Preparatório ANCORD: Questões sobre Finanças

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Preparatório ANCORD
1 - Questão 3967
Sejam duas ações A e B com as seguintes volatilidades respectivas: 15% aa e
25% aa. Os retornos esperados das ações A e B são 10% aa e 20% aa
respectivamente. Um administrador de carteiras avalia alocar recursos nas
respectivas ações. Nesse caso:
A ) Se a correlação entre as ações é igual a 0 (zero) ao alocar 50% da carteira em cada ação, a volatilidade da
carteira será menor do que 15% e o retorno esperado da carteira será igual a 20% aa
B ) Se a correlação entre as ações é igual a 0 (zero), ele deve alocar todo o capital na ação A, se o seu
objetivo é minimizar o risco.
C ) Se a correlação entre as ações é igual a 0 (zero), a volatilidade de carteira será igual a 20% aa quando
houver alocação de 50% da carteira em cada ação
D ) Ele deve alocar todo o capital na ação B, se for avesso ao risco
2 - Questão 4160
De acordo com a lei 4595/64 que o(a) criou, zelar pela liquidez e solvência das
instituições financeiras e coordenar as políticas monetária, creditícia,
orçamentária, fiscal e da dívida pública, interna e externa, é uma atribuição
do(a)
A ) Conselho Monetário Nacional
B ) Comissão de Valores Mobiliários
C ) Ministério da Economia
D ) Banco Central do Brasil
3 - Questão 1068
As sociedades de crédito, financiamento e investimentos (conhecidas como
financeiras) - tem a função de finan​ciar:
A ) Bens de consumo e produção através do lançamento de eurobônus
B ) A indústria e o comercio
C ) Bens de consumo duráveis através do credito direto ao consumidor
D ) Bens duráveis e ativos mobiliários através do lançamento de debêntures
4 - Questão 5487
Para se enquadrarem no segmento de governança corporativa, as empresas
precisam adotar procedimentos de melhor governança e, com isso, trazer
mais transparência para os acionistas. Os segmentos são: Nível 1, Nível 2 e
Novo Mercado. O segmento oferece direito ao acionista (tanto preferencial
quanto ordinário) de vender suas ações em caso de alienação de controle,
pelo mesmo preço que foi vendido ao novo controlador é:
A ) Nível 1
B ) Novo Mercado
C ) Nível 1 e Nível 2
D ) Nivel 2
5 - Questão 2083
Quanto maior a participação da ação no Ibovespa:
A ) Menor seu risco de crédito
B ) Maior seu valor
C ) Maior sua capitalização
D ) Maior sua liquidez
6 - Questão 2256
O responsável pela retenção e recolhimento de imposto de renda na fonte
incidente sobre os rendimentos auferidos nas aplicações em fundos de
investimentos é o:
A ) Administrador
B ) Gestor
C ) Próprio beneficiário, quando pessoa jurídica
D ) Custodiante, quando pessoa jurídica
7 - Questão 1746
Os fundos de investimento classificados como Cambial, Renda Fixa e Ações de
acordo com a CVM:
A ) São diferenciados de acordo com o Administrador
B ) Não podem ser destinados a investidores qualificados
C ) Possuem a mesma regra de tributação
D ) São diferenciados de acordo com seus riscos
8 - Questão 4027
Sobre risco de crédito é INCORRETO afirmar:
A ) É a certeza quanto ao cumprimento do contrato por uma contraparte
B ) Pode ser dividido em soberano, risco país ou privado
C ) Existe quando o devedor é um país e não pode honrar seus compromissos, ou seja, gerar recursos para
pagamento de suas obrigações
D ) É dado pela possibilidade de recebimento fora do prazo ou condições pactuadas
9 - Questão 3679
Um cliente do banco XYZ pediu cotação para compra de um lote de 50.000
LTNs, com vencimento de 245 dias úteis no mercado secundário. A mesa de
renda fixa do banco consegue uma oferta de compra com prêmio de 9 pontos.
O mercado futuro de DI está projetando uma taxa de 12,60% a.a para o
mesmo vencimento. O cliente mantém os títulos na carteira até o resgate.
Considere o valor da taxa média do CDI-over no período até o resgate igual a
12,65% a.a.. O Resultado financeiro dessa operação em relação a variação do
CDI-over será:
(Considere, para efeitos de cálculos, 4 casas decimais)
A ) R$ 21.559,10
B ) R$ 38.806,56
C ) R$ 17.255,00
D ) R$ 32.562,24
10 - Questão 2050
Cabe à Comissão de Valores Mobiliários - CVM
A ) Implementar ações de proteção aos investidores
B ) Autorizar o funcionamento de instituições financeiras
C ) Autorizar a entrada de investidores estrangeiros
D ) Regular o mercado de negociação de títulos públicos
11 - Questão 2217
Juan comprou 70.500 opções de compra de uma ação e pagou um prêmio de
R$ 2,00 por opção. Passados 40 dias, o valor do prêmio da mesma série de
opções estava sendo negociado no mercado a R$ 4,00, e ele resolveu realizar
o ganho. Juan teve R$ 1.200,00 de despesas de corretagem e emolumentos.
Ele não tem perdas anteriores a serem compensadas. Os valores do IR na
fonte e do IR mensal são, respectivamente:
A ) R$ 14,10 e R$ 20.970,00
B ) R$ 14,10 e R$ 20.955,90
C ) R$ 7,05 e R$ 20.962,95
D ) R$ 7,05 e R$ 21.150,00
12 - Questão 1620
Um investidor conservador pretende comprar uma call, mas está preocupado
com a perda máxima. Esta perda máxima:
A ) É o próprio prêmio da opção
B ) É o preço da ação hoje
C ) Não é previsível a priori
D ) É o preço da ação na data do vencimento
13 - Questão 2697
O órgão responsável pela emissão de títulos públicos federais é o(a):
A ) CMN
B ) Tesouro Nacional
C ) Banco Central
D ) CVM
14 - Questão 6310
São os tipos de garantias no processo de Underwriting:
A ) Book Entry, forçada e residual
B ) Book Building, stand by e firme
C ) Firme, forçada e fraca
D ) Firme, melhores esforços e residual
15 - Questão 3082
Uma das vedações do Assessor de Investimentos é:
A ) Informar ao investidor que é preposto da Instituição contratante
B ) Prestar informações sobre os produtos oferecidos pela Instituição pela qual foi contratado
C ) Não atuar como analista de Investimento
D ) Atuar como preposto da Instituição, a qual não tenha contrato
16 - Questão 2653
Não é requisito para o exercício da atividade de Agente Autônomo de
Investimentos
A ) realizar distribuição e mediação exclusivamente como preposto de instituição integrante do sistema de
distribuição de valores mobiliários.
B ) ser julgado apto em exame de certificação organizado por entidade autorizada pela CVM.
C ) obter a autorização da CVM.
D ) estar apto a receber ou entregar numerário, títulos e valores mobiliários a investidores.
17 - Questão 2557
O mercado de balcão de ações:
A ) Exige a intermediação financeira de um banco com carteira de investimento, uma corretora ou uma
distribuidora, diferente das bolsas de valores
B ) Dispensa a intermediação financeira
C ) Exige a intermediação de uma corretora quando é organizado e dispensa intermediação financeira quando
é não organizado
D ) Exige que uma corretora faça a intermediação financeira, como nas bolsas de valores
18 - Questão 1344
Um cliente que movimenta quantias não compatíveis com a sua atividade,
caso seja descoberto e comprovado a ocorrência de lavagem de dinheiro,
estará sujeito, segundo a lei de combate à lavagem de dinheiro:
A ) Multa, apenas
B ) Reclusão, apenas
C ) Prestar serviços comunitários
D ) Reclusão e Multa
19 - Questão 2568
Qual dessas empresas pagará a menor taxa de juros aos investidores quando
emite uma debênture?
A ) Empresa C, rating B;
B ) Empresa A, rating BBB;
C ) Empresa D, rating AAA;
D ) Empresa B, rating A;
20 - Questão 2150
Se um investidor vende uma opção de compra de uma ação por R$3,00, cujo
preço de exercício é R$42,00, pode-se afirmar que:
A ) A opção de compra tem menor chance de ser exercida se o preço da ação for maior do que R$42,00.
B ) O comprador da opção de compra irá exercê-la no preço de R$44,00.
C ) O lançador poderá incorrer em perda, mas de uma quantia limitada
D ) O lucro líquido do lançador será zero se a compra for exercida quando o preço da ação for R$42,00.
21 - Questão 2214
O Commercial Paper (mercado brasileiro):
A ) Pode ser vendido aos investidores, diretamente pela empresa emissora
B ) Não possui cupons de juros intermediários
C ) Pode ser emitido por qualquer tipo de instituição, desde que respeitados seus prazos mínimos e máximos
D ) Não pode ser resgatado antecipadamente
22 - Questão 1605Um Certificado de Depósito Bancário:
A ) Não conta com a cobertura do FGC
B ) Pode ser distribuído por uma DTVM
C ) Possui lastro no saldo da conta corrente
D ) É isento de IR
23 - Questão 1133
Os Certificados de recebíveis Imobiliários:
A ) São emitido apenas por empresas
B ) São emitido apenas por banco de investimento
C ) Não possuem garantia real
D ) São emitido por companhias securitizadoras
24 - Questão 6384
Uma LTN está sendo negociada no mercado atualmente por R$943,29, com
vencimento em 122 dias úteis (177 corridos). Desta forma, podemos afirmar
que o retorno líquido anualizado deste título é de: 
A ) 12,82% a.a
B ) 9,93% a.a
C ) 6,01% a.a
D ) 9,86% a.a
25 - Questão 3483
Na administração de um fundo de investimentos, é correto:
A ) considerar que haverá redução do risco ao vender opções de venda de uma ou mais ações que compõem
uma carteira
B ) considerar, na avaliação de carteira, o vetor de volatilidades, sem a necessidade da matriz de correlações
entre as variáveis que a influenciam
C ) efetuar hedge de uma carteira de ações ao assumir posições compradas a futuro em alguma delas
D ) reduzir o risco de uma carteira de ações ao assumir posições vendidas a termo em algumas delas
26 - Questão 4509
Qual o prazo máximo de emissão de uma nota promissória?
A ) 720 dias a partir da data de emissão
B ) 720 dias a partir da data de aquisição
C ) 360 dias a partir da data de emissão
D ) 360 dias a partir da data de aquisição
27 - Questão 1266
Veja as operações de Marta Rios nos meses de fevereiro e março:
- 11/02 - Compra 1000 ações da empresa X - R$ 30.000,00;
- 11/02 - Vende 500 ações da empresa X - R$ 12.000,00;
- 20/03 - Vende 500 ações da empresa X - R$ 20.000,00.
Não houve despesas na operação. O IR de fonte retido em 11/02 foi:
A ) Zero, pois a Receita dispensa recolhimentos inferiores a R$ 1,00
B ) 0,005% sobre R$ 12.000,00
C ) 1% sobre R$ 12.000,00
D ) Zero, pois não houve ganho de capital na operação
28 - Questão 1682
Quando o investidor opera no mercado de renda variável com operações do
tipo day-trade e obtém lucro o imposto de renda sobre esta aplicação:
A ) Deve ser recolhida pelo próprio investidor através de DARF a alíquota única de 20% sobre os rendimentos,
ficando 1% dos rendimentos retidos na fonte;
B ) Deve ser recolhida pelo próprio investidor através de DARF a alíquota única de 20% cobrados sobre os
rendimentos, sem imposto retido na fonte;
C ) Deve ser recolhida pelo próprio investidor através de DARF a alíquota única de 15% cobrados sobre os
rendimentos, sem imposto retido na fonte;
D ) Deve ser recolhida pelo próprio investidor através de DARF a alíquota única de 20% sobre os rendimentos,
ficando 0,005% dos rendimentos retidos na fonte;
29 - Questão 3049
O Fundo Pop Star DI teve uma rentabilidade bruta no mês de março de 0,63%.
Sabendo que a Taxa DI Over acumulada nesse mês foi de 0,70%, quantos por
cento essa aplicação rendeu em relação ao DI?
A ) 90% do DI
B ) 0,63% do DI
C ) 0,90% do DI
D ) 111% do DI
30 - Questão 2223
Uma empresa possui um passivo em dólar, e necessita fazer um hedge, mas
sem desembolso inicial de caixa. Dentre as alternativas seguintes para essa
operação, quais atendem a necessidade da empresa:
A ) Swap, opções e futuros
B ) Swap, futuros e termo
C ) Swap, opções e termo
D ) Futuros, termo e opções
31 - Questão 3073
Trata-se de uma descrição da atividade de AAI:
A ) Distribuir cotas de fundos de investimento sob a responsabilidade e como preposto de instituição
integrante do SDTVM
B ) Terceirizar o serviço pelo qual foi contratado pela instituição integrante do SDTVM
C ) Entregar numerário aos clientes da sua carteira
D ) Atuar como representante de uma instituição integrante do SDTVM e como consultor de investimentos
para o cliente
32 - Questão 6617
Uma empresa que deseja abrir seu capital deve obter registro na:
A ) CVM e na B3
B ) CVM e no BC
C ) CVM e no CMN
D ) CVM e ANCORD
33 - Questão 2753
Em relação ao imposto de renda, os dividendos são:
A ) Isentos;
B ) Tributados à alíquota de 20%, na fonte;
C ) Tributados à alíquota de 15%, em regime de apuração mensal;
D ) Tributados à alíquota de 15%, na fonte;
34 - Questão 1095
O Underwriting é:
A ) Leilão de grande lote de ações nas bolsas de valores
B ) O processo de lançamento de ações diretamente e exclusivamente aos acionistas
C ) O processo de lançamento de ações ou debêntures, mediante subscrição pública
D ) O processo de lançamento de ações ou debêntures mediante subscrição privada
35 - Questão 6308
Paola é AAI (Pessoa Jurídica) e foi convidada para trabalhar em um grande
escritório de Agente Autônomo. Para isso, Paola precisa:
A ) Solicitar o descredenciamento junto a CVM para trabalhar no escritório
B ) Paola não pode ingressar nessa nova instituição por já ser AAI
C ) Solicitar o a suspensão como AAI para a ANCORD
D ) Ser inserida no quadro societário, informando a CVM
36 - Questão 1174
O lançador da opção de compra de ações tem:
A ) a obrigação de pagar o prêmio
B ) a obrigação de vender a ação pelo preço de exercício
C ) a obrigação de comprar a ação pelo preço de exercício
D ) a obrigação e o direito de vender a ação pelo preço de exercício
37 - Questão 3320
Um gestor de fundo de ações ativo deseja se proteger do risco sistemático do
mercado de ações. Qual operação seria a mais indicada para atingir o seu
objetivo?
A ) Vender opções de venda de Ibovespa
B ) Comprar contratos futuros de Ibovespa
C ) Comprar opções de compra de Ibovespa
D ) Vender contratos futuros de Ibovespa
38 - Questão 3090
O registro para o exercício da atividade de Assessor de Investimentos é
concedido:
A ) Exclusivo para Pessoa Natural
B ) Apenas para Pessoa Jurídica
C ) Somente para Pessoa Física
D ) Para Pessoa Natural ou Pessoa Jurídica
39 - Questão 6606
Gilberto atuava como assessor de investimentos através de uma sociedade
simples. Gilberto recebeu um convite para se associar a um escriório maior.
Depois de cumprir todos os tramites legais, Gilberto se associou ao escritório,
porém, sua empresa não foi baixada na junta comercial de seu Estado. Neste
caso Gilberto, caso queira atuar como assessor com sua sociedade simples:
A ) Pode atuar, visto que sua empresa não foi baixada na junta comercial ainda
B ) Não pode atuar porque sua empresa simples não está mais credenciada na ANCORD
C ) Pode atuar, para isto basta pedir autorização para a CVM
D ) Não pode atuar porque sua empresa está localizada em outro Estado
40 - Questão 3324
Uma empresa que possui grande parte de seus custos em dólar pretende
fazer hedge para garantir a cotação da moeda e não ter suas margens
decisivamente afetadas por um aumento na taxa de câmbio. Assinale a
alternativa que representa uma operação efetiva para esse objetivo:
A ) Compra de opções de compra de dólar
B ) Compra de opções de venda de dólar
C ) Venda de opções de compra de dólar
D ) Venda de contratos a termo de dólar do tipo Non-Deliverable Forward (NDF)
41 - Questão 2564
Se eu tenho uma capitalização composta, em quantos bimestres um capital no
valor de R$ 35.000,00 gera um montante de R$ 44.388,46, à taxa de 2% ao
bimestre
A ) 36
B ) 24
C ) 6
D ) 12
42 - Questão 1584
Dos cotistas de fundo de renda variável, cobra-se o imposto de renda:
A ) Apenas no resgate, se a rentabilidade acumulada for positiva
B ) No final de cada mês, se a rentabilidade mensal superar a variação do Ibovespa no mês
C ) No final de cada mês, se a rentabilidade mensal for positiva
D ) Apenas no resgate, se a rentabilidade for superior ao Ibovespa
43 - Questão 2691
Uma aplicação em CDB apresenta uma taxa de 12,8% ao ano. Utilizando-se o
conceito de taxa over, a rentabilidade efetiva do CDB com um prazo de 63
dias úteis é: 
A ) 2,89%
B ) 3,47%
C ) 3,83%
D ) 3,06%
44 - Questão 3701
Um investidor aplica R$ 10.000,00 num CDB com rentabilidade nominal de 4%
no período. Sabendo que este investimento possui alíquota de 20% de
Imposto de Renda e a inflação foide 1,8% no período; qual seria o valor do
saque deste CDB no vencimento?
A ) R$ 10.400,00
B ) R$ 10.180,00
C ) R$ 10.177,00
D ) R$ 10.320,00
45 - Questão 1962
O gestor de um fundo de investimento decidiu zerar os derivativos que
possuía em carteira devido um boato no mercado de que esses instrumentos
estavam dando prejuízo. Como consequência, o VAR desse fundo aumentou.
Isso se deve:
A ) Ao aumento do custo fiscal decorrente da zeragem dessas posições
B ) Ao aumento do risco dos ativos que estavam protegidos pelos derivativos
C ) A queda do risco dos ativos que estavam protegidos pelo derivativos
D ) A maior oscilação no mercado
46 - Questão 1400
As instituições financeiras deverão guardar os registros sobre depósito em
espécie por meio de cartão pré-pago, ou pedido de provisionamento para
saque, de valor igual ou superior a R$ 50.000,00 pelo prazo de:
A ) 10 anos
B ) 1 ano
C ) 5 anos
D ) 2 anos
47 - Questão 1008
Constitui infração grave de acordo com a Resolução 16/21 da CVM:
I. O exercício da atividade de agente autônomo de investimento em
desacordo com as normas vigente na Resolução 16/21;
II. A obtenção de credenciamento de agente autônomo de investimento ou
da pessoa jurídica constituída com base em declarações ou documentos
falsos; e
III. A inobservância das vedações estabelecidas na Resolução 16/21. 
Está correto o que se afirma em:
A ) Apenas I
B ) I, II e IlI
C ) Apenas III
D ) I e II
48 - Questão 2093
A taxa real, no Brasil:
A ) É dada pelo CDI do período analisado
B ) É a taxa de juros descontada da variação cambial
C ) E a taxa de juros descontada da inflação
D ) E conhecida antes da operação financeira ter vencido
49 - Questão 1646
Os dividendos:
A ) São aprovados pelo conselho de administração
B ) Dependem da valorização da ação na bolsa ou no balcão organizado
C ) Podem ser pagos em dinheiro ou em ações
D ) São aprovados pelos acionistas
50 - Questão 1134
Sobre os Certificados de Recebíveis Imobiliários, é correto afirmar que:
A ) Pessoa Física que investir em CRI devem recolher imposto de renda
B ) Está coberto pelo Fundo Garantidor de Crédito
C ) É necessária autorização da CVM para o seu registro
D ) Não possuem garantia real
51 - Questão 1071
Os bancos múltiplos podem realizar operações financeiras específicas
segundo o tipo de carteira que possuem, essas instituições, entretanto devem
possuir no mínimo duas carteiras sendo obrigatoriamente, uma delas:
A ) Comercial ou de desenvolvimento
B ) Comercial ou de credito imobiliário
C ) Comercial ou de investimentos
D ) De investimento e de credito financiamento e investimento
52 - Questão 1499
O swap caracteriza-se por ser:
A ) O direito de aquisição de novo lote de ações por ocasião do aumento de capital
B ) Um contrato de troca do indexador por outro diferente para ser feita em uma data futura
C ) A subscrição de indicadores para data futura
D ) Um custo do investidor para investir em ações
53 - Questão 1175
O titular de uma opção de venda de ações tem:
A ) A obrigação, mas não o direito, de comprar a ação pelo preço de exercício
B ) O direito, mas não a obrigação, de vender a ação pelo preço de exercício
C ) O direito, mas não a obrigação, de comprar a ação pelo preço de exercício
D ) O direito de receber o prêmio
54 - Questão 1197
Podemos afirmar sobre um Banco Múltiplo:
 I. Deve obrigatoriamente possuir as carteiras comercial e de investimento;
 II. Deve possuir no mínimo duas carteiras, sendo que uma delas deverá ser
comercial ou de investimento;
 III. Pode coordenar ofertas públicas, quando possuir a carteira de
investimento;
 IV. Pode administrar recursos de terceiros, quando possuir a carteira de
investimento.
Está correto o que se afirma em:
A ) II e IV
B ) II, III e IV
C ) II e III
D ) I, II e IV
55 - Questão 1423
A diferença entre o regime de capitalização simples e o regime de
capitalização composta é que no primeiro:
A ) São utilizados taxas reais de juros
B ) Não são utilizados taxas reais de juros
C ) Os juros não são incorporados ao capital
D ) Os juros são incorporados ao capital
56 - Questão 2969
Observando os gráficos abaixo:
Os investidores que estão posicionados nos gráficos I e II estão apostando,
respectivamente
A ) alta e queda
B ) queda e alta
C ) alta e alta
D ) queda e queda
57 - Questão 2137
Considerando as seguintes cotações para o prazo de 1 ano:
- Título A: prefixado a 9% a.a;
- Título B: variação do dólar + 5% a.a.
Qual é a variação cambial necessária no período, para que o título atrelado à
variação cambial ofereça a mesma rentabilidade do título prefixado?
A ) 4,12%
B ) 4,00%
C ) 4,45%
D ) 3,81%
58 - Questão 3710
O montante que exceder 67% do patrimônio líquido do clube de investimento
pode ser aplicado em outros valores mobiliários de emissão de companhias
abertas, sendo vedado o lançamento de:
A ) Compra de Opções
B ) Opções a descoberto
C ) Títulos de responsabilidade de instituição financeira
D ) Cotas de Fundos de Investimento Referenciado
59 - Questão 2812
Um investidor deseja acumular R$ 200.000,00 em 9 anos e 3 meses, quando
ele completará 40 anos. Ele tem uma taxa de investimento de 9% ao ano.
Quanto ele terá de investir mensalmente, considerando uma inflação
projetada de 4% ao ano?
A ) R$ 2447,12
B ) R$ 1.182,31
C ) R$ 1.227,76
D ) R$ 1.441,55
60 - Questão 1527
Sobre o sistema de ajuste diário, qual a alternativa correta:
A ) O mercado de opções é onde ocorre o ajuste diário
B ) Trata-se de um mecanismo que emprega segurança adicional na liquidação dos contratos futuros
C ) Só é utilizado em casos específicos e, nestes casos especiais, que são exigidos
D ) Trata-se de um mecanismo que emprega segurança adicional na liquidação dos contratos a termo
61 - Questão 1054
O Banco Central do Brasil - BACEN pode ser considerado como:
A ) Agente federal autônomo que objetiva a promoção da estabilidade do poder de compra da moeda
B ) Autarquia municipal e agente da sociedade na promoção da estabilidade do poder de compra da moeda
C ) Autarquia federal e agente da sociedade na promoção da estabilidade do poder de compra da moeda
D ) Órgão Máximo do Sistema Financeiro Nacional
62 - Questão 4407
Considere as atividades abaixo:
I — Ser procurador ou representante de cliente perante instituições do
sistema de distribuição de valores mobiliários, para quaisquer fins;
II — Receber, registrar e transmitir ordens para sistemas de negociação das
instituições do sistema de distribuição de valores mobiliários;
III — Atuar como preposto de instituição do sistema de distribuição de
valores mobiliários.
A ) I é um direito do AAI; II é um dever do AAI; III é uma vedação ao AAI
B ) I é um dever do AAI; II é uma vedação ao AAI; III é um direito do AAI
C ) I é uma vedação ao AAI; II é um dever do AAI; III é um direito do AAI
D ) I é um direito do AAI; II é uma vedação ao AAI; III é um dever do AAI
63 - Questão 1009
Carlos é AAI e, a pedido do seu cliente, enviou um arquivo que o próprio
Carlos criou com informações sobre as operações realizadas desse cliente.
Nessa situação o AAI:
A ) Agiu corretamente, pois apenas enviou por ser um pedido de seu cliente
B ) Pode enviar mesmo que o cliente não solicite
C ) Fez algo que é vedado por Lei e por isso está errado
D ) Deveria antes ter solicitado autorização para envio desse arquivo junto à instituição contra​tante
64 - Questão 2662
Os American Depositary Receipts (ADRs)
A ) Representam propriedade direta de ações
B ) Podem ser negociados em bolsa ou no mercado de balcão
C ) São instrumentos lastreados em ações de empresas americanas
D ) Destinam-se exclusivamente à captação de novos recursos
65 - Questão 2491
Em relação aos crimes de lavagem de dinheiro ou ocultação de bens, direitos
e valores, o autor da infração está sujeito a pena de:
A ) Detenção e multa
B ) Advertência apenas
C ) Multa apenas
D ) Reclusão e multa
66 - Questão 6311
Para solicitar o credenciamento como AAI o profissional deve:
A ) Mostrar que tem conhecimentos em matemática financeira nos exames aplicados pela credenciadoraB ) Possuir 5 anos de experiência no Mercado Financeiro
C ) Ter formação no ensino superior ou equivalente no exterior
D ) Ser aprovado em exame de qualificação autorizado pelo regulador
67 - Questão 4149
Uma Letra Financeira do Tesouro (LFT) está sendo negociada com deságio de
0,08% ao ano. Se este título vence em 1380 dias úteis, sua cotação será de:
A ) 101,23%
B ) 0,08%
C ) 100%
D ) 99,56%
68 - Questão 2200
Um investidor comprou ações da empresa T2 educação por R$ 100.000,00 e
vendeu estas ações no mesmo dia por R$ 110.000,00. A corretora que
intermediou a operação cobra R$ 7,00 de corretagem os os emolumentos da
B3 estão em 0,031908%. A corretora que intermediou essa operação será
responsável por recolher o IR (dedo duro), no valor de: 
A ) R$ 99,19
B ) R$ 1.100,00
C ) R$ 100,00
D ) Zero, pois o valor do lucro do investidor foi menor que R$ 20.000,00
69 - Questão 3963
Celebrar contrato com instituição diferente daquela com a qual o AAI da sua
firma individual ou a sociedade da que já faz parte ja mantiver contrato, é
uma das vedações do AAI. Porém, para a atividade de ____________________ é
ressalvada a possibilidade de celebrar contrato com mais de uma instituição,
conforme estabelecido na instrução CVM 497/2011
A ) Distribuição de cotas de fundos de investimentos
B ) Distribuição de subscrição de ações
C ) Distribuição de valores mobiliários no mercado de derivativos
D ) Distribuição de valores mobiliários no mercado futuro
70 - Questão 6619
Os fundos de investimentos imobiliários são instrumentos para captação de
recursos para_________________, são fundos do tipo______________________ e têm
periodo de________________________.
A ) Empreendimentos imobiliários - Fechados - Indeterminados
B ) Certificados de Recebiveis imobiliários - Fechados - 10 anos
C ) Empreendimentos imobiliários - Fechados - 10 anos
D ) Certificados de Recebiveis imobiliários - Abertos - Indeterminados
71 - Questão 2096
No Brasil, a meta de inflação é determinada pelo:
A ) MF
B ) CMN
C ) BACEN
D ) COPOM
72 - Questão 1025
A fase da "colocação" do crime de lavagem de dinheiro caracteriza-se por:
A ) Dificultar o rastreamento da origem dos recursos
B ) Ser a última fase do processo
C ) Trazer o dinheiro de volta à economia com aparência de origem lícita
D ) Fazer o dinheiro passar pelo caixa ou balcão dos bancos
73 - Questão 3919
Seu cliente pessoa física possui cotas de Fundo de Investimento Imobiliário e
comercializa as cotas desse fundo com ganho. Nesse caso o I.R será de:
A ) 15%
B ) 20%
C ) Depende do prazo de permanência
D ) Isento
74 - Questão 3707
Nos ambientes de bolsa, todas as informações sobre os negócios, como os
preços, as quantidades e horários, entre outras, devem ser publicadas
continuamente:
A ) com, no mínimo, 3 minutos de atraso
B ) em tempo real, sem atraso
C ) com, no máximo, 5 minutos de atraso
D ) com, no máximo, 15 minutos de atraso
75 - Questão 1563
O percentual mínimo do patrimônio líquido que os clubes de investimentos
deverão investir em: 
(i) ações; 
(ii) bônus de subscrição; 
(iii) debêntures conversíveis em ações, de emissão de companhias abertas; 
(iv) recibos de subscrição; 
(v) cotas de fundos de índices de ações negociados em mercado organizado; 
(vi) certificados de depósitos de ações é de:
A ) 100%
B ) 67%
C ) 50%
D ) 80%
76 - Questão 6609
Jonas é assessor de investimentos (AAI) e atua como preposto da corretora
XXX. A Corretora YYY deseja contratar Jonas como preposto também, neste
caso:
A ) Jonas não pode atuar como preposto de mais de uma instituição em nenhuma hipótese
B ) Jonas pode aceitar atuar como preposto da corretora YYY se a corretora XXX permitir
C ) Jonas pode aceitar atuar como preposta da corretora YYY apenas para distribuir valores mobiliários
D ) Jonas pode aceitar atuar como preposto da corretora YYY somente para distribuição de cotas de fundos de
investimentos não listados em bolsa
77 - Questão 1004
Um determinado cliente vai efetuar o pagamento do IPVA desse ano no valor
de R$ 3.000,00. Esse valor pode ser pago em 4 parcelas iguais sem juros de
R$ 750,00 (entrada + 3 parcelas). Ou poderá fazer o pagamento à vista com
5% de desconto. Qual a taxa de juros aplicada nessa operação?
A ) 3.53% no período
B ) zero
C ) 4,25% a.m
D ) 3,53% a.m
78 - Questão 1966
O aumento da duration de Macaulay de uma carteira de investimentos tem
como consequência direta:
A ) A diminuição da relação entre o seu desvio-padrão e sua variância
B ) A diminuição da variação do valor da carteira em relação ao seu benchmark
C ) O aumento da sua sensibilidade à mudanças nas taxas de juros
D ) O aumento da relação entre seu rating e o risco de crédito
79 - Questão 2215
O IGC (Índice de Governança Corporativa) é composto por ações listadas na
bolsa de valores nos segmentos:
A ) Apenas Nível 1
B ) Somente Nível 1 e Nível 2
C ) Nível 1, Nível 2 e Novo Mercado
D ) Novo mercado e nível 2, apenas
GABARITO
1 2 3 4 5 6 7 8 9 10
C A C D D A D A C A
11 12 13 14 15 16 17 18 19 20
C A B D D D D D C B
21 22 23 24 25 26 27 28 29 30
B B D D D C D A A B
31 32 33 34 35 36 37 38 39 40
A A A C D B D D B A
41 42 43 44 45 46 47 48 49 50
D A D D B A B C A C
51 52 53 54 55 56 57 58 59 60
C B B B C B D B D B
61 62 63 64 65 66 67 68 69 70
C C C B D D D C A A
71 72 73 74 75 76 77 78 79 80
B D B D B D D C C D
80 - Questão 2909
Os BDRs:
A ) são classificados nos níveis I, II, III ou Novo Mercado
B ) de níveis I e II permitem a companhia captar recursos
C ) de nível III são negociados somente em mercado de balcão
D ) concedem ao seu detentor o direito sobre os dividendos, subscrições, bonificações, além do ganho de
capital
	Preparatório ANCORD
	Sejam duas ações A e B com as seguintes volatilidades respectivas: 15% aa e 25% aa. Os retornos esperados das ações A e B são 10% aa e 20% aa respectivamente. Um administrador de carteiras avalia alocar recursos nas respectivas ações. Nesse caso:
	De acordo com a lei 4595/64 que o(a) criou, zelar pela liquidez e solvência das instituições financeiras e coordenar as políticas monetária, creditícia, orçamentária, fiscal e da dívida pública, interna e externa, é uma atribuição do(a)
	As sociedades de crédito, financiamento e investimentos (conhecidas como financeiras) - tem a função de finan­ciar:
	Para se enquadrarem no segmento de governança corporativa, as empresas precisam adotar procedimentos de melhor governança e, com isso, trazer mais transparência para os acionistas. Os segmentos são: Nível 1, Nível 2 e Novo Mercado. O segmento oferece direito ao acionista (tanto preferencial quanto ordinário) de vender suas ações em caso de alienação de controle, pelo mesmo preço que foi vendido ao novo controlador é:
	Quanto maior a participação da ação no Ibovespa:
	O responsável pela retenção e recolhimento de imposto de renda na fonte incidente sobre os rendimentos auferidos nas aplicações em fundos de investimentos é o:
	Os fundos de investimento classificados como Cambial, Renda Fixa e Ações de acordo com a CVM:
	Sobre risco de crédito é INCORRETO afirmar:
	Um cliente do banco XYZ pediu cotação para compra de um lote de 50.000 LTNs, com vencimento de 245 dias úteis no mercado secundário. A mesa de renda fixa do banco consegue uma oferta de compra com prêmio de 9 pontos. O mercado futuro de DI está projetando uma taxa de 12,60% a.a para o mesmo vencimento. O cliente mantém os títulos na carteira até o resgate. Considere o valor da taxa média do CDI-over no período até o resgate igual a 12,65% a.a.. O Resultado financeiro dessa operação em relação a variação do CDI-over será: (Considere, para efeitos de cálculos, 4 casas decimais)
	Cabe à Comissão de Valores Mobiliários - CVM
	Juan comprou 70.500 opções de compra de uma ação e pagou um prêmio de R$ 2,00 por opção. Passados 40 dias, o valor do prêmio da mesma série de opções estava sendo negociado no mercado a R$ 4,00, e ele resolveu realizar o ganho. Juan teve R$ 1.200,00 de despesas de corretagem e emolumentos. Ele não tem perdas anteriores a serem compensadas. Os valoresdo IR na fonte e do IR mensal são, respectivamente:
	Um investidor conservador pretende comprar uma call, mas está preocupado com a perda máxima. Esta perda máxima:
	O órgão responsável pela emissão de títulos públicos federais é o(a):
	São os tipos de garantias no processo de Underwriting:
	Uma das vedações do Assessor de Investimentos é:
	Não é requisito para o exercício da atividade de Agente Autônomo de Investimentos
	O mercado de balcão de ações:
	Um cliente que movimenta quantias não compatíveis com a sua atividade, caso seja descoberto e comprovado a ocorrência de lavagem de dinheiro, estará sujeito, segundo a lei de combate à lavagem de dinheiro:
	Qual dessas empresas pagará a menor taxa de juros aos investidores quando emite uma debênture?
	Se um investidor vende uma opção de compra de uma ação por R$3,00, cujo preço de exercício é R$42,00, pode-se afirmar que:
	O Commercial Paper (mercado brasileiro):
	Um Certificado de Depósito Bancário:
	Os Certificados de recebíveis Imobiliários:
	Uma LTN está sendo negociada no mercado atualmente por R$943,29, com vencimento em 122 dias úteis (177 corridos). Desta forma, podemos afirmar que o retorno líquido anualizado deste título é de:
	Na administração de um fundo de investimentos, é correto:
	Qual o prazo máximo de emissão de uma nota promissória?
	Veja as operações de Marta Rios nos meses de fevereiro e março: - 11/02 - Compra 1000 ações da empresa X - R$ 30.000,00; - 11/02 - Vende 500 ações da empresa X - R$ 12.000,00; - 20/03 - Vende 500 ações da empresa X - R$ 20.000,00. Não houve despesas na operação. O IR de fonte retido em 11/02 foi:
	Quando o investidor opera no mercado de renda variável com operações do tipo day-trade e obtém lucro o imposto de renda sobre esta aplicação:
	O Fundo Pop Star DI teve uma rentabilidade bruta no mês de março de 0,63%. Sabendo que a Taxa DI Over acumulada nesse mês foi de 0,70%, quantos por cento essa aplicação rendeu em relação ao DI?
	Uma empresa possui um passivo em dólar, e necessita fazer um hedge, mas sem desembolso inicial de caixa. Dentre as alternativas seguintes para essa operação, quais atendem a necessidade da empresa:
	Trata-se de uma descrição da atividade de AAI:
	Uma empresa que deseja abrir seu capital deve obter registro na:
	Em relação ao imposto de renda, os dividendos são:
	O Underwriting é:
	Paola é AAI (Pessoa Jurídica) e foi convidada para trabalhar em um grande escritório de Agente Autônomo. Para isso, Paola precisa:
	O lançador da opção de compra de ações tem:
	Um gestor de fundo de ações ativo deseja se proteger do risco sistemático do mercado de ações. Qual operação seria a mais indicada para atingir o seu objetivo?
	O registro para o exercício da atividade de Assessor de Investimentos é concedido:
	Gilberto atuava como assessor de investimentos através de uma sociedade simples. Gilberto recebeu um convite para se associar a um escriório maior. Depois de cumprir todos os tramites legais, Gilberto se associou ao escritório, porém, sua empresa não foi baixada na junta comercial de seu Estado. Neste caso Gilberto, caso queira atuar como assessor com sua sociedade simples:
	Uma empresa que possui grande parte de seus custos em dólar pretende fazer hedge para garantir a cotação da moeda e não ter suas margens decisivamente afetadas por um aumento na taxa de câmbio. Assinale a alternativa que representa uma operação efetiva para esse objetivo:
	Se eu tenho uma capitalização composta, em quantos bimestres um capital no valor de R$ 35.000,00 gera um montante de R$ 44.388,46, à taxa de 2% ao bimestre
	Dos cotistas de fundo de renda variável, cobra-se o imposto de renda:
	Uma aplicação em CDB apresenta uma taxa de 12,8% ao ano. Utilizando-se o conceito de taxa over, a rentabilidade efetiva do CDB com um prazo de 63 dias úteis é:
	Um investidor aplica R$ 10.000,00 num CDB com rentabilidade nominal de 4% no período. Sabendo que este investimento possui alíquota de 20% de Imposto de Renda e a inflação foi de 1,8% no período; qual seria o valor do saque deste CDB no vencimento?
	O gestor de um fundo de investimento decidiu zerar os derivativos que possuía em carteira devido um boato no mercado de que esses instrumentos estavam dando prejuízo. Como consequência, o VAR desse fundo aumentou. Isso se deve:
	As instituições financeiras deverão guardar os registros sobre depósito em espécie por meio de cartão pré-pago, ou pedido de provisionamento para saque, de valor igual ou superior a R$ 50.000,00 pelo prazo de:
	Constitui infração grave de acordo com a Resolução 16/21 da CVM: I. O exercício da atividade de agente autônomo de investimento em desacordo com as normas vigente na Resolução 16/21; II. A obtenção de credenciamento de agente autônomo de investimento ou da pessoa jurídica constituída com base em declarações ou documentos falsos; e III. A inobservância das vedações estabelecidas na Resolução 16/21.  Está correto o que se afirma em:
	A taxa real, no Brasil:
	Os dividendos:
	Sobre os Certificados de Recebíveis Imobiliários, é correto afirmar que:
	Os bancos múltiplos podem realizar operações financeiras específicas segundo o tipo de carteira que possuem, essas instituições, entretanto devem possuir no mínimo duas carteiras sendo obrigatoriamente, uma delas:
	O swap caracteriza-se por ser:
	O titular de uma opção de venda de ações tem:
	Podemos afirmar sobre um Banco Múltiplo:  I. Deve obrigatoriamente possuir as carteiras comercial e de investimento;  II. Deve possuir no mínimo duas carteiras, sendo que uma delas deverá ser comercial ou de investimento;  III. Pode coordenar ofertas públicas, quando possuir a carteira de investimento;  IV. Pode administrar recursos de terceiros, quando possuir a carteira de investimento. Está correto o que se afirma em:
	A diferença entre o regime de capitalização simples e o regime de capitalização composta é que no primeiro:
	Observando os gráficos abaixo: Os investidores que estão posicionados nos gráficos I e II estão apostando, respectivamente
	Considerando as seguintes cotações para o prazo de 1 ano: - Título A: prefixado a 9% a.a; - Título B: variação do dólar + 5% a.a. Qual é a variação cambial necessária no período, para que o título atrelado à variação cambial ofereça a mesma rentabilidade do título prefixado?
	O montante que exceder 67% do patrimônio líquido do clube de investimento pode ser aplicado em outros valores mobiliários de emissão de companhias abertas, sendo vedado o lançamento de:
	Um investidor deseja acumular R$ 200.000,00 em 9 anos e 3 meses, quando ele completará 40 anos. Ele tem uma taxa de investimento de 9% ao ano. Quanto ele terá de investir mensalmente, considerando uma inflação projetada de 4% ao ano?
	Sobre o sistema de ajuste diário, qual a alternativa correta:
	O Banco Central do Brasil - BACEN pode ser considerado como:
	Considere as atividades abaixo: I — Ser procurador ou representante de cliente perante instituições do sistema de distribuição de valores mobiliários, para quaisquer fins; II — Receber, registrar e transmitir ordens para sistemas de negociação das instituições do sistema de distribuição de valores mobiliários; III — Atuar como preposto de instituição do sistema de distribuição de valores mobiliários.
	Carlos é AAI e, a pedido do seu cliente, enviou um arquivo que o próprio Carlos criou com informações sobre as operações realizadas desse cliente. Nessa situação o AAI:
	Os American Depositary Receipts (ADRs)
	Em relação aos crimes de lavagem de dinheiro ou ocultação de bens, direitos e valores, o autor da infração está sujeito a pena de:
	Para solicitar o credenciamento como AAI o profissional deve:
	Uma Letra Financeira do Tesouro (LFT) está sendo negociada com deságio de 0,08% ao ano. Se este título vence em 1380 dias úteis, sua cotação será de:
	Um investidor comprou ações da empresa T2 educação por R$ 100.000,00 e vendeu estas ações no mesmo dia por R$ 110.000,00. A corretora que intermediou a operação cobra R$ 7,00 de corretagem os os emolumentos da B3 estão em 0,031908%. A corretora que intermediou essaoperação será responsável por recolher o IR (dedo duro), no valor de:
	Celebrar contrato com instituição diferente daquela com a qual o AAI da sua firma individual ou a sociedade da que já faz parte ja mantiver contrato, é uma das vedações do AAI. Porém, para a atividade de ____________________ é ressalvada a possibilidade de celebrar contrato com mais de uma instituição, conforme estabelecido na instrução CVM 497/2011
	Os fundos de investimentos imobiliários são instrumentos para captação de recursos para_________________, são fundos do tipo______________________ e têm periodo de________________________.
	No Brasil, a meta de inflação é determinada pelo:
	A fase da "colocação" do crime de lavagem de dinheiro caracteriza-se por:
	Seu cliente pessoa física possui cotas de Fundo de Investimento Imobiliário e comercializa as cotas desse fundo com ganho. Nesse caso o I.R será de:
	Nos ambientes de bolsa, todas as informações sobre os negócios, como os preços, as quantidades e horários, entre outras, devem ser publicadas continuamente:
	O percentual mínimo do patrimônio líquido que os clubes de investimentos deverão investir em:  (i) ações;  (ii) bônus de subscrição;  (iii) debêntures conversíveis em ações, de emissão de companhias abertas;  (iv) recibos de subscrição;  (v) cotas de fundos de índices de ações negociados em mercado organizado;  (vi) certificados de depósitos de ações é de:
	Jonas é assessor de investimentos (AAI) e atua como preposto da corretora XXX. A Corretora YYY deseja contratar Jonas como preposto também, neste caso:
	Um determinado cliente vai efetuar o pagamento do IPVA desse ano no valor de R$ 3.000,00. Esse valor pode ser pago em 4 parcelas iguais sem juros de R$ 750,00 (entrada + 3 parcelas). Ou poderá fazer o pagamento à vista com 5% de desconto. Qual a taxa de juros aplicada nessa operação?
	O aumento da duration de Macaulay de uma carteira de investimentos tem como consequência direta:
	O IGC (Índice de Governança Corporativa) é composto por ações listadas na bolsa de valores nos segmentos:
	Os BDRs:
	GABARITO