Ava2 - Micro economia - João Paulo de Queiroz Brenha

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O mercado financeiro como alavancador do crescimento das empresas.
Este trabalho integrador das unidades 1, 2, 3 e 4 visa desenvolver no aluno a capacidade de identificar os fatores que fazem com que uma empresa acesse o mercado de capitais para seu desenvolvimento.
O mercado financeiro, por definição, é um ambiente de compra e venda de valores mobiliários (ações, opções, títulos de dívida privada ou de governo), câmbio (moedas estrangeiras) e mercadorias (ouro, produtos agrícolas). Nessas negociações estão envolvidas diversas instituições, que facilitam o encontro entre agentes e regulam e fiscalizam as transações. De um lado, o investidor é aquele que dispõe de dinheiro sobrando e deseja multiplicá-lo e, do outro, um tomador de recursos. Uma de suas atribuições é permitir que as empresas os utilizem para fomentar seus planos de desenvolvimento e criação de valor.
Descreva com suas palavras de que forma uma empresa pode utilizar o mercado financeiro. Como se dá esse desenvolvimento? Como essa empresa que utilizou o mercado financeiro pode gerar valor?
O mercado financeiro engloba ambientes e instituições em que investidores, sejam pessoas físicas e jurídicas, compram e vendem ativos financeiros. Ele reúne quem compra, quem vende e quem faz a intermediação da negociação.
Para as pessoas jurídicas, ou seja, as empresas, pode ser uma alternativa para financiar projetos de expansão e multiplicar os lucros do negócio.
a) Descreva as principais características do mercado financeiro.
A principal função do mercado financeiro é aproximar os investidores, que possuem excedentes financeiros (superávit), e os tomadores de recursos, que são as unidades deficitárias, ou seja, os compradores e os vendedores. O mercado financeiro funciona como intermediação entre as partes. Essa intermediação pode ser feita por instituições financeiras, que são bancos, corretoras, fundos, sociedades distribuidoras, entre outras.
b) Descreva as principais características do mercado de capitais.
No Brasil, o Mercado de capitais pode ser dividido em mercado monetário, de crédito, de câmbio, de ações e derivativos.
O Mercado monetário, geralmente caracterizam operações de curto e curtíssimo prazo. Esse mercado negocia títulos do tesouro, emitidos pelo governo, papéis comerciais e certificado de depósitos, como Certificados de Depósitos Bancários e Interbancários, Letras Financeiras e Debêntures.
O Mercado de Crédito tem como exemplos o Crédito Bancário, Financiamento, Imobiliário e Bancos de Desenvolvimento, por isso, serve como instrumento do mercado financeiro para o fomento do crescimento econômico.
O Mercado de câmbio é o ambiente onde há trocas de moedas entre os países. As moedas mais aceitas são o dólar dos Estados Unidos e o Euro, mas existem outras como Iene, por exemplo. Em resumo, os exportadores vendem moedas estrangeiras fortes e conversíveis, para aplicar recursos no mercado local que foram obtidos em vendas de produtos para o exterior, enquanto importadores compram dólares para se abastecerem de mercadorias importadas de outros países.
o Mercado de ações capta investimentos e capital de giro das empresas. As instituições financeiras apenas fazem a intermediação do negócio e coordenam a operação sem que os recursos acessem seus balanços, o que não se confunde, portanto, com um mercado bancário. É constituído pelas bolsas de valores, sociedades corretoras e outras instituições financeiras autorizadas.
O mercado de derivativos, engloba as aplicações financeiras originadas por instrumentos, derivadas de outros ativos. Basicamente, as operações são realizadas sobre as expectativas do valor futuro de um determinado instrumento financeiro, como mercado a termo, mercado futuro e de opções.
c) Descreva o que é a intermediação financeira.
É uma atividade que consiste na captação de recursos por instituições financeiras, junto às unidades econômicas superavitárias, e o seu subsequente repasse para unidades econômicas deficitárias. Atividade bancária típica.
As Instituições financeiras, que formam o Sistema Financeiro Nacional (SFN), que promovem a intermediação financeira. É por meio do sistema financeiro que as pessoas, as empresas e o governo circulam a maior parte dos seus ativos, pagam suas dívidas e realizam seus investimentos.
Os intermediários financeiros procuram atender às expectativas e necessidades de ambos os segmentos de agentes econômicos, oferecendo alternativas adequadas para guarda e aplicação de recursos e acesso a fontes de financiamento para viabilizar investimentos e consumo.
d) Descreva de que forma uma empresa poderia crescer seus negócios utilizando o mercado financeiro.
A captação de recursos é fundamental para as companhias que desejam manter o bom funcionamento de suas operações e têm o objetivo de fomentar o desenvolvimento do negócio dentro de seu segmento, independentemente do volume de recursos, do setor de atuação ou do tamanho da empresa. Mas para que ela seja de fato eficiente, deve ser realizada em alinhamento com um planejamento estratégico e financeiro.
Existem várias formas de se captar recursos no mercado financeiro, mas para citar as principais: investimentos com recursos próprios; através da entrada de novos sócios; financiamento bancário, aportes governamentais; abertura de capital para investidores; entre outras.
Investimentos com recursos próprios é a simples decisão estratégica da organização em utilizar os seus recursos próprios e investir nos seus projetos estratégicos.
A entrada de um novo sócio, que muitas vezes compra uma parte da empresa e, acaba por se dar juntamente com uma injeção de recursos para empresa. Além disso, o sócio pode vir acompanhado de conhecimento sobre o mercado e contribuindo para o crescimento da empresa.
Os financiamentos bancários ocorrem geralmente por meio de grandes bancos, onde empresas necessitam de financiamento de prazos longos e de grandes volumes financeiros, como por exemplo na construção civil e segmentos imobiliários.
No caso de aportes governamentais, através de bancos públicos, o governo federal promove programas específicos de crédito para alguns setores da economia, facilitando a captação de recursos e o desenvolvimento de novos projetos.
Na abertura de capital, a empresa faz uma oferta pública inicial de ações da empresa na Bolsa de valores, é uma maneira que algumas empresas utilizam para captar um volume expressivo de recursos sem a necessidade de recorrer aos bancos. Toda a receita obtida com a oferta inicial de ações vai para o caixa da companhia podendo ser utilizada para financiar o crescimento do negócio ou na própria infraestrutura da empresa e modernizações. Esse momento é chamado de distribuição primária, pois trata-se da emissão de novos títulos no mercado.
e) Qual estratégia essas empresas devem seguir para obter sucesso em seus negócios?
Acredito que a pergunta tenha relação com estabelecer uma estratégia de crescimento, de maneira que a empresa possa expandir o vendas de modo previsível, recorrente e mensurável, através de novas ferramentas e metodologias disponíveis no mercado. Em adição, ter uma estratégia é importante para aumentar a lucratividade da empresa. Mas, para isso, são necessários planejamento, análises constantes e uma cultura organizacional aberta a mudanças. Isso pode ser feito aumentando o portifólio de produtos ou a base de clientes
O aumento da linha de produtos pode aumentar a participação em um nicho de mercado. Para tanto, é necessário lançar novos produtos e/ou aperfeiçoar produtos existentes. A empresa deve analisar se há um mercado e público-alvo que sustente a expansão por esse caminho.
Quando a expansão se dá por clientes, a empresa deve buscar o aumento da visibilidade da marca e do fluxo de novas oportunidades e vendas. Dessa forma os produtos e serviços são oferecidos a novos clientes, para que a base de clientes atual aumente.
Aplicando novas estratégias e ferramentas disponíveis no mercado é possível melhorar o relacionamento com os clientes utilizando os vários canaisdigitais: site, redes sociais, e-mail de marketing, anúncios, blogs, pesquisa orgânica, entre outros meios.
Importante verificar as boas ferramentas para a automação e mensuração dos resultados do marketing da empresa e monitorar as vendas, sem esquecer do acompanhamento das métricas dos Indicadores-chave de desempenho de vendas e a jornada de compra dos clientes.
f) Conclua apresentando sua opinião, baseada nos fatos descritos.
Na minha opinião, o mercado financeiro e o mercado de capitais são fundamentais para o desenvolvimento e crescimento de um país. O mercado financeiro alinha interesses. Enquanto alguém tem dinheiro sobrando e precisa de rendimentos, outros precisam de dinheiro para fazer seus projetos andarem. Nesse mercado, pessoas e empresas tomam e emprestam dinheiro, de acordo com o momento.
Segundo a Associação Brasileira das Entidades dos Mercados Financeiro e de Capitais, os Países nos quais o mercado de capitais tem maior protagonismo na economia, em geral, alcançam melhor desempenho em termos de crescimento econômico e desenvolvimento social. Toda a sociedade é beneficiada à medida que o mercado de capitais cumpre aquelas que são suas quatro principais funções: mobilização da poupança, gestão de riscos, alocação eficiente de recursos e aumento da disciplina corporativa. Ao decidir aplicar sua poupança em capital produtivo, os investidores – sejam individuais ou institucionais – giram a engrenagem em busca de alocação mais eficiente e menor custo. Isso eleva a liquidez da economia e os prazos dos investimentos.