CAPITAL+DE+GIRO (1)

Prévia do material em texto

Uma empresa que trabalha com grandes projetos e possui deficiência na gerência destes projetos procurou a empresa de consultoria para a qual você trabalha, na esperança de com isso melhorar seu desempenho. Após uma avaliação preliminar você detectou falhas nos controles internos da empresa, ocasionando o déficit operacional em detrimento do capital de giro e aumento do nível de endividamento. Você avaliou também que os estoques tinham controle precário.
A empresa tem vendas atuais de $ 10 milhões, custo das mercadorias vendidas de 75% das vendas e compras correspondem a 65% do custo das mercadorias vendidas. O prazo médio dos estoques (PME) é de 60 dias, o prazo médio de recebimento (PMR) é de 40 dias e o prazo médio de pagamento (PMP) de 35 dias.
 
Calcule o ciclo de conversão de caixa dessa empresa.
 CCC = 60 + 40 – 35 = 65 dias
A empresa leva cerca de 65 dias para receber os recursos desde quando teve que desembolsar para pagar seus fornecedores.
Abaixo os itens de estoque da empresa:
 	
	Cód. Item 
	Qtde.
	Valor Unitário (R
	 
1
	10.000
	1,80
	2
	1.100
	4,50
	3
	100
	2,70
	4
	700
	27,00
	5
	800
	4,50
	6
	8.000
	7,65
	7
	4.000
	0,72
	8
	1.500
	22,50
	9
	30
	7,20
	10
	800
	9,00
 
 
 
a)Quais processos e melhorias você sugeriu para que a empresa melhore o seu desempenho?
Para que empresa tenha recursos um caixa estável e necessário que PME tenha em media aproximadamente 50 dias de estocável, quanto ao PMR a redução de 35 dias, sempre observando o interesse do cliente, portanto os pagamentos a fornecedores quanto aumentar melhor, pois tem a possibilidade de pagar antecipando de ter desconto. 
b)Faça a curva ABC de estoques na proporção 75, 15, 10.
Os produtos A são os mais procurados, por isso nunca podem faltar. O ideal é monitorar constantemente como está a saída deles e planejar a reposição com bastante antecedência, reservando a verba necessária para isso.
c)Calcule o atual ciclo operacional da empresa e o atual ciclo de caixa.
CO = 60 + 40 = 100 
CCC = 100 - 35 = 65 dias. 
Estoques = (R$ 10.000.000 x 0,75) x (60/365) – R$ 1.232.876,71 + contas a receber = (10.000.000 x 40/365) = R$ 1.095.890.41 – Fornecedores = (R$ 10.000.000 x 0,75 x 0,65) x (35/365) = R$ 467.465,75 
Necessidade de recursos = 1.861.361,37
d)Com as melhorias sugeridas você aumentou o PMP em dois dias e reduziu o PMR em 5 dias, com essas alterações, qual o novo valor da necessidade de caixa?
CO = 60 + 35 = 95 dias
CCC – 60 + 35 – 37 = 58 dias
Estoques = (R$ 10.000.000 x 0,75) x (60/365) – R$ 1.232.876,71 + contas a receber = (10.000.000 x 35/365) = 958.904,11 R$ – Fornecedores = (R$ 10.000.000 x 0,75 x 0,65) x (37/365) = R$ 494.178,08 
Redução da necessidade = 163.698,63