Teoria de carteiras - risco e estrutura de capitais

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Teoria de carteiras ou teoria de portfólios 
Objetivo :
montar uma carteira eficiente
,
com Alto Retorno
e Baixo Risco .
Carteira Com Dois Ativos
1º Retorno Da Carteira
À =
WA . SA +WB . SB
ONDE i
W-D Peso Do Ativo
5-☐ Desvio PADRÃO
2º Variância DA carteira
SL-rteira-lwaxsn.TT/WBxSrs)4-2xwa.wz.Cou/Ra.RB)
↳efeito De Diversificação
* COUARIAÀCIA
Demonstra se os ativos variaram para cima ou
Para BAIXO em relação A SUA MÉDIA .
COV = - 1-D MÁXIMA Diversificação , Indica que
NA MÉDIA
, QUANDO Um Ativo Caiu O Outro Subiu .