço patrimonial demonstra de maneira clara e precisa a situação financeira da empresa. São considerados todos os ativos e passivos de um negócio, ou seja, seus bens, dívidas e lucros, dessa forma, podemos observar que a empresa possui uma vida financeira saudável. Figura 5 - DRE Fonte: Autor, (2020) Através do DRE da empresa observa-se um lucro de 79,83% Figura 6 - Demonstração das origens e aplicações de recursos A demonstração das origens e aplicações de recursos, conhecida como DOAR, indica modificações na posição financeira da empresa e é necessária para um maior sucesso no planejamento e na tomada de decisões na área financeira de uma organização. Figura 7 - Indicadores financeiros: Fonte: Autor, (2020). Foi investido na criação da empresa um capital próprio de 1.350,00. A partir do investimento e do fluxo de caixa foi apresentado os seguintes indicadores: Figura 8 – Tabela receita x custo total Fonte: Autor, (2020). Figura 9 - Lucratividade Lucratividade Média Mensal 76,21% Taxa de RetornoTMA - Taxa Mínima de Atratividade 11,35% TIR - Taxa Interna de Retorno 2451,92% VPL - Valor Presente Líquido 107.694,52 Endividamento Geral Grau de Endividamento 0 Fonte: Autor, (2020). 7. CONSIDERAÇÕES FINAIS Através do trabalho proposto, foi possível analisar a saúde financeira da empresa “estúdio de dança: zumba fitness”, onde foram realizados diversos estudos e realizado a análise financeira através dos demonstrativos contábeis. Este estudo foi importante para melhorar o conhecimento sobre análise financeira/contábil, visto que à medida que se possui conhecimento sobre os indicadores financeiros, eles se tornam ainda mais importantes para tomada de decisões da empresa, definição do foco da organização, melhoria dos processos e também, verificar onde estão os pontos francos e melhorá-los. Essa análise servirá de base para futuros trabalhos em que será possível levantar dados de outras empresas presentes em seguimentos diferenciados. Através da elaboração deste artigo é possível compreender que o trabalho do empreendedor não é apenas idealizar o negócio, como conhecer a importância dos demonstrativos financeiros/contábeis como base para a tomada de decisão. Em geral, pode-se analisar o negócio como rentável e sendo um investimento financeiramente saudável, dado que o investimento inicial e os custos serão muito baixos. 8. FONTES CONSULTADAS MARION, José Carlos. Contabilidade empresarial. 15. ed. São Paulo: Atlas, 2009. OLIVO, T.; ODORCIK, E. da C.; SCHVIRCK, E. Estudo de Caso: Análise Financeira das Demonstrações Contábeis em uma empresa agropecuária. – e-CAP Electronic Accounting and Management. Vol. 2, 2010. RIBEIRO, O. M. Estrutura e Análise de Balanço Fácil. 6ª. Edição. São Paulo: Saraiva 2004. SILVA, J. P. Da. Análise Financeira das Empresas. 5ª Edição. São Paulo: Atlas, 2001. VIEIRA, R. H. P.; SANTOS, M. M. da C. Análise Das Demonstrações Financeiras Através De Índices Financeiros. VEREDAS FAVIP, Caruaru, Vol. 2, 2005. Receita 210 2100 4200 6300 Custo Total 623.03499999999997 729.1 846.95 964.8 9 BALANÇO PATRIMONIAL CONSOLIDADO ENCERRADO EM 31 DE DEZEMBRO DE 2019 ATIVO 4.072,00 ATIVO CIRCULANTE 3.072,00 Disponível 1.000,00 Caixa 300,00 Bancos Conta Movimento 1.200,00 Bancos Conta Aplicação 200,00 Realizável 1.785,00 Crédito de Compradores 1.225,00 Outras Contas a Receber 560,00 (-) Títulos Descontados 0,00 Estoque 82,00 Produtos de Limpeza 45,00 Materiais de Manutenção 0,00 Impressos e Materiais de Expediente 15,00 Materiais Diversos 22,00 Despesas do Exercício Seguinte 205,00 Despesas Antecipadas 205,00 Fundo de Reserva 0,00 Reserva para Contingências 0,00 REALIZÁVEL A LONGO PRAZO 0,00 Contas a Receber a Longo Prazo 0,00 ATIVO PERMANENTE Móveis e Máquinas 1.000,00 BALANÇO PATRIMONIAL CONSOLIDADO ENCERRADO EM 31 DE DEZEMBRO DE 2019 PASSIVO 4.072,00 PASSIVO CIRCULANTE 550,00 Fornecedores 0,00 Fornecedores de Materiais e Serviços 0,00 C/Corrente Pac.Particulares 0,00 Obrigações Trabalhistas 0,00 Obrigações Sociais 0,00 MEI 50,00 Obrigações Fiscais 0,00 ISS na Fonte a Recolher 0,00 Outras Obrigações 0,00 Aluguéis a Pagar 500,00 Contas a Pagar 50,00 Adiantamento de Clientes 0,00 Outras Obrigações 0,00 Empréstimos e Financiamentos 0,00 Empréstimos e Financiamentos 0,00 EXIGÍVEL A LONGO PRAZO 0,00 Financiamento a Longo Prazo 0,00 PATRIMÔNIO LÍQUIDO 3.522,00 Patrimônio Social 0,00 Superávit/Déficit do Exercício 0,00 VALOR R$% 4.200,00 100,00% 4.200,00 100,00% 0,00 0,00% 235,70 5,61% 120,00 2,86% 52,70 1,25% Previsão de Inadimplência1,50%63,00 1,50% 0,00 0,00% 0,00 0,00% 0,00 0,00% 3.964,30 94,39% 611,25 14,55% 0,00 0,00% 0,00 0,00% 0,00 0,00% 50,00 1,19% 0,00 0,00% 0,00 0,00% 0,00 0,00% 50,00 1,19% 500,00 11,90% 0,00 0,00% 0,00 0,00% 11,25 0,27% 0,00 0,00% 0,00 0,00% 0,00 0,00% 0,00 0,00% 0,00 0,00% 0,00 0,00% 3.353,05 79,83% 0,00 0,00% 0,00 0,00% 0,00 0,00% - 0,00% - 0,00% 3.353,05 79,83% 5. Resultado Operacional Outros Custos Fixos 8. Resultado Líquido Financeiro 6. Investimentos Financiamento 7. Imposto Renda Pessoa Jurídica e Contribuição Social (Presumido/Real) Imposto de Renda Pessoa Jurídica - IRPJ Contribuição Social - CS Aluguel Despesas com Veículos Material de Expediente e Consumo Ônibus, Táxis e Selos Seguros Propaganda e Publicidade Depreciação Mensal Manutenção Condomínio Serviços de Terceiros 4. Custos Fixos Totais Telefone Contador Água Luz Mão-de-Obra + Encargos Retirada dos Sócios (Pró-Labore) Despesas de Viagem Impostos Federais (PIS, COFINS, IPI ou SUPER SIMPLES) Impostos Estaduais (ICMS) 3. Margem de Contribuição Outros Custos Variáveis Imposto Municipal (ISS) Cartões de Crédito e Débito Comissões ESTRUTURA GERENCIAL DE RESULTADOS Previsão de Custos (Custo da Mercadoria + Custo do Serviço) Vendas (à vista) Vendas (a prazo) DISCRIMINAÇÃO 1. Receita Total 2. Custos Variáveis Totais DEMONSTRAÇÃO DAS ORIGENS E APLICAÇÕES DE RECURSOS ( Em reais ) 2019 R$ ORIGENS DOS RECURSOS Das Operações Superávit/Déficit do Exercício 4.072,00 Depreciações 23,00 Ajustes exerc.Anteriores De Terceiros Diminuição no Realizavel a Longo Prazo 0,00 Aumento do Exigível a longo prazo 0,00 Transferências do Patrimônio Social 0,00 TOTAL DAS ORIGENS: 4.095,00 APLICAÇÕES DOS RECURSOS Transferências do Patrimônio Social 0,00 Ajustes exercícios Anteriores 0,00 Aquisições do Ativo Imobilizado 0,00 Aumento no Realizável a Longo Prazo 0,00 Diminuição no Exigível a Longo Prazo 102,00 TOTAL DAS APLICAÇÕES: 102,00 AUMENTO (DIMINUIÇÃO) DO CAP.CIRC. LÍQUIDO 3.993,00 Investimento1.350,00 Faturamento4.200,00 Capital de Giro- Custos Variáveis235,70 5,61% Total1.350,00 Custos Fixos611,25 14,55% Resultado Operacional3.353,05 79,83% Financiamento- Investimentos- 0,00% Capital Próprio1.350,00 Resultado3.353,05 79,83% INDICADORES FINANCEIROS Recursos NecessáriosResumo Financeiro Conta Crédito x1pgto aluguel500 x15pgto Luz50 x30recebimento2700 x31recebimento900 DIÁRIO GERAL Empresa: ZUMBA FITNESS - MÊS: 12 /2021 - Página: Conta DébitoDIAHISTÓRICOVALOR Códigos Contas DEVEDORCREDOR CONTAS PATRIMONIAISATIVOPASSIVO 12654Recebimento50.400 13680Aluguel6.000 24679Luz600 13578Mei600 BALANCETE DE /2019 Zumba-Fitness CONTAS SALDO FLUXO DE CAIXA PreçovendasCusto VariávelCusto variávelCusto FixoReceita LAJIR Aula manhãR$60,0020-R$ -R$ 550,00R$ R$1.200,003.650,00R$ Aula tardeR$60,0020-R$ -R$ R$1.200,00 Aula noiteR$60,0030-R$ -R$ R$1.800,00 FATURAMENTOR$ 4.200,00
Compartilhar