PROVA

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Questão 1
Incorreto
Atingiu 0,00 de
0,60
Mercado de Derivativos Financeiros ► AVALIAÇÃO ► PROVA
Data de inicio sexta, 2 Dez 2022, 20:47
Estado Finalizada
Data de conclusão sexta, 2 Dez 2022, 21:06
Tempo empregado 19 minutos 5 segundos
Nota 5,40 de um máximo de 6,00(90%)
No caso de venda de uma opção de venda, o
lançador da put acredita que: 
Escolha uma:
a. Nenhuma das alternativas anteriores está
correta. 
b. O preço à vista do ativo objeto se manterá
constante e, na data de vencimento, será
maior que o preço de exercício menos o
prêmio. 
c. O preço à vista do ativo objeto cairá; porém,
mas que na data de vencimento, será maior
que o preço de exercício menos o prêmio. 
d.  O preço à vista do ativo se manterá
constante até a data de vencimento.
e. O preço à vista do ativo objeto subirá e, na
data de vencimento, será maior que o preço
de exercício menos o prêmio. 
Sua resposta está incorreta.
A resposta correta é: O preço à vista do ativo
objeto subirá e, na data de vencimento, será maior
que o preço de exercício menos o prêmio. .
https://moodle.universoead.com.br/course/view.php?id=356
https://moodle.universoead.com.br/mod/quiz/view.php?id=13133
Questão 2
Correto
Atingiu 0,60 de
0,60
No mercado de opções, o objeto de negociação
pode ser um ativo �nanceiro. Exemplos: ações ou
uma mercadoria como a soja. Podemos
caracterizar esse mercado como: 
Escolha uma:
a. Nenhuma das alternativas anteriores está
correta. 
b. Responsável pela regulação dos derivativos
cujos ativos subjacentes eram caracterizados
como valores mobiliários no art. 2º da Lei nº
6.385/76, por exemplo, as ações e debêntures.
 
c. Um contrato de derivativo entre duas
empresas para a troca futura de �uxos de
caixa, respeitada uma fórmula
preestabelecida; podem ser considerados
carteiras de contratos a termo. 
d. Uma forma de gestão regulatória que tem
permitido que os mercados derivativos no
Brasil se desenvolvam de forma segura,
cumprindo sua função primordial. 
e. Negociados em mercado de balcão não são
facilmente transferíveis e, em geral, não há
nenhum desembolso de recursos no início da
operação, sendo que a liquidação é
essencialmente �nanceira. 
Sua resposta está correta.
A resposta correta é: Nenhuma das alternativas
anteriores está correta. .
Questão 3
Correto
Atingiu 0,60 de
0,60
No mercado de capitais, os agentes superavitários
emprestam seus recursos diretamente aos
agentes de de�citários. As negociações desse
mercado podem ocorrer no mercado primário ou
no secundário, que signi�cam: 
Escolha uma:
a. Respectivamente, mercado monetário e
mercado de crédito.
b. O primário representa a fase em que serão
criados os títulos ou em que ocorre a primeira
negociação. O mercado secundário é
consequência do mercado primário, os títulos
trocam de mãos. 
c. Respectivamente mercado a termo e
mercado futuro.
d. O primário representa a venda de ações e o
secundário de títulos públicos. 
e.  Nenhuma das alternativas anteriores está
correta. 
Sua resposta está correta.
A resposta correta é: O primário representa a fase
em que serão criados os títulos ou em que ocorre
a primeira negociação. O mercado secundário é
consequência do mercado primário, os títulos
trocam de mãos. .
Questão 4
Correto
Atingiu 0,60 de
0,60
Questão 5
Correto
Atingiu 0,60 de
0,60
No Brasil existem duas entidades que oferecem
serviço de registro de contratos derivativos: BM &
FBovespa e CETIP. Sobre as formas de redução dos
riscos dos derivativos, podemos citar: 
Escolha uma:
a. A Câmara de Compensação (clearing house),
as margens de garantia e os ajustes diários dos
contratos. 
b. Nenhuma das alternativas anteriores está
correta. 
 
c. A negociação de commodities básicas. 
d. A ausência do desembolso de recursos
durante a vigência do contrato. 
Sua resposta está correta.
A resposta correta é: A Câmara de Compensação
(clearing house), as margens de garantia e os
ajustes diários dos contratos..
 No Brasil, cerca de 78% dos negócios são
realizados por meio de contratos padronizados e
transacionados em bolsa. São características dos
contratos padronizados: 
Escolha uma:
a. Alta liquidez e intercambiáveis a qualquer
momento. 
b. Os riscos do não cumprimento das
obrigações são assumidos por ambas as
partes.
c. São liquidados diretamente entre as partes
contratantes.
d. As partes desses tipos de contratos se
mantém amarradas umas às outras até a data
de vencimento do contrato. 
e. Nenhuma das alternativas anteriores está
correta.
Sua resposta está correta.
A resposta correta é: Alta liquidez e
intercambiáveis a qualquer momento. .
Questão 6
Correto
Atingiu 0,60 de
0,60
Poucos investidores se interessariam em adquirir
um ativo se não existisse um mercado organizado
em que pudessem se desfazer de seus
investimentos a qualquer momento. Sobre a
de�nição de bolsa de valores, assinale a
alternativa correta: 
Escolha uma:
a. Instituições de caráter econômico que têm
como objeto a negociação pública mercantil de
títulos e valores mobiliários, que estão abertas
a todo tipo de indivíduos e instituições e que
estão sujeitas ao controle e regulamentação da
Comissão de Valores Mobiliários. 
b. Nenhuma das alternativas anteriores está
correta.
c. Instituição �nanceira bancária que negocia
valores mobiliários. 
d. É um mercado em que pessoas e empresas
se relacionam por meio da troca de seus ativos
por divisas. 
e. É a base de cálculo para inúmeras
operações �nanceiras e econômicas do nosso
país. 
Sua resposta está correta.
A resposta correta é: Instituições de caráter
econômico que têm como objeto a negociação
pública mercantil de títulos e valores mobiliários,
que estão abertas a todo tipo de indivíduos e
instituições e que estão sujeitas ao controle e
regulamentação da Comissão de Valores
Mobiliários. .
Questão 7
Correto
Atingiu 0,60 de
0,60
Sobre as operações com derivativos de contratos
não padronizados, assinale a alternativa correta: 
Escolha uma:
a. Nenhuma das alternativas anteriores está
correta.
b. Os contratos que são negociados
diretamente em balcão, em que suas
características como preços, quantidades,
cotações e locais de entrega são determinadas
diretamente entre as partes envolvidas, são
intercambiáveis. 
c. As operações com derivativos de contratos
não padronizados são liquidadas diretamente
entre as partes contratantes e os riscos de não
cumprimento das obrigações são assumidos
por ambas as partes, sem o amparo de um
sistema de garantia que assegure o
cumprimento do contrato. 
d. As operações com derivativos não
padronizados são liquidadas em câmaras de
compensação ligadas às bolsas ou aos
sistemas de negociação que garantem o
cumprimento de todas as obrigações
assumidas pelas partes. 
e. As operações com derivativos de contratos
não padronizados são liquidadas diretamente
na bolsa de valores e os riscos de não
cumprimento das obrigações são assumidos
por ambas as partes, sem o amparo de
sistema de garantia que assegure o
cumprimento do contrato. 
Sua resposta está correta.
A resposta correta é: As operações com derivativos
de contratos não padronizados são liquidadas
diretamente entre as partes contratantes e os
riscos de não cumprimento das obrigações são
assumidos por ambas as partes, sem o amparo de
um sistema de garantia que assegure o
cumprimento do contrato. .
Questão 8
Correto
Atingiu 0,60 de
0,60
No mercado futuro, é correto a�rmar que:
 
Escolha uma:
a. Nenhuma das alternativas anteriores está
correta. 
b. Quando produtor e consumidor estão em
contratos futuros, as bolsas não permitem que
as posições dos investidores sejam
transferidas ao outro.
c. O vendedor de um contrato futuro ganha
dinheiro se o preço da ação sobe e perde
quando o preço cai. 
d. Cada parte tem a possibilidade de liquidar
sua posição após o vencimento do contrato.
e. O comprador de um contrato futuro é
aquele que tem uma posição encerrada no
futuro. 
Sua resposta está correta.
A resposta correta é: Nenhuma das alternativas
anterioresestá correta. .
Questão 9
Correto
Atingiu 0,60 de
0,60
As pessoas ocasionalmente cometem o erro de
considerar um contrato futuro como sendo um
contrato de opção, mas não é. Sobre o mercado de
opções, é correto que: 
Escolha uma:
a. Nenhuma das alternativas anteriores está
correta.
b.  O contrato é uma promessa de compra
com preço preestabelecido.
c.  É um contrato de derivativo entre duas
empresas para a troca futura de �uxos de
caixa.
d. Os compradores dos contratos de opção
compensam os vendedores pagando-lhes um
prêmio. 
e. Uma extensão natural do estudo de
contratos a termo. 
Sua resposta está correta.
A resposta correta é: Os compradores dos
contratos de opção compensam os vendedores
pagando-lhes um prêmio..
Questão 10
Correto
Atingiu 0,60 de
0,60
 No ajuste diário, o contrato �ca ajustado ao novo
preço e todos os participantes estão equiparados
e posicionados ao mesmo preço. É correto que: 
Escolha uma:
a. Na hipótese de que o pagamento do ajuste
diário devido não seja efetuado, a BM&F
intervém, utilizando  para saldar o prejuízo e
encerrar a posição inadimplente o fundo de
reservas da bolsa. 
b. Na hipótese de que o pagamento do ajuste
diário devido não seja efetuado, a BM&F
intervém, utilizando  para saldar o prejuízo e
encerrar a posição inadimplente a margem
depositada em garantia. 
c. Nenhuma das alternativas anteriores está
correta. 
d.  Ao manter sempre quitados lucros e
prejuízos, facilita-se a perda de participantes
do mercado. 
e. Essa sistemática acaba reduzindo a liquidez
do mercado futuro e gera condições mais
propícias à alavancagem. 
Sua resposta está correta.
A resposta correta é: Na hipótese de que o
pagamento do ajuste diário devido não seja
efetuado, a BM&F intervém, utilizando  para saldar
o prejuízo e encerrar a posição inadimplente a
margem depositada em garantia. .