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Atividade individual Matriz de atividade individual Disciplina: Contabilidade Financeira Módulo: MBA Gestão Empresarial Aluno: Rodrigo Trentini da Costa Turma: 0821-1_3 Tarefa: Elaborar um relatório que analise os dois exercícios sociais da empresa Magazine Luiza referente a 2019 e 2020. Introdução O Magazine Luiza foi fundado em Franca - SP na data de 16 de novembro de 1957, pelo o Sr. Pelegrino José Donato e a Sra. Luiza Trajano Donato que adquiriram uma lojinha chamada A Cristaleira. O nome Magazine Luiza surgiu como resultado de um concurso cultural realizado em rádio. O trabalho apresenta dados comparativos dos exercícios de 2019 e 2020 do magazine Luiza, com objetivo de identificar nos resultados contábeis indicadores que impactaram diretamente no desenvolvimento econômico da empresa. Análise horizontal A Análise Horizontal (AH) tem como intuito analisar valores das Demonstrações Financeiras. É possível identificar se aumentou ou reduziu comparado com os dados do período anterior, de modo a avaliar e determinar se houve melhores resultados ou não. Cálculo da seguinte forma: [(ativo circulante(2020)/ativo circulante(2019)-1]x100 Balanço Patrimonial 31/12/2020 31/12/2019 Análise Horizontal ativo total 22.296.830 18.611.817 3.685.013 ativo circulante 14.799.483 12.157.015 2.642.468 caixa e equivalentes de caixa 1.281.569 180.799 1.100.770 aplicações financeiras 1.220.095 4.446.143 -3.226.048 contas a receber 3.460.711 2.769.649 691.062 estoques 5.459.037 3.509.334 1.949.703 ativos biológicos 0 tributos a recuperar 594.782 777.929 -183.147 outros ativos circulantes 2.783.289 473.161 2.310.128 ativo não circulante 7.497.347 6.454.802 1.042.545 ativo realizável a longo prazo 1.585.551 1.491.070 94.481 investimentos 1.705.072 1.240.664 464.408 imobilizado 3.613.297 3.196.199 417.098 intangível 593.427 526.869 66.558 passivo total 22.296.830 18.611.817 3.685.013 passivo circulante 11.512.179 7.203.042 4.309.137 obrigações sociais e trabalhistas 294.314 309.007 -14.693 fornecedores 7.679.861 5.413.546 2.266.315 obrigações fiscais 5.413.546 307.695 5.105.851 empréstimos e financiamentos 1.666.243 8.192 1.658.051 outras obrigações 1.540.648 1.164.602 376.046 passivo não circulante 3.459.364 3.843.838 -384.474 empréstimos e financiamentos 17.725 838.862 -821.137 arrendamento mercantil 2.156.522 1.893.790 262.732 tributos diferidos 0 3.725 -3.725 provisões fiscais, trabalhistas e cíveis 998.250 767.938 230.312 lucros e receitas a apropriar 286.867 339.523 -52.656 patrimônio líquido 7.325.287 7.564.937 -239.650 capital social realizado 5.952.282 5.952.282 0 reservas de capital -213.037 198.730 -411.767 reservas de lucros 198.730 1.410.757 -1.212.027 outros resultados abrangentes 11.151 3.168 7.983 Balanço Patrimonial 31/12/2020 31/12/2019 AH % ativo total R$ 22.296.830,00 R$ 18.611.817,00 19,80% ativo circulante R$ 14.799.483,00 R$ 12.157.015,00 21,74% caixa e equivalentes de caixa R$ 1.281.569,00 R$ 180.799,00 608,84% aplicações financeiras R$ 1.220.095,00 R$ 4.446.143,00 -72,56% contas a receber R$ 3.460.711,00 R$ 2.769.649,00 24,95% estoques R$ 5.459.037,00 R$ 3.509.334,00 55,56% ativos biológicos R$ 0,00 R$ 0,00 0,00% tributos a recuperar R$ 594.782,00 R$ 777.929,00 -23,54% outros ativos circulantes R$ 2.783.289,00 R$ 473.161,00 488,23% ativo não circulante R$ 7.497.347,00 R$ 6.454.802,00 16,15% ativo realizável a longo prazo R$ 1.585.551,00 R$ 1.491.070,00 6,34% investimentos R$ 1.705.072,00 R$ 1.240.664,00 37,43% imobilizado R$ 3.613.297,00 R$ 3.196.199,00 13,05% intangível R$ 593.427,00 R$ 526.869,00 12,63% passivo total R$ 22.296.830,00 R$ 18.611.817,00 19,80% passivo circulante R$ 11.512.179,00 R$ 7.203.042,00 59,82% obrigações sociais e trabalhistas R$ 294.314,00 R$ 309.007,00 -4,75% fornecedores R$ 7.679.861,00 R$ 5.413.546,00 41,86% obrigações fiscais R$ 5.413.546,00 R$ 307.695,00 1659,39% empréstimos e financiamentos R$ 1.666.243,00 R$ 8.192,00 20239,88% outras obrigações R$ 1.540.648,00 R$ 1.164.602,00 32,29% passivo não circulante R$ 3.459.364,00 R$ 3.843.838,00 -10,00% empréstimos e financiamentos R$ 17.725,00 R$ 838.862,00 -97,89% arrendamento mercantil R$ 2.156.522,00 R$ 1.893.790,00 13,87% tributos diferidos R$ 0,00 R$ 3.725,00 -100,00% provisões fiscais, trabalhistas e cíveis R$ 998.250,00 R$ 767.938,00 29,99% lucros e receitas a apropriar R$ 286.867,00 R$ 339.523,00 -15,51% patrimônio líquido R$ 7.325.287,00 R$ 7.564.937,00 -3,17% capital social realizado R$ 5.952.282,00 R$ 5.952.282,00 0,00% reservas de capital -R$ 213.037,00 R$ 198.730,00 -207,20% reservas de lucros R$ 198.730,00 R$ 1.410.757,00 -85,91% outros resultados abrangentes R$ 11.151,00 R$ 3.168,00 251,99% Análise vertical A análise vertical é realizada para demonstrar a participação percentual dos itens das demonstrações contábeis, comparado ao somatório de seu grupo. Análise Vertical=[(Ativo circulante/total dos ativos)x100] Balanço Patrimonial 31/12/2020 31/12/2019 ativo total 100% 100% ativo circulante 66,37% 65,32% caixa e equivalentes de caixa 5,75% 0,97% aplicações financeiras 5,47% 23,89% contas a receber 15,52% 14,88% estoques 24,48% 18,86% ativos biológicos 0,00% 0,00% tributos a recuperar 2,67% 4,18% outros ativos circulantes 12,48% 2,54% ativo não circulante 33,63% 34,68% ativo realizável a longo prazo 7,11% 8,01% investimentos 7,65% 6,67% imobilizado 16,21% 17,17% intangível 2,66% 2,83% passivo total 100,00% 100,00% passivo circulante 51,63% 38,70% obrigações sociais e trabalhistas 1,32% 1,66% fornecedores 34,44% 29,09% obrigações fiscais 24,28% 1,65% empréstimos e financiamentos 7,47% 0,04% outras obrigações 6,91% 6,26% passivo não circulante 15,52% 20,65% empréstimos e financiamentos 0,08% 4,51% arrendamento mercantil 9,67% 10,18% tributos diferidos 0,00% 0,02% provisões fiscais, trabalhistas e cíveis 4,48% 4,13% lucros e receitas a apropriar 1,29% 1,82% patrimônio líquido 32,85% 40,65% capital social realizado 26,70% 31,98% reservas de capital -0,96% 1,07% reservas de lucros 0,89% 7,58% outros resultados abrangentes 0,05% 0,02% Cálculo dos índices de liquidez Os índices de liquidez servem para analisar o quanto a empresa tem disponibilidade para pagar terceiros, no curto ou de longo prazo. Liquidez Corrente = Ativo Circulante / Passivo Circulante Liquidez Seca = (Ativo Circulante - Estoques) / Passivo Circulante Liquidez Imediata = Disponível / Passivo Circulante Liquidez Geral = (Ativo Circulante + Realizável a Longo Prazo) / (Passivo Circulante + Passivo Não Circulante) INDICADORES DE LIQUIDEZ 2020 2019 Liquidez corrente 1,285550112 1,687761226 Liquidez seca 0,811353437 1,200559569 Liquidez imediata 0,510740408 0,816048553 Liquidez geral 1,094411845 1,235469653 Cálculo da estrutura de capital Por meio dos cálculos de estrutura de capital pode-se analisar o grau de dependência das organizações em recursos internos e externos, além de demonstrar para os stakeholders o grau de risco financeiro. ESTRUTURA DE CAPITAL 2020 2019 ENDIVIDAMENTO GERAL 0,671465092 0,593541189 COMPOSIÇÃO DE ENDIVIDAMENTO 0,768937377 0,652043111 IMOBILIZAÇÃO DO CAPITAL PRÓPRIO 0,807039506 0,656149813 IMOBILIZAÇÃO DE RECURSOS NÃO CONCORRENTES 0,548167576 0,43508019 PASSIVO ONEROSO SOBRE ATIVO 0,229880526 0,206966896 Endividamento geral = (passivo circulante + passivo não circulante)/ativo total Composiçãodo Endividamento = passivo circulante/(passivo circulante + passivo não circulante) Imobilização do capital próprio = (ativo não circulante - realizável a longo prazo)/ patrimônio líquido Imobilização de recursos não correntes = (ativo não circulante - realizável a longo prazo)/(patrimônio líquido + passivo não circulante) Passivo oneroso sobre ativo = (passivo circulante financeiro + passivo não circulante)/ativo total Cálculo da lucratividade O indicador de lucratividade relaciona o lucro final com o faturamento das vendas. Lucratividade = lucro líquido ÷ receita total x 100 LUCRATIVIDADE 2020 2019 6,07% 18,34% Cálculo da rentabilidade O indicador de rentabilidade relaciona o lucro final com os investimentos realizados. Cálculos realizados das seguintes formas: Rentabilidade do patrimônio líquido (ROE) = (lucro líquido/patrimônio líquido) x 100 Rentabilidade dos investimentos (ROI) = (lucro líquido/ativo total) x 100 2020 2019 RENTABILIDADE DE PATRIMONIO LÍQUIDO 2,712931248 18,64862853 RENTABILIDADE DE INVESTMENTOS 0,891292619 7,579899373 Conclusão sobre a situação econômica e financeira da empresa Com a sazonalidade da pandemia covid-19, que no início de 2020 impactou diretamente o comércio, com quarentenas, medidas preventivas de distanciamento e até mesmo as pessoas com receios de ter contato direto com outras pessoas o resultado do varejo assim como outros setores teve impacto nos resultados financeiros das organizações, porém mesmo com essa adversidade o Magazine Luiza ainda assim apresentou uma resposta rápida a essa situação, no final de 2019 já se destacou por investir em plataforma digital, com o Superapp, clientes podem comprar, solicitar cartão, e no ano de 2020 intensificou essa opção para que seus clientes continuassem comparando, porém sem necessitar sair de casa, e essa atitude permitiu que a empresa obtivesse uma estrutura de capital equilibrada. Ao comparar 2020 a 2019, é possível perceber que 2019 apresentou melhores resultados, o ponto de vista dos dados de rentabilidade, rácio de liquidez, análise vertical e horizontal e rentabilidade, 2019 teve um melhor desempenho, com rentabilidade e solvência mais elevadas. A análise horizontal mostra que em 2020, mesmo que o patrimônio seja menor, seus ativos são maiores e seus passivos são menores, mas em comparação com 2020, 2019 terá o maior lucro. Levando em consideração as reservas, lucros e capital, isso afetará o patrimônio líquido. Referências bibliográficas - FGV. Contabilidade Financeira. 2021 - MATARAZZO, Dante Carmine. Análise financeira de balanços: abordagem gerencial. 7.ed. São Paulo: Atlas, 2010. 1 8 7
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