Desafio Financeiro Empresarial

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23/10/2025 Desafio Financeiro Empresarial Alfa Bebidas Ltda. 1 € Simulação de decisões de Objetivo: obter melhor Cada grupo atuará como investimento e resultado financeiro gestor financeiro da financiamento. possível. empresa. 2 Apresentação da Empresa Alfa Bebidas Ltda. atua há 5 anos na produção de sucos naturais. Vende para supermercados e lojas de produtos saudáveis. Crescimento anual médio: 12%. Desafio: expandir produção sem comprometer a liquidez. 3 123/10/2025 Demonstração Financeira Mensal Média Receita líquida: R$ 180.000 Custo dos Produtos Vendidos CPV: R$ 108.000 Despesas operacionais: R$ 40.000 Resultado operacional: R$ 32.000 Despesas financeiras: R$ 4.000 Lucro líquido: R$ 28.000 Caixa: Líquido: R$ R$ 200.000 480.000 Dívida: R$ 120.000 Patrimônio Endividamento atual: 25% 4 Novo contrato, que exigirá aumento de 30% na produção. Cenário de Investimento necessário: Expansão R$ 300.000 em equipamentos. A empresa pode assumir dívidas até 60% do patrimônio líquido. 5 Etapa 1 Decisão de Financiamento Linhas de crédito disponíveis: a) Crédito bancário 12 meses, 2,5% a.m., garantia real, parcelas mensais. b) Antecipação de recebíveis - 3 meses, 3% a.m., sem garantia, pagamento único. c) Empréstimo com fornecedor 6 meses, 2% a.m., sem garantia, pagamento no Perguntas: 1. Qual linha de crédito escolher? 2. Qual o novo índice de endividamento? 3. A parcela cabe no lucro atual? 6 223/10/2025 Etapa 2 Aplicação de Curto Prazo Recursos disponíveis: R$ 80.000. Opções: a) Tesouro Selic 0,9% a.m., liquidez alta, risco baixo. b) CDB de banco médio 1,2% a.m., liquidez baixa, risco médio. c) Fundo multimercado 1,5% a.m., liquidez média, risco médio/alto. Perguntas: 1. Qual aplicação escolher? 2. Priorizar liquidez ou rentabilidade? 7 Etapa 3 Evento Inesperado Após 2 meses, queda de 15% nas vendas (R$ 153.000/mês). Lucro líquido cai para R$ 18.000/mês. Opções: 1. Reduzir estoques e adiar compras (melhora caixa, pode afetar vendas). 2. Crédito emergencial juros 4% a.m. 3. Manter operação normal e confiar na recuperação. Perguntas: Qual decisão garante maior segurança financeira? Justifique 8 Etapa 4 Resultado Final Taxas de mercado simuladas (3 meses): Inflação: 1,8% Tesouro Selic: 2,7% Fundo multimercado: 4,5% Juros médios das dívidas: 7,5% Calcular: Valor final das aplicações Juros pagos Lucro acumulado Novo índice de endividamento 9