MERCADO FINANCEIRO

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SFN SISTEMA FINANCEIRO NACIONAL
O sistema de intermediação é composto por agentes capazes de gerar poupança para investimentos, e agentes carentes de capital. Estas transferências de recursos processam-se por meio das instituições financeiras. Selecione apenas as alternativas que julgar serem verdadeiras, relacionadas ao Sistema Financeiro Nacional. (as que julgar serem falsas não selecionar) *
Os bancos comerciais e múltiplos são instituições financeiras que atendem à demanda por crédito de tomadores de recursos, sendo que os bancos comerciais atuam exclusivamente no curto prazo, e os múltiplos no longo prazo.
Uma característica do banco comercial é a capacidade de interferir nos meios de pagamentos da economia com a criação da moeda escritural. Devido a essa característica, todo o recurso depositado no banco é devolvido ao mercado sob a forma de empréstimo.
Associação de Poupança e Empréstimo é constituída sob a forma de sociedades civis sem fins lucrativos que atuam no financiamento imobiliário, sendo voltadas à área habitacional.
Correto
 
BNDES é um banco de investimento que atua em operações de repasses oficiais. Os recursos são oferecidos para suprir a necessidade de capital de giro e capital fixo.
Correto
 
A Sociedade de Arrendamento Mercantil e a Sociedade de Crédito, Financiamento e Investimento, têm como principais fontes de recursos a colocação de debêntures de emissão própria e a colocação de letras de câmbio no mercado, respectivamente.
Corre
Assinale a alternativa que NÃO representa uma função do Conselho Monetário Nacional: *
formular toda a política de moeda e do crédito, objetivando atender aos interesses econômicos e sociais do país.
regular as operações de redescontos e as operações do mercado aberto;
definir as diretrizes de funcionamento do Sistema Financeiro Nacional;
processar todo o controle do sistema financeiro, influenciando as ações de órgãos normativos, como o BNDES;
executar a política monetária através do controle dos meios de pagamento;
Correto
 
A Comissão de Valores Mobiliários (CVM) é uma autarquia ligada ao Poder Executivo que atua sob a direção do Conselho Monetário Nacional e tem por finalidade básica: *
fiscalização das empresas de capital fechado;
manutenção da política monetária.
normatização e controle do mercado de valores mobiliários 
captação de recursos no mercado internacional;
compra e venda de ações no mercado da Bolsa de Valores;
 
 
Faz parte das principais atribuições da comissão de valores mobiliários: 
exercer fiscalização das instituições financeiras;
regularizar a execução dos serviços de compensação de cheques;
executar os serviços de meio circulante;
zelar pela liquidez e solvência das instituições financeiras;
disciplinar e fiscalizar a organização e funcionamento e as operações das bolsas de valores.
Correto
Investimentos em infraestrutura são necessários para suportar a dinâmica do crescimento econômico do País. Atualmente, dentre as entidades do Sistema Financeiro Nacional, na concessão de financiamentos de projetos de longo prazo, constata-se atuação com destaque *
dos Bancos comerciais.
do Banco Nacional de Desenvolvimento Econômico e Social (BNDES).
das Companhias Hipotecárias.
das Cooperativas Centrais de Crédito.
das Sociedades de Crédito, Financiamento e Investimento.
Não se refere a uma competência do Banco Central do Brasil: *
receber os recolhimentos compulsórios;
fixar as diretrizes e normas da política cambial.
executar os serviços do meio circulante;
exercer a fiscalização das instituições financeiras;
emitir moeda-papel e moeda metálica;
O Sistema Financeiro Nacional (SFN) é constituído por todas as instituições financeiras públicas ou privadas existentes no país e seu órgão normativo máximo é o(a): *
Conselho Monetário Nacional;
CBanco Central do Brasil;
Banco Nacional de Desenvolvimento Econômico e Social;
Ministério da Fazenda;
Caixa Econômica Federal. 
 
O Sistema Financeiro Nacional é integrado por: *
Receita Federal do Brasil e Comissão de Valores Mobiliários.
Secretaria do Tesouro Nacional e Conselho Monetário Nacional.
Ministérios da Fazenda e do Planejamento, Orçamento e Gestão.
órgãos normativos, entidades supervisoras e operadores.
Corret
Secretarias estaduais da Fazenda e Ministério da Fazenda.
 
O conjunto de instituições, instrumentos e mercados agrupados de forma harmônica, com a finalidade de canalizar a poupança das unidades superavitárias até os investimentos demandados pelas deficitárias, denomina-se 
Sistema Financeiro.
Corret
Sistema Operacional.
Sistema Econômico.
Sistema de Mercado.
Sistema Institucional.
 
 
O Conselho Monetário Nacional (CMN) é o órgão responsável pela fixação das diretrizes das políticas monetária, creditícia e cambial do país. Não cabem ao CMN funções executivas. O número de membros do CMN foi variável desde a sua criação (31.12.1964), de acordo com as exigências políticas e econômicas de cada Governo. Em razão da Lei nº 9.069/95, em vigor, o CMN passou a ser integrado por: *
10 (dez) membros.
4 (quatro) membros.
11 (onze) membros.
8 (oito) membros.
3 (três) membros.
MERCADO MONETARIO.
Julgue a seguinte afirmação: Os bancos comerciais devem possuir estrutura de gerenciamento do risco de mercado. *
1/1
Certo
Correto
Errado
 
Entre os principais agentes “intermediários” participantes do mercado de capitais brasileiro estão, EXCETO: 
Corretoras de títulos de valores imobiliários.
Administradores de carteiras.
Corretoras de mercadorias.
Companhias abertas.
Correto
 Distribuidoras de títulos e valores mobiliários. 
 
Ao comparar os títulos emitidos pelos Estados Unidos (T-Bonds) com os títulos da dívida externa emitidos pelo Brasil, deve-se considerar que os “bonds” brasileiros formam uma taxa boa de atratividade em relação aos americanos pelo fato de que os mesmos não apresentam os mesmos riscos de oscilação os quais podem ocorrer com os T-Bonds. Essa afirmação está:
Certa
Errada
 Sistema Especial de Liquidação e de Custódia (SELIC) *
é a câmara de liquidação física e financeira de títulos de emissão privada.
registra operações com debêntures no mercado secundário.
é contraparte nas operações de leilão de títulos privados.
é o depositário central de títulos emitidos pelo Tesouro Nacional. 
pode ter investidores individuais como participantes titulares de contas de custódia. 
O principal título negociado no CETIP é a (o): 
Nota do Tesour
Ação
CDI
Correto 
Poupança
Letra do Tesouro
Títulos públicos federais e imóveis são, respectivamente, ativos de: *
baixa liquidez e alta liquidez.
alta liquidez e alta liquidez.
alta liquidez e baixa liquidez.
Corret
baixa liquidez e baixa liquidez.
 
Quem realiza operações no mercado aberto com a finalidade de executar a política monetária é: *
A CVM.
O CMN.
A ANBID.
O Banco do Central.
Correto
 
Com relação aos sistemas de liquidação e custódia, julgue os próximos itens: "Liquidação física em uma transação de compra e venda de títulos é a entrega de numerário em espécie do vendedor para o comprador."
Certo
CorretO
No mercado financeiro, a intermediação financeira desenvolve-se de forma segmentada, com base em quatro subdivisões: mercados monetário, cambial, de crédito e de capitais. O mercado monetário visa, fundamentalmente, canalizar recursos de médio e longo prazo para agentes deficitários, através das operações de compra e de venda de títulos e valores mobiliários, garantindo a liquidez da economia.
Certo
Errado
O sistema financeiro é segmentado nos seguintes subsistemas:
O mercado de crédito formal e o mercado de crédito informal.
O mercado financeiro; o mercado de capital; o mercado monetário e não monetário; o mercado cambial; o mercado de capitais; e o mercado bancário.
O mercado de crédito; o mercado monetário; o mercado cambial; e o mercado de capitais (ou mercado de valores mobiliários). 
O mercado monetário e não monetário; o mercado cambial; o mercado interbancário; o mercadode ações.
O mercado de crédito (governos e bancos); mercado de plástico (cartões); mercado acionário; e mercado interbancário.
MERCADO DE CREDITO
Sobre o conceito de "Mercado de credito" marque a alternativa correta: 
Mercado de credito visa fundamentalmente suprir as necessidades de caixa de curto e médio prazos seja na forma de concessão de créditos, empréstimos ou financiamentos.
1Correto
 A principal atividade dos bancos é emprestar dinheiro na forma de credito e financiamentos.
As operações desse mercado, são exclusivamente realizadas por bancos comerciais.
Operações de financiamentos de bens de consumo não se enquadram no âmbito de mercado de credito
Obrigatória
Intermediação Financeira
 
 
Sobre intermediação financeira no mercado de credito, é correto afirmar que: *
Os créditos com recursos livres são concedidos com taxas de juros fixas pré-estabelecidas pelo banco central.
As taxas cobradas nas operações ativas geralmente são menores que as pagas nas passivas.
Os créditos com recursos direcionados constituem a menor parte das operações ativas dos bancos.
Correto
As instituições financeiras se envolvem diretamente com os recursos, a fim de gerar cada vez mais comissões sobre as movimentações.
 
 
“As instituições bancarias realizam diversas modalidades de créditos no mercado, destacando-se o desconto de títulos, contas garantidas, créditos rotativos, hot Money, empréstimos para capital de giro e para pagamento de tributos das empresas, vendor, repasse de recursos externos, credito direto ao consumidor, assunção de dividas e adiamentos de contratos de exportação.”O trecho acima relata especificamente sobre: Empréstimos de longo prazo
Aplicações de baixo risco
Intermediação financeira no mercado de credito.
Empréstimos de curto e médio prazo.
Corret
 
O “hot-money” é uma modalidade de empréstimo que tem a finalidade de: *
1/1
Financiar a aquisição de bens e serviços por pessoas físicas]
Financiar a aquisição de bens de capital por parte das empresas.
Atender às necessidades imediatas de caixa das empresas
Financiar as vendas a prazo das empresas.
 
 
A operação bancária de vendor finance é a prática de financiamento de vendas com base no princípio da: *
1/1
Obtenção de receitas, que viabiliza vantagens para o cliente em uma transação comercial.
Troca ou negociação de títulos de curto prazo por recebíveis de longo prazo, sem custos para ambas as partes.
Cessão de crédito, que permite a uma empresa vender seu produto a prazo e receber à vista o pagamento do Banco, mediante o pagamento de juros.
Retenção de crédito lastreado por títulos públicos e vinculado a transações comerciais, garantindo ao vendedor o recebimento total de sua duplicata.
Concentração do risco de crédito, que fica por conta da empresa compradora em troca de uma redução da taxa de juros na operação do financiamento das vendas.
 
 
Os repasses de recursos externos constituem uma das principais modalidades de financiamento a longo prazo. Com relação ao assunto, é correto afirmar que: *
1/1
São poupanças captadas no exterior, por instituições financeiras estrangeiras atuantes no mercado internacional.
As instituições financeiras nacionais podem emitir títulos de dívida no exterior, para repassá-los às empresas brasileiras no país.
A empresa financiada pode contratar diretamente a operação com instituição financeira internacional.
São partes nesse tipo de operação, além da empresa nacional beneficiária, o banco nacional emprestador e o banco estrangeiro captador.
A captação de recursos no exterior elimina o risco de variação cambial.
 
 
O Crédito Direto ao Consumidor – CDC - é uma operação de crédito concedida a pessoas físicas ou jurídicas para a aquisição de bens e serviços.Com base nessa afirmação, assinale a alternativa correta sobre o CDC: *
1/1
O consumidor que contrata o CDC passa a desfrutar imediatamente de um bem que será pago com sua renda futura.
O consumidor que contrata o CDC passa a desfrutar do bem adquirido após sessenta dias da quitação da terceira parcela de pagamento.
O consumidor que contrata o CDC passa a desfrutar de um bem noventa dias após quitação da primeira parcela de pagamento.
O consumidor que contrata o CDC passa a desfrutar do bem adquirido após trinta dias da quitação da primeira parcela de pagamento.
O consumidor que contrata o CDC passa a desfrutar imediatamente de um bem adquirido após o vencimento da segunda parcela.
 
 
As notas promissórias comerciais (commercial papers) são instrumentos de captação de recursos: *
1/1
Emitidos no mercado interfinanceiro.
Que se destinam à aplicação exclusiva de fundos de investimento.
Utilizados por bancos de investimento.
Privativos de instituições financeiras de capital estrangeiro.
Por prazo máximo de 360 dias para companhias abertas.
Correto
 
O produto financeiro denominado nota promissória comercial (commercial paper), no mercado doméstico, apresenta: *
Garantia por parte do respectivo banco mandatário.
Baixo risco de liquidez, quando emitidas por instituição financeira.
Obrigatoriedade de registro na Comissão de Valores Mobiliários.
Elevado risco de mercado, quando emitidas por prazo superior a 360 dias.
Ausência de risco de crédito, quando analisadas por agência de rating.
 
 
A sessão de credito é realizada entre instituições financeiras interessadas em negociar carteiras de créditos. *
Falso
Verdadeiro
MERCADO DE CAPITAIS
As garantias das debêntures devem estar especificadas na escritura de emissão, podendo ser de espécies diferentes, o que implica diretamente na ordem de recebimento do debenturista em caso de falência da companhia emissora. A debênture comum, que não oferece nenhum tipo de garantia, é a: *
1/1
Real.
Flutuante.
Subordinada.
Quirografária.
Corre
Consolidada.
 
 
Um contrato de câmbio celebrado entre um banco e um cliente, exportador brasileiro: *
1/1
Nunca implica o banco garantir ao exportador a quantia devida pelo importador.
Consiste na compra de dólares pela empresa exportadora.
Pode implicar a cobrança pelo banco da quantia em dólar devida pelo importador residente no exterior.
Corret
Implica a exigência de o exportador trazer para o Brasil, imediatamente, os dólares provenientes de suas vendas no exterior.
 
 
O recibo de depósito bancário (RDB) é um título nominal, porém pode ser negociado no mercado assim como o certificado de depósito bancário (CDB). A sentença acima está: 
Errada
Certa
Os recursos captados pela caderneta de poupança tem direcionamento previsto, em sua grande maioria, para: 
Arrecadação de fundos para empréstimos.
O Sistema Financeiro de Habitação. 
Para o Financiamento Estudantil (FIES).
Patrocínio dos times de futebol que recebem incentivo da Caixa Econômica.
 
As letras hipotecárias são títulos que apresentam maior rentabilidade em comparação a caderneta de poupança, também atraindo investidores pelo fato de ser isenta do IR. A afirmação acima é: *
Certa
Errada
 
De acordo com a Lei nº 6.404/76, a companhia pode ser aberta ou fechada. Tal classificação se baseia no fato de os valores mobiliários de sua emissão serem ou não admitidos à negociação no mercado de valores mobiliários.Nesse sentido, uma companhia é considerada aberta quando *
suas debêntures são emitidas no exterior.
seus ativos permanentes são disponibilizados para venda.
suas ações podem ser negociadas na Bolsa de Valores.
Correto
seus títulos são emitidos no exterior.
suas ações não são negociadas no mercado.
 
Atualmente, as instituições financeiras oferecem aos seus clientes diversos tipos de investimentos, dentre os quais está o investimento em ações de companhias abertas que podem ser negociadas na Bolsa de Valores.A característica mais atrativa do investimento em ações é a *
isenção de imposto de renda
alta probabilidade de perdas financeiras
baixa probabilidade de perdas financeiras
isenção de imposto sobre operações financeiras no ato de negociação das ações
possibilidade de ganhossuperiores aos oferecidos em fundos de investimento
Correto
 
As ações constituem títulos representativos da menor fração do capital social de uma empresa, podendo ser classificadas em ordinárias ou preferenciais.As ações ordinárias atribuem ao seu titular: 
direito de compra de outras ações ordinárias.
prioridade no recebimento de dividendos.
prioridade no reembolso do capital, no caso de dissolução da empresa.
permissão para revenda a qualquer tempo.
direito de voto na assembleia de acionistas.
A BM&FBOVESPA é uma companhia de capital brasileiro, formada em 2008, a partir da integração das operações da Bolsa de Valores de São Paulo e da Bolsa de Mercadorias & Futuros.Por meio de suas plataformas de negociação, a BM&FBOVESPA, dentre outras atividades, realiza o[a]: *
compensação nacional de cheques e a liquidação de outros ativos bancários.
Intermediação, o registro e a liquidação de transferências interbancárias.
registro, a compensação e a liquidação de ativos e valores mobiliários.
Correto
seguro de bens e ativos mobiliários, negociados no mercado.
registro e a compensação de transferências internacionais de recursos.
 
 
O segmento que supre as necessidades de recursos de médio e de longo prazo, principalmente com vistas à realização de investimentos de capital, e que comercializa títulos como os commercial papers e as debêntures é denominado: 
Mercado de capitais. 
Mercado monetário.
Mercado de crédito.
Mercado cambial.
A emissão dos Certificados de Depósitos de Valores Mobiliários (CDVMs) ou Brazilian Depositary Receipts (BDRs) não está sujeita a registro no Banco Central do Brasil. 
Falso
Verdadeiro
Os American Depositary Receipts, conhecidos também por ADRs, são: 
papéis que funcionam como depósitos em poupança em bancos estadunidenses para empresas estrangeiras (não estadunidenses), emitidos diretamente por empresas exportadoras estadunidenses.
títulos especiais de dívida do Tesouro estadunidense negociados apenas nos mercados interbancários.
recibos de empresas estadunidenses depositadas num banco estrangeiro (não estadunidense) e que podem ser negociados naquele país estrangeiro.
certificados do Depositary Trust Co. (DTC) que garantem a idoneidade contábil de empresas estrangeiras (não estadunidenses).
recibos que representam ações de empresas estrangeiras (não estadunidenses) que estão depositadas em um banco no seu país de origem e que são negociados nos Estados Unidos.
MERCADO CAMBIAL E PRINCIPAIS FINANCIAMENTOS NO MERCADO DE CAPITAIS
 
 
Sobre a Taxa de câmbio e a Ptax, marque a opção ERRADA: 
A taxa de câmbio corresponde ao preço em moeda nacional;
O Banco Central definiu uma metodologia de apuração da Ptax ao mercado financeiro;
Ptax é o Indicador oficial do Banco Central;
Ptax é calculada apenas para o dólar;
 Diz-se que ocorre uma valorização cambial da moeda nacional quando se verifica um aumento de seu poder de compra, em relação as demais moedas;
A Ptax é um indicador oficial do Banco Central para divulgar a cotação das moedas estrangeiras negociadas no Brasil. Para essa afirmação a seguir é correto afirmar que é: *
Falsa
Verdadeira
Correto
Sobre Taxas internacionais de juros: A Libor equivale á taxa mínima de à qual os bancos aplicam seus recursos, a London Interbank Bid Rate representa a taxa mínima que pagam para levantar recursos no mercado. Essa afirmação esta: *
Errada
Certa
Correto
 
 
 
 
A operação de arbitragem de câmbio tem como objetivo *
Comprar moeda no mercado cujo preço está alto e vender a mesma moeda no mercado
Vender moeda estrangeira para assegurar a liquidez das exportações.
Uniformizar as diferentes taxas de câmbio entre os diversos países.
Buscar vantagens em função de diferenças de preços nos diversos mercados
Comprar moeda estrangeira para financiar operações de importação de mercadorias.
 
 
A União Europeia é formada por 27 países que foram aderindo aos poucos aos países fundadores: Alemanha, Bélgica, França, Itália, Luxemburgo e Holanda. Essa organização tem por objetivo propiciar a cooperação econômica e política dos seus membros. Analise as afirmativas que apresentam os objetivos da União Europeia. I – Integrar as políticas relativas ao sistema judiciário e aos impostos sobre importação e exportação; II – Aperfeiçoar as condições de livre comércio entre os países-membros; III – Reduzir as desigualdades sociais e econômicas entre as regiões; IV – Fomentar o desenvolvimento econômico dos países em fase de crescimento. Assinale a alternativa correta. *
Somente a afirmativa III é verdadeira.
Somente as afirmativas II e IV são verdadeiras.
Somente as afirmativas II e III são verdadeiras.
Somente as afirmativas I, III e IV são verdadeiras.
Todas as afirmativas são verdadeiras.
 
 
Qual a definição correta de “securitização de recebíveis”? *
Por meio dessa operação financeira, é impossível uma empresa levantar fundos no mercado sem comprometer seus níveis atuais de endividamento de balanço.
Na operação de securitização é nomeada uma instituição pública para atuar como agente fiduciário.
É uma forma de captação de recursos envolvendo a emissão de títulos de credito pelo tomador, os quais são garantidos mediante caução de recebíveis.
Correto
E um seguro feito no banco para garantir o recebimento de dividas de credito fornecido a clientes para compras a prazo.
 
 
Sobre “Mercado de Bônus” marque as respostas verdadeiras: *
Os bônus apresentam atualmente grande expressão nas operações desenvolvidas pelo mercado financeiro internacional, constituindo-se em importante fonte de recursos a curtos e médios prazos.
Os emitentes desses títulos são geralmente empresas privadas e, mesmo, Governos e instituições públicas
Correto
As taxas de juros pagas por este titulo podem ser “fixas” ou “flutuantes”
São essencialmente títulos de renda fixa, representativos de dividas de maior maturidade, emitidos diretamente pelos tomadores de recursos.
Qual o objetivo principal do FGC (Fundo Garantidor de Credito)? *
Garantir depósitos a vista, depósitos a prazo, contas de poupança, letras de câmbio, letras imobiliárias e letras hipotecarias, Ações, ADR's
Resguardar as informações financeiras das instituições financeiras
Garantir fundos de investimento e recursos captados no exterior
O Fundo Garantidor de Créditos (FGC) é uma entidade privada, sem fins lucrativos, que administra um mecanismo de proteção aos correntistas, poupadores e investidores, que permite recuperar os depósitos ou créditos mantidos em instituição financeira, até determinado valor, em caso de intervenção, de liquidação ou de falência.
Correto
 
Qual o valor máximo garantido pelo FGC? *
R$ 250.000 por CPF dentro do mesmo conglomerado financeiro
R$ 500.000 por CPF dentro do mesmo conglomerado financeiro
R$ 150.000 por CPF dentro do mesmo conglomerado financeiro
R$ 200.000 por CPF dentro do mesmo conglomerado financeiro
 
Assinale a resposta que melhor define o que é RATING: *
E uma avaliação divulgada por uma agencia especializada que revela a capacidade produção e exportação e seus respectivos prazos de uma empresa ou pais
E uma avaliação divulgada por uma empresa especializada revelando a capacidade de pagamento de um devedor, empresa ou pais de pagar suas dívidas.
E uma classificação que se define qual o qual o país com maior Índice de desenvolvimento humano
É uma escala em que se classifica o país com maiores riquezas
Sistema Financeiro Nacional  
Conhecer a estrutura básica do SFN e os principais agentes deste sistema 
Mercado Monetário 
Conhecer os agentes que operam no mercado aberto 
Mercado de crédito 
Conhecer o que é o mercado de crédito 
Mercado de capitais 
Conhecer as principais caraterísticas das ações e poupança
 
Principais Financiamentos no Mercado de Capitais 
Conhecer as principais informações relativas ao FGC e rating 
Mercado cambial 
Conhecer o que é o mercado cambial, taxa de cambio e ptax 
Produtos financeiros 
Conheceros principais produtos financeiros disponíveis no mercado