AVA2 SERIVICOS BANCARIOS

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UNIVERSIDADE VEIGA DE ALMEIDA (UVA) 
GESTÃO FINANCEIRA 
PRODUTOS E SERVIÇOS BANCÁRIOS 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 YAGO DE OLIVEIRA LINS 
 MATRÍCULA: 1260210986 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
RECOMENDAÇÃO DE INVESTIMENTO PARA O CLIENTE JAIR: UMA ABORDAGEM 
BASEADA EM SUITABILITY E PRESERVAÇÃO DE CAPITAL 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
RIO DE JANEIRO 
2026 
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1 Análise do Perfil e Contexto do Cliente 
 
 O cliente Jair apresenta um perfil de investidor iniciante, sem experiência 
prévia no mercado financeiro, e vivencia um momento de transição de carreira 
após sua demissão. Diante do recebimento do montante indenizatório de R$ 
200.000,00, suas demandas dividem-se em três necessidades temporais e 
estratégicas distintas: a segurança imediata de sua família, a aquisição de um 
veículo a curto prazo e o projeto futuro de compra de um sítio. Como este último 
sonho ainda carece de consenso conjugal e de pesquisa de mercado, a 
estratégia recomendada prioriza a preservação do poder de compra, a 
mitigação de riscos e, fundamentalmente, a alta liquidez. Ressalta-se que, 
embora a ausência de experiência sugira uma postura prudente, a definição do 
perfil de risco (conservador, moderado ou arrojado) deve ser formalizada por 
meio do questionário de suitability, conforme as normas da CVM. 
 
 2 Proposta de Alocação de Capital 
 
 Como gerente, a recomendação estruturada segmenta o capital em três 
portfólios independentes dentro da mesma instituição financeira, otimizando a 
organização visual por meio de subpastas ou ferramentas de direcionamento 
por objetivos (comumente denominadas "caixinhas"): 
 
 Pote 1: Reserva de Emergência (R$ 30.000,00): Alocação em Certificado de 
Depósito Bancário (CDB) com rentabilidade pós-fixada e superior a 100% do 
CDI e liquidez diária (D+0). Este montante visa garantir a subsistência familiar 
diante do recente desligamento profissional, blindando o cliente contra 
imprevistos cotidianos. 
 
 Pote 2: Aquisição do Veículo (R$ 50.000,00): Destinação ao mesmo produto 
(CDB com rentabilidade superior a 100% do CDI e liquidez diária), contudo 
segregado em uma pasta visual de curto prazo denominada "Troca de Carro". A 
liquidez imediata permite o resgate via Pix em minutos, permitindo que Jair 
efetue o pagamento no ato assim que localizar uma boa oferta de repasse ou 
seminovo. 
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 Pote 3: Projeto Sítio em Transição (R$ 120.000,00): Alocação temporária em 
um CDB de liquidez diária de mesma taxa. A manutenção da liquidez para este 
montante justifica-se pela volatilidade das decisões familiares. Caso a esposa 
não valide o projeto ou o imóvel ideal demore a ser localizado, o recurso 
permanece disponível para realocação ágil, sem incidência de multas por 
resgate antecipado. Caso o projeto se confirme e o prazo se estenda por mais 
de dois anos, a gerente poderá avaliar a migração para títulos com prazos 
maiores (como Tesouro IPCA+), visando proteger o poder de compra da 
inflação. 
 
 3 Justificativa Técnica dos Produtos Recomendados 
 A opção pelo CDB pós-fixado com rentabilidade superior a 100% do CDI 
fundamenta-se no atual cenário macroeconômico de juros elevados. Atrelado à 
estabilidade da taxa Selic, este ativo entrega um rendimento bruto atrativo, 
superando substancialmente os ganhos da poupança tradicional sem exigir do 
investidor iniciante o manejo de riscos de mercado ou oscilações de renda 
variável. Adicionalmente, todos os aportes propostos contam com a cobertura 
do Fundo Garantidor de Créditos (FGC) até o limite de R$ 250.000,00 por CPF, 
equiparando a segurança do investimento bancário aos níveis de proteção 
exigidos por investidores conservadores (ASSAF NETO, 2021). 
 
 O diferimento tributário representa outra vantagem da alocação unificada em 
liquidez diária. Caso a busca pelo sítio estenda-se por prazos maiores, o capital 
remanescente migrará automaticamente para alíquotas menores da tabela 
regressiva do Imposto de Renda (retido na fonte sobre o lucro, decrescendo de 
22,5% até a alíquota mínima de 15% após dois anos). O ganho real é 
potencializado diariamente pelo efeito dos juros compostos, onde o rendimento 
do mês subsequente incide sobre o montante bruto capitalizado no período 
anterior. Portanto, a estratégia atende integralmente os requisitos de segurança, 
flexibilidade tática e rentabilidade para o momento de vida do cliente. 
 
 
 
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 Referências 
 ASSAF NETO, Alexandre. Mercado Financeiro. 15. ed. São Paulo: Atlas, 2021. 
 UNIVERSIDADE VEIGA DE ALMEIDA. Produtos e Serviços Bancários: 
Unidade 3. Material didático da disciplina. Rio de Janeiro: UVA, [s.d.]. Disponível 
no Ambiente Virtual de Aprendizagem.