10 padrões mais comuns de price action

Prévia do material em texto

O que é Price Action?
Uma definição de Price Action?
Não existe uma unanimidade a respeito da definição de Price Action, mas acredito que a mais ampla é a mais útil aos traders. Eu gosto da que uso no primeiro vídeo do curso, e estou baseando este artigo naquele vídeo. Price Action é qualquer representação de movimento de preços, de qualquer instrumento financeiro, em qualquer tipo de gráfico e em qualquer tempo gráfico. Seguem alguns exemplos:
Um desses gráficos é diário, outro é de 5 minutos e um terceiro é de 1 minuto. Além disso, um deles é da quebra da bolsa em 1987, outro é um recorte recente do Forex e um terceiro é do ouro futuro. Você conseguiria dizer qual é qual? Certamente que não, e a razão é que as mesmas pessoas e computadores estão operando todos estes gráficos, usando as mesmas técnicas para todos os mercados e tempos. (resposta: o primeiro da esquerda é um gráfico diário da GE, o do meio é o de 1 minuto do Forex EUR/DOL e o da direita é um gráfico de 5 minutos do ouro.
Qualquer tipo de gráfico é bom para se operar
Os gráficos abaixo mostram que não importa qual tipo de gráfico que um trader irá usar, porque todos são representações do que está ocorrendo no mercado e os traders irão enxergar os mesmos setups em todos eles.
Acima um gráfico de 5 minutos do ADR da Petrobrás
Esse gráfico tem 300.000 ações por barra e os setups são tão claros quanto os do gráfico de 5 minutos.
Esse gráfico acima do ADR de Petro possui 1000 ticks por barra.
Acima um gráfico de intervalo da Petrobras, que novamente mostra os mesmos setups.
Acima, o gráfico mensal de PBR mostra os mesmos padrões que os traders encontram no 5 minutos e no diário. Mercados são fractais, o que significa que os mesmos padrões ocorrem em todos os tempos gráficos, maiores e menores.
Cada tick faz diferença
Você às vezes escuta alguns traders se referindo a algum movimento ocorrido como sendo ruído, como se o comportamento fosse randômico. O que eles não entendem é que o mercado é controlado por centenas de computadores que não descansam nunca e ficam constantemente esmiuçando números e executando ordens. Os movimentos são bastante precisos, porque todos os algoritmos estão cientes dos preços importantes,  que são os níveis de suporte e resistência, e que atuam como um imã, atraindo a negociação para esses preços. Uma vez atingido, o mercado então decide qual será o novo magneto a ser testado, e o movimento pode ser para cima ou para baixo. O stop às vezes é bem curto, o que significa que o risco é pequeno. Risco pequeno significa sempre baixa probabilidade, mas o retorno pode ser tão grande que mais do que compensará essa baixa probabilidade.
Todo movimento, por menor que seja, é um exemplo de price action, e os traders jamais julgam que algo não é importante. Às vezes algo bem pequeno pode levar a um grande movimento. Traders que entendem o que está acontecendo irão frequentemente entrar nesses trades.
Algo muito discreto com frequência pode levar a uma forte tendência, como o que ocorreu dentro dessa lateralidade estreita próxima à máxima do dia. Ela se formou a apenas um tick abaixo da máxima do dia e havia um pequeno topo duplo dentro dela. Traders que estavam ligados venderam um tick abaixo da barra de sinal, arriscando 5 ticks para um retorno potencial muitas vezes maior. Após o mercado começar a andar para baixo, a probabilidade de preços mais baixos cresceu, e mais traders passaram a procurar  por entradas. Você pode ver que essa grande barra de baixa se formou tão logo aumentou a percepção de que os vendedores haviam vencido e que o mercado iria para baixo.
Price action é um reflexo do comportamento humano
Todos nós temos um bom entendimento de como comprar vender coisas, e de como determinar um preço justo. Fazemos isso toda vez que compramos algo em uma loja ou vendemos algo a alguém. Nosso comportamento é lógico e faz parte do nosso instinto de sobrevivência, que foi aprimorado por milhares de anos, portanto, fazemos isso muito bem.
Mercados são simplesmente ambientes de compra e venda, e são totalmente controlados por comportamento humano, que por sua vez é controlado por nossos genes.
Acima um gráfico semanal do “Dow Jones Industrial Average” durante a Grande Depressão. Não haviam computadores operando na época, mas ainda assim os gráficos se parecem com qualquer gráfico de hoje em dia, de qualquer tempo gráfico.
Operar é difícil
Conforme qualquer trader iniciante rapidamente descobre, ganhar dinheiro na bolsa é muito mais difícil do que sites, livros e anúncios fazem parecer, mas não é impossível. Embora a longo prazo trading não seja um jogo de soma zero, em virtude de a economia vir crescendo desde sempre (o número total de dólares no mercado de ações é hoje muito maior do que durante a quebra de 1987, pois há muito mais riqueza no mundo hoje em dia), ele é essencialmente um jogo de soma zero ao longo das próximas semanas. Sempre haverá traders que são melhores que outros e esses irão constantemente ganhar dinheiro. Esse deveria ser o objetivo de todo trader, operar consistentemente bem. Nós não temos que operar de maneira perfeita, mas temos de operar bem, e isso é algo ao alcance de todos nós. No entanto, sempre será difícil fazer qualquer coisa consistentemente bem, dia após dia e por muitos anos, mas o desafio é um dos atrativos. É por isso que jogamos tênis ou golfe, ou assistimos futebol: nós gostamos de competir.
Inércia do mercado
Traders focam na barra atual e tentam adivinhar qual será a aparência das barras à direita do vídeo. Como todos sabem, o melhor indicador meteorológico de como será o tempo amanhã é o tempo hoje, e o mesmo vale para o trade. As barras que ainda não vemos à direita provavelmente serão semelhantes àquelas da esquerda, já que os mercados têm inércia e tendem a continuar fazendo o que vinham fazendo. Minha regra dos 80% diz que, 80% das tentativas de reversão em tendências irão falhar, assim como irão falhar 80% das tentativas de rompimento em mercados laterais. Tendências têm uma forte inclinação a continuarem como tendências, assim como mercados laterais também são bastante resistentes a mudanças. O mercado está constantemente testando a força daqueles que tem uma visão oposta, mesmo sabendo que alguma hora eles irão acertar, porém, traders bem-sucedidos sabem que traders apostando contra a inércia estarão errados em 80% do tempo. Por isso, eles gostam de apostar contra esses outros traders, comprando tentativas de reversão em tendências de alta, apostando que se tratam de meras bandeiras de alta, assim como vender fundos em tendências de baixa, apostando que serão apenas bandeiras de baixa.
Os profissionais também compram barato, vendem caro e operam curto (scalps) em mercados laterais, apostando que todos aqueles fortes ralis e quedas provavelmente irão falhar e reverter.
A enganação dos candlesticks e indicadores
Pessoas naturalmente têm esperança. Todos nós queremos acreditar que o mundo é bom e justo, e que seremos bem-sucedidos em qualquer coisa que façamos. O universo do trading é cheio de sites, vídeos e livros que fazem com que pareça fácil a atividade de operador. A mensagem deles é clara: apenas memorize uma dezena de padrões de candlesticks ou use um indicador secreto e você enriquecerá! Traders rapidamente aprendem que isso não é verdade e descobrem que o único caminho para se tornarem bem-sucedidos é trabalhar duro para entender como os mercados funcionam. Não existem segredos. Tudo está na frente deles. Cobrir toda a tela com indicadores apenas reduz suas chances de sucesso.
Gráfico de 60 minutos do Forex EUR/DOL com vários indicadores, o que faz com que seja muito difícil de se enxergar o price action. Iniciantes estão sempre com medo do mercado e tentam se esconder atrás de um monte de indicadores, mas, ao invés de estarem se protegendo dos perigos do mercado, eles estão apenas deixando de enxergar o que o mercado está fazendo, tornando, portanto, impossível de se operar com lucratividade.
Esse é o mesmo gráfico de 60 minutos do Forex EUR/DOL semindicadores. É fácil enxergar o que o mercado está tentando dizer aos traders se eles estiverem dispostos a ouvir.
Se não se trata de candlesticks nem de indicadores, então o que é price action?
Traders corretamente acreditam que o Goldman Sachs, fundos de trade de alta frequência e hedge funds ganham uma fortuna nas bolsas. No entanto, eles não usam padrões de candlestick nem indicadores para isso. O que fazem então esses traders de sucesso? Se você escutar os traders profissionais na CNBC (canal americano onde diariamente passam entrevistas com diversos traders de grandes fundos), todos os dias eles te dirão! Eles falam  repetidamente sobre suporte, resistência, canais, máximas e mínimas anteriores e linhas de tendência, e raramente se escuta algum deles mencionando um padrão de candle ou indicador. Eles também argumentam se uma tendência é forte ou se o mercado está em uma lateralidade. Ainda mencionam topos e fundos mais altos em uma tendência de alta, e topos e fundos mais baixos em uma tendência de baixa, e avaliam a pressão de compra e de venda, probabilidade, risco e retorno. Por fim, eles frequentemente falam sobre gerenciamento de trade, como, por exemplo, onde colocar stops e realizar lucro.
Traders estão sempre pensando em termos de suportes e resistências. Isso significa que assim que enxergam duas reversões eles traçam uma linha e passam a observar o que o mercado irá fazer quando testá-la novamente. Eles também observam se o mercado irá reverter para baixo ao testar uma máxima anterior, como foi o caso aqui.
Na imagem acima, o gráfico de 5 minutos do SPY formou um topo duplo e um topo em cunha na barra 7, um topo duplo na barra 5 e fundos duplos nas barras 4 e 8 (ambas tiveram uma 2ª entrada de compra).
Acima, muitos traders não pensam nesse padrão como sendo um topo duplo em uma bandeira de baixa, mas esse é um padrão comum e confiável. Topos e fundos duplos raramente são perfeitos e com frequência têm uma aparência muito diferente daquelas descritas em livros e sites.
Muitos traders erroneamente se referem a esses gráficos como gráficos de preços, o que é apenas parcialmente correto. Estão esquecendo que eles são bidimensionais, o que significa dizer que existe uma segunda variável: tempo. Esses são gráficos de preço vs tempo, e, em muitas ocasiões, o tempo será mais importante que preço. Se um mercado começa a apresentar uma série de barras de tendência em uma direção, esse é um sinal de que um lado está vencendo, e que em breve uma tendência poderá se tornar óbvia.
Conclusão
Não há nada de mágico em relação ao trade e as grandes instituições não têm como esconder o que estão fazendo. Está tudo bem na nossa frente, o tempo todo e em qualquer gráfico, e é isso que se chama Price Action. Ele é fundamental para sejamos bem-sucedido no trade, porém, operar bem requer muito mais trabalho do que simplesmente memorizar meia dúzia de padrões de candlesticks ou descobrir um indicador secreto. No entanto, para o trader que levar o seu trabalho a sério e se esforçar bastante para aprender o que deve ser feito, a recompensa poderá ser tudo aquilo que ele esperava que fosse.
___________________________________
10 padrões mais comuns de price action
“não rezem por vidas fáceis. Rezem para serem homens mais fortes”.
Esses 10 padrões mais comuns de price action são os meus favoritos, e traders bem-sucedidos usam esses mesmos padrões todos os dias para ganhar dinheiro. Seja flexível, pois cada um deles possui muitas variações. Se você mantiver a sua mente aberta para todas as possibilidades, você começará a ver esses padrões todos os dias, em todos os mercados e em todos os tempos gráficos.
Assim, qual é o melhor padrão de price action para um trade de swing ou para um scalp? Qual é o melhor para operar o Forex? E para day traders ou traders de commodities? Isso não importa, porque qualquer um deles pode ser o melhor, dependendo do gráfico que estiver à sua frente. Além disso, vários podem estar presentes ao mesmo tempo. Por exemplo, pode haver uma falha de rompimento acima de um canal de alta, bem em cima do alvo de um movimento projetado, e o rompimento talvez esteja saindo de um triângulo. Alguns traders irão chamar isso de reversão em forma de bandeira final, outros talvez vejam uma reversão majoritária de tendência, e alguns talvez prefiram se concentrar em falhas de rompimento em canais. O segredo é entender quais forças estão por traz do movimento de preços, e estar preparado para operar conforme você veja os desdobramentos.
10 padrões mais comuns de price action
1. Reversões Majoritárias de Tendência (Major Trend Reversals – MTR)
2. Bandeiras Finais (Final Flags – FF)
3. Rompimentos (Breakouts – BO)
4. Bandeiras de Alta em forma de 2ª.Máxima e Bandeiras de Baixa em forma de 2ª. Mínima (H2 FF e L2 FF)
5. Cunhas (Wedges – W)
6. Canais (Channels – CH)
7. Movimentos Projetados (Measured Moves – MM)
8. Reversões em Lateralidades  (Trade Range Reversals – TR Reversals)
9. Reversões na Abertura (Opening Reversals – OR)
10. Magnetos (Magnets)
1- Reversões Majoritárias de Tendência
Uma tendência de alta é composta por uma série de máximas e mínimas mais altas, e uma tendência de baixa é composta por uma série de máximas e mínimas mais baixas. Operar um padrão de reversão majoritária é uma tentativa de entrar no início de uma nova tendência, esperando que virá uma série de topos e fundos com uma orientação oposta à que vinha ocorrendo. Pelo fato de os traders estarem entrando antes de uma nova tendência estar clara, a probabilidade de sucesso costuma ser de apenas uns 40%, mesmo em padrões que tenham uma ótima aparência. Esses traders estão procurando por risco baixo (um stop curto), que é algo que quase sempre vem acompanhado de baixa probabilidade. A matemática é boa tanto para esses traders que estão entrando cedo, quanto para aqueles que decidirem esperar por um forte rompimento na direção da reversão, tão forte que a converta em uma clara tendência oposta.
Os componentes de uma reversão majoritária de tendência são os seguintes:
· Tendência
· Correção que rompa para fora do canal
· Retomada da tendência
· Segunda correção que cresça até se tornar uma tendência oposta.
 
Reversão majoritária de tendência com mínima mais baixa (LL MTR), seguida de Reversão majoritária de tendência com mínima mais alta (HL MTR) no gráfico de 5 minutos da Apple (AAPL)
Ocorreram diversos setups de compra em forma de reversões majoritárias de tendência (MTR). Comprar acima da barra 1 teria resultado em uma pequena perda, e comprar acima da barra 2 teria levado a um pequeno ganho ou a uma saída no zero a zero. Comprar acima de qualquer uma das barras 3, 4 ou 5 teria resultado em um ganho muitas vezes maior do que o risco, e o fundo em cunha aumentou as chances de um swing de alta. Muitos traders preferem trades de alta probabilidade e teriam iniciado suas operações perto do fechamento da barra 6, após um forte rompimento. A essa altura, as chances de preços mais altos, atingindo diferentes movimentos projetados, era de ao menos 60%. Para ter essa alta probabilidade, o que eles deram em troca foi um maior risco (o stop estava abaixo da perna de alta, como abaixo das barras 3 ou 4).
 
Reversão majoritária de tendência com topo mais baixo (LH MTR) no gráfico de 5 minutos da GOOG (Google). A barra 2 estava completamente abaixo da média móvel, portanto, era uma barra de gap da média móvel. Isso é um sinal de que os vendedores estavam fortes. Quando uma barra de gap de média móvel ocorre tardiamente em uma tendência, ela normalmente leva à perna final da tendência, antes de uma reversão majoritária de tendência ser acionada. Nesse caso, na barra 3 os vendedores tiveram uma reversão majoritária de tendência com topo mais baixo, que era também o topo de uma bandeira de baixa em forma de cunha.
A ação da Google também teve uma falha no rompimento acima do topo de um canal de alta, e logo depois veio um micro topo duplo, que foi seguido por um forte movimento projetado para baixo, bem abaixo do fundo do canal.Vendedores foram alertados a vender o próximo respiro, apostando que ele não conseguiriam ir acima da máxima anterior e, ao invés disso, seria seguido por ao menos uma segunda perna para baixo. Eles venderam abaixo da máxima mais baixa na barra 3, que foi uma bem-sucedida reversão majoritária de tendência com máxima mais baixa (LH MTR - foi também uma bandeira de baixa em forma de cunha). O mercado entrou em um canal amplo e os vendedores operaram contra cada forte rali, apostando que ele iria falhar e não conseguiria ir acima da máxima anterior mais baixa.
 
Esse é o 15 minutos do Emini, e formou um fundo em forma de triângulo expandido. Um fundo em forma de triângulo expandido é uma variante de uma reversão majoritária de tendência com fundo mais baixo (LL MTR). É um trade de swing confiável para os altistas.
2- Bandeiras Finais
Os componentes de uma bandeira final são:
· Tendência
· Correção, que em geral é basicamente horizontal. Ela pode ser tão breve quanto uma única barra.
· Geralmente está quase em um magneto (resistência em uma tendência de alta ou suporte em uma tendência de baixa)
· Normalmente apresenta outros sinais de uma possível reversão (em uma tendência de alta, exemplos incluem acumulação de pressão de venda próxima ao topo de um canal).
Uma bandeira final é um padrão de reversão de tendência que começa como um padrão de continuação. Traders esperam que a continuação venha a falhar e estão prontos para entrar em um trade na direção oposta. Como em todas as reversões de tendência, a probabilidade de um swing normalmente é de apenas uns 40%. O meu objetivo mais comum são 10 barras divididas em duas pernas (TBTL – Ten Bars, Two Legs), o que significa um swing que tem ao menos dez barras e duas pernas), e isso também significa um ganho que seja ao menos duas vezes o tamanho do risco – esse é o meu critério mínimo para que um swing seja bem-sucedido. Sessenta por cento dos trades resultam em pequenos ganhos ou pequenas perdas, que normalmente compensam um ao outro. Traders que querem uma probabilidade maior normalmente têm de esperar a ocorrência de um forte rompimento na direção da reversão. Se ocorrer, a probabilidade de um trade de swing com frequência é de 60% ou mais, mas o stop está distante. Esse aumento do risco é o que eles dão em troca do aumento da probabilidade. Deve sempre haver algum atrativo para que uma instituição entre do outro lado da sua operação. Se você tiver uma probabilidade alta, você paga por ela com um potencial de ganho reduzido em relação ao risco.
 
Uma bandeira de baixa em forma de triângulo se tornou uma bandeira final no gráfico de 5 minutos do EURUSD (Forex).
 
Topo em forma de bandeira final no gráfico de 5 minutos do EURDOL (Forex)
 
Bandeiras finais podem ser tão pequenas quanto uma única barra, como pode ser visto nesse gráfico de 5 minutos do Emini. Às vezes, uma pequena bandeira final pode levar a uma grande reversão.
 
3- Rompimentos
Rompimentos de que? De qualquer suporte ou resistência, não importa. Toda barra de tendência é um rompimento de alguma coisa, nem que seja da máxima ou mínima da barra anterior. Com experiência, traders começam a enxergar o que está sendo rompido. As coisas mais comuns são lateralidades, correções, médias móveis, linhas de tendência, canais e mínimas e máximas anteriores. Às vezes o trader tem de mudar para um tempo gráfico maior para enxergar o rompimento.  Dentre esses 10 melhores padrões de price action, rompimentos são os meus favoritos, porque eu gosto de trades de alta probabilidade.
 
Rompimentos de alta e de baixa no gráfico de 5 minutos do Emini.
O mercado rompeu abaixo da linha verde de um canal estreito de alta, e depois abaixo de uma média móvel. No caminho para cima, ele primeiro rompeu para fora de um canal estreito de baixa (não mostrado), foi acima de uma mínima mais baixa anterior, acima da média móvel, acima da linha de tendência de baixa vermelha, e acima de uma significativa máxima mais baixa, onde a última perna de baixa (linha rosa) havia se iniciado.
4- Bandeiras de alta em forma de 2ª.Máxima e bandeiras de baixa em forma de 2ª.Mínima
Muitos traders acham confuso contar barras, porque eles gostariam que a contagem fosse clara e perfeita. O que eles não entendem é que o propósito do mercado é criar confusão. Ele passa a maior parte do tempo em níveis de preço nos quais tanto vendedores quanto compradores percebem como sendo um preço justo. Isso favorece que saiam negócios, que é a razão pela qual os mercados foram criados.
A ideia básica é que o mercado com frequência faz algumas tentativas de reverter uma tendência, e isso cria duas pernas. Se essas duas tentativas de reversão falharem, o mercado geralmente tentará andar na direção oposta. Considerando que a direção oposta à correção é uma tendência que está sendo retomada, aqueles que estão operando contra a tendência sabem que estão em apuros, e, uma vez que essa segunda tentativa tenha falhado, serão rápidos em cair fora. Além disso, eles não estarão tão ansiosos para tentar novamente. Isso resulta em um padrão de continuidade de alta probabilidade, que geralmente se move com velocidade. Traders muitas vezes operam scalps em setups como esses, mas, mesmo assim, a tendência ainda é forte e eles poderiam operar swings em parte ou em toda a posição.
Os padrões várias vezes ocorrem dentro de outros padrões, com uma versão menor sendo formada em cada uma das duas grandes pernas. Não importa se um trader está tentando entrar na versão menor ou na versão maior, contanto que ele use o stop correto.
 
Sinais de 2ª.Mínima no 5 minutos do SPY. Houve uma bandeira de baixa em forma de 2ª.Mínima maior (L1 e L2 marcadas em azul), e outra menor (letras em vermelho). O padrão também era um triângulo, porque houve uma terceira puxada para cima, criando o segundo sinal de venda (seta vermelha).
 
Sinais de compra de 2ª.Máxima no gráfico diário do EURDOL(Forex). Note que todo fundo duplo é um setup de compra de 2ª.Máxima (e todo topo duplo é um setup de venda de 2ª.Mínima).
Houve diversas variações de sinais de compra de 2ª.Máxima, alguns menores e outros maiores. O maior deles foi um simples setup de compra de 2ª.Máxima no gráfico de 15 minutos. Como sempre, não importa em qual das bandeiras de alta um trader irá entrar, desde que ele gerencie o seu trade corretamente, usando um stop apropriado (como um stop de swing abaixo do fundo na perna de alta mais recente) e um alvo de lucro também apropriado.
 
Contanto que os ralis se mantenham abaixo das máximas mais baixas anteriores, a tendência de baixa estará intacta. Bandeiras de baixa em forma de topo duplo (todos os topos duplos são também setups de venda de 2ª.Mínima) são comuns. Os compradores querem que o rali vá acima da máxima mais baixa anterior, de modo a converter a tendência de baixo em uma lateralidade. Nesse exemplo, os vendedores conseguiram um rompimento abaixo da linha de pescoço de uma bandeira de baixa em forma de topo duplo. Isso foi seguido por um movimento projetado para baixo.
5- Cunhas (wedges): três puxadas para cima ou para baixo
A definição tradicional de uma cunha é a de um triângulo convergente, inclinado para cima ou para baixo, no qual os traders esperam que o rompimento ocorra na direção oposta à inclinação. Eles estão buscando por um rompimento de alta se a cunha estiver inclinada para baixo, ou por um rompimento de baixa se a cunha estiver inclinada para cima. Elas são setups de continuação quando se formarem durante a correção de uma tendência, e são setups de reversão quando forem amplas e o contexto for bom. Quando elas são bandeiras, elas são pequenos padrões de reversão. Por exemplo, quando durante uma tendência de alta ocorre uma correção em forma de cunha, ela será apenas uma pequena perna de baixa, e os traders estão esperando que a perna de baixa venha a falhar e reverta para cima.
No sentido mais amplo, uma cunha é qualquer padrão com 3 puxadas, e que tenha uma inclinação de alta ou de baixa. Não tem de ser convergente e a terceira puxada não tem de ir alémQuando traders experientes detectam esse tipo de sentimento, eles encaram isso como sendo uma oportunidade... eles apostam que todo rompimento irá falhar e reverter, e eles então procuram comprar baixo, vender alto e operar curto. Mesmo quando o mercado estava em tendência de baixa durante o meio da sessão, eles esperavam que o rompimento para a nova mínima do dia iria falhar, porque isso é o que normalmente ocorre em dias laterais. Eles compraram a reversão para cima, apostando que o rali voltaria para acima do ponto de rompimento (a mínima da primeira hora), de volta para dentro da lateralidade.
 
9- Reversões na abertura
Os componentes de uma reversão na abertura são:
· Geralmente um movimento rápido para um magneto (suporte ou resistência)
· Reversão que leva a um swing pelas próximas horas, ou mesmo por toda a sessão
A maioria das fortes barras de tendência de alta no gráfico diário possuem ao menos uma pequena sombra em seu fundo, que normalmente é causado por uma reversão na abertura (uma queda na abertura que reverte para cima, sendo, portanto, um setup de reversão). Similarmente, a maioria das fortes barras de tendência de baixa no gráfico diário geralmente têm uma sombra em seu topo, causada por uma reversão na abertura.
O gráfico de 5 minutos do Emini abriu com gap de alta e teve uma forte barra de alta na abertura, mas o mercado reverteu para baixo na média móvel do 60 minutos. Aquela linha azul pontilhada é a média exponencial de 20 períodos do gráfico de 60 minutos, que eu plotei no gráfico de 5 minutos através de um código (na área de membros do site principal eu tenho o código para usar esse código no Tradestation).
Houve uma segunda reversão de alta na mínima do dia que foi formada no fundo do canal de baixa (a linha de canal do canal de baixa). Essa reversão de alta ocorreu logo abaixo de um movimento projetado para baixo (portanto um objetivo cumprido), a partir da falha de uma bandeira de alta em forma de cunha formada durante as primeiras 7 barras do dia.
 
Gap de alta, seguido por uma bandeira de alta em forma de cunha, ocorrida na média móvel do gráfico de 5 minutos do Emini.
 
Reversões na abertura em dias sucessivos no Emini.
10- Magnetos (suportes e resistências)
O último padrão entre os 10 mais comuns é mais um conceito do que um setup. O mercado está sempre fazendo testes conforme vai tentando estabelecer uma faixa de preços, e normalmente não é possível dizer se já andou demais na alta ou na baixa antes de já ter andando muito.
Suporte é qualquer preço abaixo do mercado atual no qual possam aparecer compradores, onde altistas compram para abrir novas posições e baixistas compram para realizar lucros. Resistência é qualquer preço acima do preço de mercado atual no qual altistas talvez realizem lucros de suas compras e baixistas talvez vendam. Magnetos comuns incluem os topos e fundos de lateralidades, mínimas e máximas anteriores, linhas de tendência, canais, projeções de movimentos projetados e médias móveis. Computadores controlam o mercado, e os suportes e resistências são baseados em coisas que os computadores podem calcular. O resultado é que o mercado com frequência acelera próximo aos objetivos, uma vez que um número substancioso de algoritmos acredite que aquele determinado alvo será atingido.
 
Esse gráfico de 60 minutos do Emini mostra como o mercado com frequência testa o ponto de rompimento após um rompimento bem-sucedido. Um rompimento acima de uma resistência transforma aquela resistência em suporte em qualquer correção, e um rompimento abaixo de um suporte transforma aquele suporte em resistência em qualquer rali. Por exemplo, baixistas venderam quando a barra 13 testou o fundo da pequena lateralidade na mínima da barra 10. Altistas também venderam... os altistas que compraram naquela lateralidade entre a barra 9 e 11 estavam esperando por um rali que os permitiria vender para saírem de suas compras com uma perda pequena. Como tanto baixistas quanto altistas estão vendendo, o mercado caiu por uma nova perna de baixa. Essa resistência também está ocorrendo em torno das máximas das barras 2 e 7, onde ralis anteriores falharam.
 
Durante dias laterais, mais tardiamente na sessão, a abertura do dia se torna um magneto.
 
Vendedores agressivos venderam todas as vezes que o mercado reverteu para baixo em testes de mínimas anteriores (vendas de rompimento e correção). Alguns testes vieram acima da mínima anterior (o ponto de rompimento) antes de reverterem para baixo (por exemplo, o rali para a barra 4 foi acima da mínima da barra 1, e o rali para a barra 7 foi acima da mínima da barra 5), e outras chegaram próximas à mínima anterior, mas reverteram para baixo antes de atingirem a mínima (a barra 6 não chegou a atingir a mínima da barra 2).
Pra traders que não sabem o que os algoritmos estão vendo, o mercado pode dar a impressão de estar revertendo randomicamente. 
O topo foi um vácuo de compra (clímax de compra) testando os objetivos de dois movimentos projetados e da linha de canal de um canal de tendência (um topo em forma de triângulo expandido).
Referências
1. org, Price action trading.
2. Brooks, Al (2009). Reading Price Charts Bar by Bar: the Technical Analysis of Price Action for the Serious Trader. Hoboken, New Jersey, USA: John Wiley & Sons, Inc. ISBN 978-0-470-44395-8.
3. Brooks, Al (2012). Trading Price Action TRENDS. Hoboken, New Jersey, USA: John Wiley & Sons, Inc. ISBN 978-1-118-16623-9.
4. Brooks, Al (2012). Trading Price Action TRADING RANGES. Hoboken, New Jersey, USA: John Wiley & Sons, Inc. ISBN 978-1-118-17231-5.
5. Brooks, Al (2012). Trading Price Action REVERSALS. Hoboken, New Jersey, USA: John Wiley & Sons, Inc. ISBN 978-1-118-17228-5.
6. Chicago Board of Trade (1997). Commodity trading manual (9th ed. ed.). London: Fitzroy Dearborn Publishers. ISBN 978-1-57958-002-5.
7. Livermore, Jesse Lauriston (1940). How to trade in stocks. New York, USA: Duel, Sloan & Pearce.
8. Murphy, John J. (1999). Technical analysis of the financial markets : a comprehensive guide to trading methods and applications (2nd ed. ed.). New York [u.a.]: New York Inst. of Finance. ISBN 0-7352-0066-1.
9. Neill, Humphrey B. (1931). Tape reading & market tactics. New York, USA: Marketplace Books. ISBN 978-965-00-6041-1.
10. Schwager, Jack D. (1996). Technical analysis (Reprint. ed.). New York, USA: John Wiley & Sons. ISBN 978-0-471-02051-6.
11. Edwards, Robert D.; Magee, John (1948). Technical Analysis of Stock Trends. Springfield, MA, USA: Stock Trend Service. ISBN 1-880408-00-7.
image6.jpeg
image7.jpeg
image8.jpeg
image9.jpeg
image10.jpeg
image11.jpeg
image12.jpeg
image13.jpeg
image14.jpeg
image15.jpeg
image16.jpeg
image17.jpeg
image18.jpeg
image19.jpeg
image20.jpeg
image21.jpeg
image22.jpeg
image23.jpeg
image24.jpeg
image25.jpeg
image26.jpeg
image27.jpeg
image28.jpeg
image29.jpeg
image30.jpeg
image31.jpeg
image32.jpeg
image33.jpeg
image34.jpeg
image35.jpeg
image36.jpeg
image37.jpeg
image38.jpeg
image39.jpeg
image40.jpeg
image41.jpeg
image42.jpeg
image43.jpeg
image44.jpeg
image1.jpeg
image2.jpeg
image3.jpeg
image4.jpeg
image5.jpegQuando traders experientes detectam esse tipo de sentimento, eles encaram isso como sendo uma oportunidade... eles apostam que todo rompimento irá falhar e reverter, e eles então procuram comprar baixo, vender alto e operar curto. Mesmo quando o mercado estava em tendência de baixa durante o meio da sessão, eles esperavam que o rompimento para a nova mínima do dia iria falhar, porque isso é o que normalmente ocorre em dias laterais. Eles compraram a reversão para cima, apostando que o rali voltaria para acima do ponto de rompimento (a mínima da primeira hora), de volta para dentro da lateralidade.
 
9- Reversões na abertura
Os componentes de uma reversão na abertura são:
· Geralmente um movimento rápido para um magneto (suporte ou resistência)
· Reversão que leva a um swing pelas próximas horas, ou mesmo por toda a sessão
A maioria das fortes barras de tendência de alta no gráfico diário possuem ao menos uma pequena sombra em seu fundo, que normalmente é causado por uma reversão na abertura (uma queda na abertura que reverte para cima, sendo, portanto, um setup de reversão). Similarmente, a maioria das fortes barras de tendência de baixa no gráfico diário geralmente têm uma sombra em seu topo, causada por uma reversão na abertura.
O gráfico de 5 minutos do Emini abriu com gap de alta e teve uma forte barra de alta na abertura, mas o mercado reverteu para baixo na média móvel do 60 minutos. Aquela linha azul pontilhada é a média exponencial de 20 períodos do gráfico de 60 minutos, que eu plotei no gráfico de 5 minutos através de um código (na área de membros do site principal eu tenho o código para usar esse código no Tradestation).
Houve uma segunda reversão de alta na mínima do dia que foi formada no fundo do canal de baixa (a linha de canal do canal de baixa). Essa reversão de alta ocorreu logo abaixo de um movimento projetado para baixo (portanto um objetivo cumprido), a partir da falha de uma bandeira de alta em forma de cunha formada durante as primeiras 7 barras do dia.
 
Gap de alta, seguido por uma bandeira de alta em forma de cunha, ocorrida na média móvel do gráfico de 5 minutos do Emini.
 
Reversões na abertura em dias sucessivos no Emini.
10- Magnetos (suportes e resistências)
O último padrão entre os 10 mais comuns é mais um conceito do que um setup. O mercado está sempre fazendo testes conforme vai tentando estabelecer uma faixa de preços, e normalmente não é possível dizer se já andou demais na alta ou na baixa antes de já ter andando muito.
Suporte é qualquer preço abaixo do mercado atual no qual possam aparecer compradores, onde altistas compram para abrir novas posições e baixistas compram para realizar lucros. Resistência é qualquer preço acima do preço de mercado atual no qual altistas talvez realizem lucros de suas compras e baixistas talvez vendam. Magnetos comuns incluem os topos e fundos de lateralidades, mínimas e máximas anteriores, linhas de tendência, canais, projeções de movimentos projetados e médias móveis. Computadores controlam o mercado, e os suportes e resistências são baseados em coisas que os computadores podem calcular. O resultado é que o mercado com frequência acelera próximo aos objetivos, uma vez que um número substancioso de algoritmos acredite que aquele determinado alvo será atingido.
 
Esse gráfico de 60 minutos do Emini mostra como o mercado com frequência testa o ponto de rompimento após um rompimento bem-sucedido. Um rompimento acima de uma resistência transforma aquela resistência em suporte em qualquer correção, e um rompimento abaixo de um suporte transforma aquele suporte em resistência em qualquer rali. Por exemplo, baixistas venderam quando a barra 13 testou o fundo da pequena lateralidade na mínima da barra 10. Altistas também venderam... os altistas que compraram naquela lateralidade entre a barra 9 e 11 estavam esperando por um rali que os permitiria vender para saírem de suas compras com uma perda pequena. Como tanto baixistas quanto altistas estão vendendo, o mercado caiu por uma nova perna de baixa. Essa resistência também está ocorrendo em torno das máximas das barras 2 e 7, onde ralis anteriores falharam.
 
Durante dias laterais, mais tardiamente na sessão, a abertura do dia se torna um magneto.
 
Vendedores agressivos venderam todas as vezes que o mercado reverteu para baixo em testes de mínimas anteriores (vendas de rompimento e correção). Alguns testes vieram acima da mínima anterior (o ponto de rompimento) antes de reverterem para baixo (por exemplo, o rali para a barra 4 foi acima da mínima da barra 1, e o rali para a barra 7 foi acima da mínima da barra 5), e outras chegaram próximas à mínima anterior, mas reverteram para baixo antes de atingirem a mínima (a barra 6 não chegou a atingir a mínima da barra 2).
Pra traders que não sabem o que os algoritmos estão vendo, o mercado pode dar a impressão de estar revertendo randomicamente. 
O topo foi um vácuo de compra (clímax de compra) testando os objetivos de dois movimentos projetados e da linha de canal de um canal de tendência (um topo em forma de triângulo expandido).
Referências
1. org, Price action trading.
2. Brooks, Al (2009). Reading Price Charts Bar by Bar: the Technical Analysis of Price Action for the Serious Trader. Hoboken, New Jersey, USA: John Wiley & Sons, Inc. ISBN 978-0-470-44395-8.
3. Brooks, Al (2012). Trading Price Action TRENDS. Hoboken, New Jersey, USA: John Wiley & Sons, Inc. ISBN 978-1-118-16623-9.
4. Brooks, Al (2012). Trading Price Action TRADING RANGES. Hoboken, New Jersey, USA: John Wiley & Sons, Inc. ISBN 978-1-118-17231-5.
5. Brooks, Al (2012). Trading Price Action REVERSALS. Hoboken, New Jersey, USA: John Wiley & Sons, Inc. ISBN 978-1-118-17228-5.
6. Chicago Board of Trade (1997). Commodity trading manual (9th ed. ed.). London: Fitzroy Dearborn Publishers. ISBN 978-1-57958-002-5.
7. Livermore, Jesse Lauriston (1940). How to trade in stocks. New York, USA: Duel, Sloan & Pearce.
8. Murphy, John J. (1999). Technical analysis of the financial markets : a comprehensive guide to trading methods and applications (2nd ed. ed.). New York [u.a.]: New York Inst. of Finance. ISBN 0-7352-0066-1.
9. Neill, Humphrey B. (1931). Tape reading & market tactics. New York, USA: Marketplace Books. ISBN 978-965-00-6041-1.
10. Schwager, Jack D. (1996). Technical analysis (Reprint. ed.). New York, USA: John Wiley & Sons. ISBN 978-0-471-02051-6.
11. Edwards, Robert D.; Magee, John (1948). Technical Analysis of Stock Trends. Springfield, MA, USA: Stock Trend Service. ISBN 1-880408-00-7.
image6.jpeg
image7.jpeg
image8.jpeg
image9.jpeg
image10.jpeg
image11.jpeg
image12.jpeg
image13.jpeg
image14.jpeg
image15.jpeg
image16.jpeg
image17.jpeg
image18.jpeg
image19.jpeg
image20.jpeg
image21.jpeg
image22.jpeg
image23.jpeg
image24.jpeg
image25.jpeg
image26.jpeg
image27.jpeg
image28.jpeg
image29.jpeg
image30.jpeg
image31.jpeg
image32.jpeg
image33.jpeg
image34.jpeg
image35.jpeg
image36.jpeg
image37.jpeg
image38.jpeg
image39.jpeg
image40.jpeg
image41.jpeg
image42.jpeg
image43.jpeg
image44.jpeg
image1.jpeg
image2.jpeg
image3.jpeg
image4.jpeg
image5.jpeg