O delta de uma opção é a primeira derivada em relação ao preço e também: É uma referência na gestão do risco em opções; Pode ser maior ou menor...

A alternativa correta é: "Todas as alternativas são corretas". O delta de uma opção é a primeira derivada em relação ao preço e é uma referência na gestão do risco em opções. Ele pode ser maior ou menor de acordo com o quanto o strike está dentro ou fora do dinheiro. Além disso, o delta é a variação do prêmio da opção em relação à variação do preço do ativo-objeto. É positivo se for call e negativo se for put, indicando se o trader deve comprar ou vender futuros, para se proteger do risco de variação do prêmio da opção.