Mayanna ADF(2014)

Prévia do material em texto

FACULDADE ESTÁCIO DE SÁ
Lidiane Queiroz Tolomeu Silva
Rafael Ferreira Cipola
Thalles Mike de Oliveira
Willian Grôpo da Silva
ANALISE DAS DEMONSTRAÇOES FINANCEIRAS COMO APOIO AO PROCESSO DE TOMADA DE DECISOES
Juiz de Fora
2014
Lidiane Queiroz Tolomeu Silva
Rafael Ferreira Cipola
Thalles Mike de Oliveira
Willian Grôpoda Silva
ANALISE DAS DEMONSTRAÇOES FINANCEIRAS COMO APOIO AO PROCESSO DE TOMADA DE DECISOES
Projeto apresentado ao Curso de Administração da Faculdade Estácio de Sá de Juiz de Fora, como requisito parcial para obtenção de nota na disciplina de Analise das Demonstrações Financeiras. 
Orientador: Mayanna Rodrigues
Juiz de Fora
2014
QUESTÕES: 
01 – Qual o papel que o Contador deve desempenhar nas organizações, no que tange elaboração das Demonstrações Financeiras (no que se refere às orientações do Conselho Federal de Contabilidade)?
Analisar o mercado, verificando as movimentações da empresa em um determinado período, verificando assim sua real situação financeira, podendo apontar pontos de melhorias.
02 – Que características profissionais o Contador deve possuir no papel de Analista das Demonstrações Financeiras? 
Gostar de cálculos matemáticos, ser organizado, ser ético, gostar e ter o hábito da leitura, atenção a detalhes, ter visão dimensionada, ter planejamento de trabalho definido, postura crítica, segurança diante de problemas, ser flexível.
03 – O que é importante se observar sob a ótica da Ética Profissional, e pronunciamentos do Conselho Federal/Regional de Contabilidade, no que se refere à atividade de Analista das Demonstrações Financeiras? 
Deve comunicar, desde logo, ao cliente ou empregador, em documento reservado, eventual circunstância adversa que possa influir na decisão daquele que lhe formular consulta ou lhe confiar trabalho, estendendo-se a obrigação a sócios e executores; É vedado iludir ou tentar iludir a boa-fé de cliente, empregador ou de terceiros, alterando ou deturpando o exato teor de documentos, bem como fornecendo falsas informações ou elaborando peças contábeis inidôneas.
04 – Porque as empresas necessitam de um Contador na atividade de Análise das Demonstrações Financeiras? 
Porque uma analise financeira bem feita pode ser fator chave para o sucesso de uma organização. 
05 – Quais os indicadores mais utilizados na Análise das Demonstrações Financeiras? 
Indicadores de rentabilidade, indicadores de estrutura de capital, indicadores de liquidez, indicadores de atividade.
06 – Acesse o site www.sternstewart.com e uma vez identificado o indicador EVA, destaque os principais objetivos do mesmo.
O EVA é um indicador do valor econômico agregado que possibilita a executivos, acionistas e investidores uma nítida visão acerca da rentabilidade do capital empregado na empresa. 
07 – A analise de Balanços tem sido muito usada na avaliação de concessão de créditos a pessoas físicas e jurídicas, dessa forma, muito eficaz e a utilização do “calculo do fator de insolvência”. Exemplifique o uso para três empresas.
CIA LOCAÇÃO DAS AMERICAS
	Descrição
	31/12/2013
	 Ativo Total 
	 1.227.178 
	 Ativo Circulante 
	 425.559 
	 Caixa e Equivalentes de Caixa 
	 124.810 
	 Aplicações Financeiras 
	 72.026 
	 Aplicações Financeiras Avaliadas a Valor Justo 
	 72.026 
	 Títulos para Negociação 
	 
	 Títulos Disponíveis para Venda 
	 
	 Títulos e Valores Mobiliários 
	 72.026 
	 Aplicações Financeiras Avaliadas ao Custo Amortizado 
	 
	 Títulos Mantidos até o Vencimento 
	 
	 Contas a Receber 
	 120.399 
	 Clientes 
	 112.161 
	 Outras Contas a Receber 
	 8.238 
	 Estoques 
	 
	 Ativos Biológicos 
	 
	 Tributos a Recuperar 
	 16.064 
	 Tributos Correntes a Recuperar 
	 16.064 
	 Despesas Antecipadas 
	 8.259 
	 Outros Ativos Circulantes 
	 84.001 
	 Ativos Não-Correntes a Venda 
	 84.001 
	 Carros para desativação para renovaçao da frota 
	 84.001 
	 Ativos de Operações Descontinuadas 
	 
	 Outros 
	 
	 Ativo Não Circulante 
	 801.619 
	 Ativo Realizável a Longo Prazo 
	 60.501 
	 Aplicações Financeiras Avaliadas a Valor Justo 
	 
	 Títulos para Negociação 
	 
	 Títulos Disponíveis para Venda 
	 
	 Aplicações Financeiras Avaliadas ao Custo Amortizado 
	 
	 Títulos Mantidos até o Vencimento 
	 
	 Contas a Receber 
	 1.431 
	 Clientes 
	 1.431 
	 Outras Contas a Receber 
	 
	 Estoques 
	 
	 Ativos Biológicos 
	 
	 Tributos Diferidos 
	 52.665 
	 Imposto de Renda e Contribuição Social Diferidos 
	 52.665 
	 Despesas Antecipadas 
	 
	 Créditos com Partes Relacionadas 
	 249 
	 Créditos com Coligadas 
	 249 
	 Créditos com Controladores 
	 
	 Créditos com Outras Partes Relacionadas 
	 
	 Outros Ativos Não Circulantes 
	 6.156 
	 Ativos Não-Correntes a Venda 
	 
	 Ativos de Operações Descontinuadas 
	 
	 Depositos Judiciais 
	 6.156 
	 Investimentos 
	 1.265 
	 Participações Societárias 
	 
	 Participações em Coligadas 
	 
	 Outras Participações Societárias 
	 
	 Propriedades para Investimento 
	 1.265 
	 Imobilizado 
	 733.905 
	 Imobilizado em Operação 
	 733.905 
	 Imobilizado Arrendado 
	 
	 Imobilizado em Andamento 
	 
	 Intangível 
	 5.948 
	 Intangíveis 
	 5.948 
	Descrição
	31/12/2013
	 Passivo Total 
	 1.227.178 
	 Passivo Circulante 
	 183.841 
	 Obrigações Sociais e Trabalhistas 
	 3.156 
	 Obrigações Sociais 
	 3.156 
	 Obrigações Trabalhistas 
	 
	 Fornecedores 
	 111.394 
	 Fornecedores Nacionais 
	 111.394 
	 Fornecedores Estrangeiros 
	 
	 Obrigações Fiscais 
	 12.118 
	 Obrigações Fiscais Federais 
	 11.967 
	 Imposto de Renda e Contribuição Social a Pagar 
	 7.737 
	 Outras Obrigações tributarias 
	 4.230 
	 Obrigações Fiscais Estaduais 
	 151 
	 Obrigações Fiscais Municipais 
	 
	 Empréstimos e Financiamentos 
	 36.223 
	 Empréstimos e Financiamentos 
	 36.223 
	 Em Moeda Nacional 
	 36.223 
	 Em Moeda Estrangeira 
	 
	 Debêntures 
	 
	 Financiamento por Arrendamento Financeiro 
	 
	 Outras Obrigações 
	 20.950 
	 Outros 
	 20.950 
	 Dividendos e JCP a Pagar 
	 
	 Dividendo Mínimo Obrigatório a Pagar 
	 
	 Obrigações por Pagamentos Baseados em Ações 
	 
	 Outras Contas a Pagar 
	 17.097 
	 Dividendos a pagar 
	 3.853 
	 Passivo Não Circulante 
	 739.141 
	 Empréstimos e Financiamentos 
	 663.329 
	 Empréstimos e Financiamentos 
	 663.329 
	 Em Moeda Nacional 
	 663.329 
	 Em Moeda Estrangeira 
	 
	 Debêntures 
	 
	 Financiamento por Arrendamento Financeiro 
	 
	 Outras Obrigações 
	 11.832 
	 Passivos com Partes Relacionadas 
	 
	 Débitos com Coligadas 
	 
	 Débitos com Controladores 
	 
	 Débitos com Outras Partes Relacionadas 
	 
	 Outros 
	 11.832 
	 Obrigações por Pagamentos Baseados em Ações 
	 
	 Adiantamento para Futuro Aumento de Capital 
	 
	 Parcelamento de Impostos 
	 11.832 
	 Outras Contas a Pagar 
	 0 
	 Tributos Diferidos 
	 61.385 
	 Imposto de Renda e Contribuição Social Diferidos 
	 61.385 
	 Provisões 
	 2.595 
	 Provisões Fiscais Previdenciárias Trabalhistas e Cíveis 
	 2.595 
	 Provisões Fiscais 
	 
	 Provisões Previdenciárias e Trabalhistas 
	 2.595 
	 Provisões para Benefícios a Empregados 
	 
	 Patrimônio Líquido Consolidado 
	 304.196 
	 Capital Social Realizado 
	 299.279 
	 Reservas de Capital 
	 -8.877 
	 Ágio na Emissão de Ações 
	 6.161 
	 Reserva Especial de Ágio na Incorporação 
	 
	 Alienação de Bônus de Subscrição 
	 
	 Opções Outorgadas 
	 
	 Ações em Tesouraria 
	 0 
	 Adiantamento para Futuro Aumento de Capital 
	 
	 Gastos com emissões de ações 
	 -15.038 
	 Reservas de Reavaliação 
	 
	 Reservasde Lucros 
	 13.794 
	 Reserva Legal 
	 13.794 
	 Descrição 
	01/01/2013 à 31/12/2013
	
	
	
	
	 Receita de Venda de Bens e/ou Serviços 
	 540.939 
	 Custo dos Bens e/ou Serviços Vendidos 
	 -402.390 
	 Resultado Bruto 
	 138.549 
	 Despesas/Receitas Operacionais 
	 -51.372 
	 Despesas com Vendas 
	 -21.371 
	 Despesas Gerais e Administrativas 
	 -39.925 
	 Perdas pela Não Recuperabilidade de Ativos 
	 
	 Outras Receitas Operacionais 
	 9.924 
	 Outras Despesas Operacionais 
	 
	 Resultado de Equivalência Patrimonial 
	 
	 Resultado Antes do Resultado Financeiro e dos Tributos 
	 87.177 
	 Resultado Financeiro 
	 -67.760 
	 Receitas Financeiras 
	 19.958 
	 Despesas Financeiras 
	 -87.718 
	 Resultado Antes dos Tributos sobre o Lucro 
	 19.417 
	 Imposto de Renda e Contribuição Social sobre o Lucro 
	 -3.191 
	 Corrente 
	 -1.333 
	 Diferido 
	 -1.858 
	 Resultado Líquido das Operações Continuadas 
	 16.226 
	 Resultado Líquido de Operações Descontinuadas 
	 
	 Lucro/Prejuízo Líquido das Operações Descontinuadas 
	 
	 Ganhos/Perdas Líquidas sobre Ativos de Operações Descontinuadas 
	 
	 Lucro/Prejuízo Consolidado do Período 
	 16.226 
	 Atribuído a Sócios da Empresa Controladora 
	 16.226 
	 Atribuído a Sócios Não Controladores 
	 
	 Lucro por Ação - (Reais / Ação) 
	 
	 Lucro Básico por Ação 
	 
	 ON 
	 0,24950 
	 Lucro Diluído por Ação 
	 
	 ON 
	 0,24810 
X1=0,0025 X2=0,94; X3=8,20; X4=2,44; X5=0,91
FI= X1+X2+X3-X4-X5
FI=5,79
UNIDAS S.A.
	 Descrição 
	 31/12/2013 
	 Ativo Total 
	 1.663.823 
	 Ativo Circulante 
	 543.511 
	 Caixa e Equivalentes de Caixa 
	 210.794 
	 Aplicações Financeiras 
	 50.930 
	 Contas a Receber 
	 173.057 
	 Clientes 
	 173.057 
	 Tributos a Recuperar 
	 10.082 
	 Tributos Correntes a Recuperar 
	 10.082 
	 Despesas Antecipadas 
	 5.404 
	 Outros Ativos Circulantes 
	 93.244 
	 Outros 
	 93.244 
	 Créditos com empresas Ligadas 
	 8.741 
	 Outros creditos 
	 5.416 
	 Bens do Imobilizado Destinados a Venda 
	 79.087 
	 Ativo Não Circulante 
	 1.120.312 
	 Ativo Realizável a Longo Prazo 
	 121.273 
	 Tributos Diferidos 
	 102.766 
	 Imposto de Renda e Contribuição Social Diferidos 
	 99.742 
	 Imposto e Conribuição Social a Compensar 
	 3.024 
	 Despesas Antecipadas 
	 0 
	 Outros Ativos Não Circulantes 
	 18.507 
	 Depósitos Judiciais 
	 18.415 
	 Outros Créditos 
	 92 
	 Imobilizado 
	 915.320 
	 Imobilizado em Operação 
	 915.320 
	 Intangível 
	 83.719 
	 Intangíveis 
	 83.719 
	 Descrição 
	 31/12/2013 
	 Passivo Total 
	 1.663.823 
	 Passivo Circulante 
	 342.481 
	 Obrigações Sociais e Trabalhistas 
	 4.185 
	 Fornecedores 
	 31.604 
	 Empréstimos e Financiamentos 
	 278.113 
	 Empréstimos e Financiamentos 
	 103.724 
	 Debêntures 
	 174.389 
	 Outras Obrigações 
	 28.579 
	 Passivos com Partes Relacionadas 
	 3.556 
	 Outros 
	 25.023 
	 Outras Contas a Pagar 
	 13.736 
	 Salários e Encargos a Pagar 
	 6.372 
	 Adiantamento de Cliente 
	 4.915 
	 Passivo Não Circulante 
	 645.451 
	 Empréstimos e Financiamentos 
	 615.407 
	 Empréstimos e Financiamentos 
	 0 
	 Debêntures 
	 615.407 
	 Outras Obrigações 
	 620 
	 Outros 
	 620 
	 Adiantamento de Clientes 
	 620 
	 Tributos Diferidos 
	 5.821 
	 Provisões 
	 23.603 
	 Provisões Fiscais Previdenciárias Trabalhistas e Cíveis 
	 23.603 
	 Patrimônio Líquido Consolidado 
	 675.891 
	 Capital Social Realizado 
	 744.025 
	 Reservas de Capital 
	 35.491 
	 Opções Outorgadas 
	 2.060 
	 Reserva de Capital 
	 33.431 
	 Lucros/Prejuízos Acumulados 
	 -103.625 
	 Descrição 
	01/01/2013  à  31/12/2013 
	
	
	
	
	 Receita de Venda de Bens e/ou Serviços 
	 827.024 
	 Custo dos Bens e/ou Serviços Vendidos 
	 -606.362 
	 Resultado Bruto 
	 220.662 
	 Despesas/Receitas Operacionais 
	 -104.463 
	 Despesas com Vendas 
	 -32.688 
	 Despesas Gerais e Administrativas 
	 -69.918 
	 Gerais e Administrativas 
	 -67.437 
	 Honorários da Administração 
	 -2.481 
	 Outras Despesas Operacionais 
	 -1.857 
	 Resultado Antes do Resultado Financeiro e dos Tributos 
	 116.199 
	 Resultado Financeiro 
	 -69.008 
	 Receitas Financeiras 
	 12.078 
	 Despesas Financeiras 
	 -81.086 
	 Resultado Antes dos Tributos sobre o Lucro 
	 47.191 
	 Imposto de Renda e Contribuição Social sobre o Lucro 
	 14.017 
	 Corrente 
	 -11.491 
	 Diferido 
	 25.508 
	 Resultado Líquido das Operações Continuadas 
	 61.208 
	 Lucro/Prejuízo Consolidado do Período 
	 61.208 
	 Atribuído a Sócios da Empresa Controladora 
	 61.208 
	 Atribuído a Sócios Não Controladores 
	 0 
	 ON 
	 1,13000 
X1=0,0045; X2=1,13; X3=5,60; X4=1,67; X5=0,43
FI=4,63
LOCALIZA RENT A CAR S.A.
	 Descrição 
	 31/12/2013 
	 Ativo Total 
	 4.578.200 
	 Ativo Circulante 
	 1.493.420 
	 Caixa e Equivalentes de Caixa 
	 1.010.740 
	 Contas a Receber 
	 408.262 
	 Clientes 
	 408.262 
	 Tributos a Recuperar 
	 9.544 
	 Tributos Correntes a Recuperar 
	 9.544 
	 Despesas Antecipadas 
	 244 
	 Outros Ativos Circulantes 
	 64.630 
	 Ativos Não-Correntes a Venda 
	 16.520 
	 Outros 
	 48.110 
	 Ativo Não Circulante 
	 3.084.780 
	 Ativo Realizável a Longo Prazo 
	 77.661 
	 Contas a Receber 
	 7.143 
	 Clientes 
	 7.143 
	 Tributos Diferidos 
	 32.359 
	 Imposto de Renda e Contribuição Social Diferidos 
	 32.359 
	 Outros Ativos Não Circulantes 
	 38.159 
	 Depósitos judiciais 
	 38.076 
	 Outros 
	 83 
	 Imobilizado 
	 2.947.474 
	 Imobilizado em Operação 
	 2.722.060 
	 Imobilizado Arrendado 
	 223.131 
	 Imobilizado em Andamento 
	 2.283 
	 Intangível 
	 59.645 
	 Intangíveis 
	 59.645 
	 Ágio na aquisição de investimentos 
	 12.354 
	 Software 
	 47.291 
	 Descrição 
	 31/12/2013 
	 Passivo Total 
	 4.578.200 
	 Passivo Circulante 
	 976.658 
	 Obrigações Sociais e Trabalhistas 
	 73.904 
	 Obrigações Sociais 
	 9.400 
	 Obrigações Trabalhistas 
	 64.504 
	 Fornecedores 
	 460.482 
	 Fornecedores Nacionais 
	 460.482 
	 Obrigações Fiscais 
	 48.761 
	 Obrigações Fiscais Federais 
	 46.882 
	 Imposto de Renda e Contribuição Social a Pagar 
	 35.238 
	 Outros impostos federais 
	 11.644 
	 Obrigações Fiscais Municipais 
	 1.879 
	 Empréstimos e Financiamentos 
	 275.394 
	 Empréstimos e Financiamentos 
	 65.665 
	 Em Moeda Nacional 
	 64.275 
	 Em Moeda Estrangeira 
	 1.390 
	 Debêntures 
	 116.149 
	 Financiamento por Arrendamento Financeiro 
	 93.580 
	 Outras Obrigações 
	 118.117 
	 Outros 
	 118.117 
	 Dividendos e JCP a Pagar 
	 53.076 
	 Outros passivos circulantes 
	 65.041 
	 Passivo Não Circulante 
	 2.260.334 
	 Empréstimos e Financiamentos 
	 2.068.145 
	 Empréstimos e Financiamentos 
	 575.448 
	 Em Moeda Nacional 
	 207.242 
	 Em Moeda Estrangeira 
	 368.206 
	 Debêntures 
	 1.461.681 
	 Financiamento por Arrendamento Financeiro 
	 31.016 
	 Outras Obrigações 
	 14.115 
	 Outros 
	 14.115 
	 Outros passivos não circulantes 
	 14.115 
	 Tributos Diferidos 
	 111.795 
	 Imposto de Renda e Contribuição Social Diferidos 
	 111.795 
	 Provisões 
	 50.933 
	 Provisões Fiscais Previdenciárias Trabalhistas e Cíveis 
	 50.933 
	 Provisões Fiscais 
	 5.675 
	 Provisões Previdenciárias e Trabalhistas 
	 34.742 
	 Provisões Cíveis 
	 10.516 
	 Lucros e Receitas a Apropriar 
	 15.346 
	 Receitas a Apropriar 
	 15.346 
	 Patrimônio Líquido Consolidado 
	 1.341.208Capital Social Realizado 
	 976.708 
	 Reservas de Capital 
	 30.180 
	 Ágio na Emissão de Ações 
	 77.636 
	 Opções Outorgadas 
	 15.428 
	 Ações em Tesouraria 
	 -62.884 
	 Reservas de Lucros 
	 334.320 
	 Reserva Legal 
	 59.508 
	 Reserva Estatutária 
	 274.812 
	 Retenção de Lucros 
	 0 
	 Lucros/Prejuízos Acumulados 
	 
	 Ajustes de Avaliação Patrimonial 
	 0 
	 Descrição 
	01/01/2013 à 31/12/2013
	
	
	
	
	 Receita de Venda de Bens e/ou Serviços 
	 3.506.235 
	 Custo dos Bens e/ou Serviços Vendidos 
	 -2.444.164 
	 Resultado Bruto 
	 1.062.071 
	 Despesas/Receitas Operacionais 
	 -410.004 
	 Despesas com Vendas 
	 -289.294 
	 Despesas Gerais e Administrativas 
	 -117.394 
	 Outras Receitas Operacionais 
	 0 
	 Outras Despesas Operacionais 
	 -3.316 
	 Resultado Antes do Resultado Financeiro e dos Tributos 
	 652.067 
	 Resultado Financeiro 
	 -110.564 
	 Receitas Financeiras 
	 76.530 
	 Despesas Financeiras 
	 -187.094 
	 Resultado Antes dos Tributos sobre o Lucro 
	 541.503 
	 Imposto de Renda e Contribuição Social sobre o Lucro 
	 -157.159 
	 Corrente 
	 -130.020 
	 Diferido 
	 -27.139 
	 Resultado Líquido das Operações Continuadas 
	 384.344 
	 Lucro/Prejuízo Consolidado do Período 
	 384.344 
	 Atribuído a Sócios da Empresa Controladora 
	 384.344 
	 ON 
	 1,90288 
	 Lucro Diluído por Ação 
	 
	 ON 
	 1,89562 
X1=0,014; X2=0,84; X3=5,39; X4=1,61; X5=0,74
LI=3,89
08 – Considere as empresas selecionadas no item anterior e calcule:
A margem de lucro sobre as vendas:
CLA= 0.25
UNI= 0.26
RLC= 0.30
O giro do ativo:
CLA= 0,44
UNI= 0,49
RLC= 0,76
O retorno sobre o investimento:
CLA= 0,0088
UNI= 0,0343
RLC= 0,076
09 – Identifique nos balanços patrimoniais selecionados os seguintes itens:
Patrimônio Liquido e Ativo imobilizado:
CLA= 304.196 e 733.905
UNI= 675.891 e 915.320
RLC= 1.341.208 e 2.947.474
Vendas, Estoques e Valores a receber:
CLA= 540.939, 0 e 1.431
UNI= 827.024, 0 e 173.057
RLC= 3.506.235, 0 e 408.262
Vendas, Custos das vendas e Lucro bruto:
CLA= 540.939, 402.390 e 138.549
UNI= 827.024, 606.362 e 220.662
RLC= 3.506.235, 2.444.164 e 1.062.071
Ativo corrente e passivo corrente.
CLA= 425.559 e 183.841
UNI= 543.511 e 342.481
RLC= 1.493.420 e 976.658
10 – Elabore a representação gráfica dos itens apresentados na questão anterior.