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Topinvest_Oficial
Duration Modificada
Nicolle ruiz pires xavier - nicolleruiz@live.com - CPF: 136.086.337-07
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Duration Modificada
→ É uma derivação da duration simples, que demonstra a sensibilidade dos títulos em 
relação a taxa de juros de mercado
→ Essa fórmula busca demonstrar o que acontecerá com o preço dos títulos a partir de 
variações na taxa de juros
→ Duration modificada= Duration
 (1+k) 
Onde: K=YTM
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https://www.suno.com.br/artigos/taxa-de-juros/
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Duration Modificada
→ DM= Duration
 (1+k) 
→ Vamos imaginar que um determinado título que paga cupom tenha uma duration de 
Macaulay de 5,33 semestres, e que sua rentabilidade é de 5% ao semestre
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