2. Elevando-se de maneira diversificada o número de títulos em uma carteira

2. Elevando-se de maneira diversificada o número de títulos em uma carteira:

a) Reduz-se o seu risco sistemático.

b) Eleva-se o risco diversificável.

c) Diminui-se o risco diversificável a uma taxa crescente.

d) Mantém inalterado o risco total do portfólio.

e) Diminui-se o risco não sistemático a uma taxa decrescente.

Mercado Financeiro

•

Anhanguera

Raliane Rambor

12/03/2019

💡 12 Respostas

Raliane Rambor

12.03.2019

2. Letra E.
Comentário: O investimento em ativos diversos dentro de uma carteira atua nos riscos de forma decrescente, pois incertezas de riscos inerentes às empresas são diminuídas.

Andre Smaira

30.09.2019

O objetivo da gestão de carteiras é investir em títulos e demais valores de forma a maximizar os retornos e minimizar os riscos para atingir o objetivo de investimento. Um bom portfólio deve ter múltiplos objetivos e alcançar um bom equilíbrio entre eles. Qualquer objetivo não deve ter importância indevida ao custo de outros.

Nesse contexto, o espectro de risco-retorno é a relação entre a quantia de retorno obtida em um investimento e a quantidade de risco assumida naquele investimento. Quanto mais retorno for buscado, mais risco será necessário. Daí, por definição, o risco consiste no grau de incerteza que se possui com relação à taxa de rentabilidade de um investimento, ou seja, trata-se da probabilidade do investimento apresentar um retorno abaixo do esperado.

Para calcular o risco de uma carteira com dois ativos $$A$$ e $$B$$ , empresa-se a seguinte equação:

${\sigma _p} = \sqrt {\left( {\omega _A^2 \cdot \sigma _A^2} \right) + \left( {\omega _B^2 \cdot \sigma _B^2} \right) + 2 \cdot {\omega _A} \cdot {\omega _B} \cdot CO{V_{A,B}}}$

Em que $\omega$ é o peso do ativo na carteira, $\sigma$ p desvio padrão de cada ativo, e $COV_{A,B}$ a covariância entre o ativo $$A$$ da combinação pelo ativo $$B$$ da combinação.

Com base em tal teoria, conforme o investidor diversifica a sua carteira, ele reduz e pode até eliminar o risco diversificável e também diminui o risco não sistemático.

Portanto, está correta a alternativa c).