mercado financeiro e de capitais

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Local: Sala 1 - BT - Prova On-line / Andar / Polo Barra da Tijuca / POLO UVA BARRA MARAPENDI - RJ 
Acadêmico: EAD-IL60082-20213A
Aluno: VITOR ELEUTHERIO TARQUINO 
Avaliação: A2-
Matrícula: 20191303203 
Data: 16 de Setembro de 2021 - 08:00 Finalizado
Correto Incorreto Anulada  Discursiva  Objetiva Total: 10,00/10,00
1  Código: 6255 - Enunciado: O mercado financeiro brasileiro possui um sistema que garante a
aplicadores a restituição de perdas impostas pela liquidação e insolvência de instituições
financeiras. Tal dispositivo é limitado ao montante de R$ 250 mil e tem estado presente em
eventos recentes que envolveram instituições como Banco BVA, Banco Rural e Banco Cruzeiro do
Sul. 
Identifique o participante do mercado financeiro brasileiro responsável por prestar uma garantia,
limitada a R$ 250 mil por conta e por CPF, para aplicações em títulos como CDBs, LCAs e LCIs.
 a) Conselho Monetário Nacional - CMN.
 b) Fundo Garantidor de Crédito - FGC.
 c) Banco Central do Brasil - BACEN.
 d) Comissão de Valores Mobiliários - CVM.
 e) Superintendência de Seguros Privados - SUSEP.
Alternativa marcada:
b) Fundo Garantidor de Crédito - FGC.
Justificativa: Gabarito: Fundo Garantidor de Crédito - FGC. 
Justificativa: Está correta, pois cabe ao FGC receber um percentual de cada valor aplicado em
títulos e poupança e prestar a esses poupadores uma garantia limitada a R$ 250 mil por CPF e
conta. Distratores:
À CVM cabe fiscalizar o mercado de capitais, protegendo o investidor ou poupador, mas não
cobrindo perdas em dinheiro. Ao BACEN cabe a fiscalização de algumas vertentes do mercado
financeiro, mas não a cobertura de prejuízos através de indenização em espécie. À SUSEP cabe
fiscaliza o mercado segurador, mas não indenizar perdas nos mercados bancários. O CNM tem
por finalidade a normatização do mercado financeiro, não sendo de sua competência prestar
garantias sobre valores aplicados.
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2  Código: 3715 - Enunciado: O conceito de sistema envolve participantes, finalidades e produtos,
assim como atividades de organização, normatização e regulação. Reconheça, entre as opções
abaixo, o conjunto de intermediários financeiros, órgãos reguladores e normatizadores,
poupadores e investidores que atuam em um determinado país.
 a) Instituições financeiras.
 b) Conselho Monetário Nacional.
 c) Sistema Financeiro Internacional.
 d) Banco Central do Brasil.
 e) Sistema Financeiro Nacional.
Alternativa marcada:
e) Sistema Financeiro Nacional.
Justificativa: Conselho Monetário Nacional. Errada, pois Apresenta uma autoridade monetária
participante do SFN. Banco Central do Brasil. Errada, pois Apresenta uma autoridade monetária
participante do SFN. Sistema Financeiro Nacional. Correta, que apresenta o sistema financeiro,
que envolve os participantes limitados a uma determinada nação e que se sujeita a normas
específicas, ditadas pelas autoridades monetárias locais, daí denominado Sistema Financeiro
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Nacional, ou simplesmente, SFN. Sistema Financeiro Internacional. Errada, pois O conceito de
sistema financeiro internacional é amplo e não necessariamente ocorre, não cabendo utilizá-lo
para um país em específico. Instituições financeiras.Errada, pois Apresenta um conceito geral de
um bloco de participantes do SFN, que, porém, não pode representar o todo.
3  Código: 6216 - Enunciado: Ao longo do dia uma instituição financeira constitui ativos e passivos
ou mesmo os reduz, por meio de operações de crédito, compra de títulos e captações de CDBs,
LFs, LCAs, LCIs, Caderneta de Poupança e depósitos à vista. Ao final desse dia, a instituição deve
possuir passivos, ou seja, recursos captados de terceiros somados ao patrimônio líquido da
instituição, em montante maior ou igual aos seus ativos. Caso isso não ocorra, a instituição deve
buscar recursos no mercado interbancário e, por fim, no redesconto bancário. Diferencie o
Redesconto Bancário do mercado interbancário, em que ocorrem as operações envolvendo CDI,
no que se refere às contrapartes.
 a) No interbancário opera a instituição financeira interessada, tendo como contraparte o seu
controlador e acionistas. No redesconto bancário, a contraparte é o BACEN.
 b) No interbancário opera a instituição financeira interessada, tendo como contraparte
outra instituição financeira. No redesconto bancário, a contraparte é o BACEN.
 c) No interbancário opera a instituição financeira interessada, tendo como contraparte o
BACEN. No redesconto bancário, a contraparte é outra instituição financeira.
 d) No interbancário opera a instituição financeira interessada, tendo como contraparte o
BACEN. No redesconto bancário, a contraparte é o seu controlador e acionistas.
 e) No interbancário opera a instituição financeira interessada, tendo como contraparte outra
instituição financeira. No redesconto bancário, a contraparte são empresas privadas.
Alternativa marcada:
b) No interbancário opera a instituição financeira interessada, tendo como contraparte outra
instituição financeira. No redesconto bancário, a contraparte é o BACEN.
Justificativa: Correta a alternativa No interbancário opera a instituição financeira interessada,
tendo como contraparte outra instituição financeira. No redesconto bancário, a contraparte é o
BACEN, uma vez que no interbancário são transacionados os certificados de depósito
interbancário (CDI), sendo um mercado privativo para instituições financeiras, enquanto que o
redesconto bancário consiste na tomada de recursos junto ao BACEN, sendo a última estância
para a instituição financeira “zerar” o seu caixa, ou seja, tomar os recursos necessários para
igualar o seu passivo ao ativo observado ao final daquele dia de operação. DISTRATORES: No
interbancário opera a instituição financeira interessada, tendo como contraparte o BACEN. No
redesconto bancário, a contraparte é outra instituição financeira. – Ocorre exatamente o inverso,
no interbancário a IF opera com outra IF e no redesconto, a contraparte é o BACEN. No
interbancário opera a instituição financeira interessada, tendo como contraparte outra
instituição financeira. No redesconto bancário, a contraparte são empresas privadas. – Empresas
privadas não operam redesconto bancário, apenas o BACEN. No interbancário opera a instituição
financeira interessada, tendo como contraparte o seu controlador e acionistas. No redesconto
bancário, a contraparte é o BACEN. – Acionistas não possuem dispositivos para aportar recursos
via mercado interbancário. A este cabe fazer aporte no capital social do banco, ou de maneira
simplificada, por meio de produtos tradicionais, no caso de depósitos a prazo ou à vista. No
interbancário opera a instituição financeira interessada, tendo como contraparte o BACEN. No
redesconto bancário, a contraparte é o seu controlador e acionistas. – No interbancário a
operação tem como contraparte outra IF, e não o BACEN. No redesconto, apenas o BACEN opera,
nunca os acionistas.
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4  Código: 6123 - Enunciado: Os depósitos à vista se constituem nas conhecidas contas correntes,
as quais são um importante produto bancário, responsável por captar e reter o cliente, dado que
a partir delas outros serviços tais como cartões de saque, débito e crédito, pagamentos e
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transferências podem ser oferecidos. Avaliando o cenário exposto, identifique as instituições
financeiras que, pela sua natureza, estão necessariamente autorizadas a captar depósitos à vista:
I – Bancos comerciais. 
II – Caixas econômicas. 
III – Cooperativas de crédito. 
IV – Bancos múltiplos. 
V – Bancos de investimento.
 a) II, III e IV estão corretas.
 b) II, IV e V estão corretas.
 c) I, IV e V estão corretas
 d) I, II e III estão corretas.
 e) I, II e V estão corretas.
Alternativa marcada:
d) I, II e III estão corretas.
Justificativa: Correta a opção: I, II e III estão corretas. Nela estão relacionadas as instituições
autorizadas a captar depósitos à vista. DISTRATORES: IV – Apenas bancos múltiplos com carteira
comercial podem captar depósitos à vista. V – Bancosde investimento não estão autorizados a
captar depósitos à vista, apenas a prazo.
5  Código: 3744 - Enunciado: No dia a dia de uma economia ocorrem operações externas de
comércio e turismos, tais como importação e exportação de produtos e entrada e saída de
pessoas no país, os quais demandam a troca de moedas estrangeiras por moeda local e vice-
versa. Relacione as mencionadas atividades com um dos segmentos do Mercado Financeiro
apresentados abaixo:
 a) Mercado de Crédito.
 b) Mercado de Câmbio.
 c) Mercado de Derivativos.
 d) Mercado de Capitais.
 e) Mercado Monetário.
Alternativa marcada:
b) Mercado de Câmbio.
Justificativa: Mercado de Crédito. Errada pois, Apenas no mercado de câmbio ocorrem trocas de
moedas. Mercado Monetário.Errada pois, Apenas no mercado de câmbio ocorrem trocas de
moedas. Mercado de Capitais.Errada pois, Apenas no mercado de câmbio ocorrem trocas de
moedas. Mercado de Câmbio. Correta pois, é no mercado de câmbio que ocorrem as trocas
físicas e à vista de moedas por meio de agentes autorizados, podendo as mesmas envolverem
pessoas físicas ou jurídicas, mas sendo vetada as transações que não envolvam os mencionados
agentes. Mercado de Derivativos.Errada pois, Apenas no mercado de câmbio ocorrem trocas de
moedas.
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6  Código: 6251 - Enunciado: O mercado de derivativos oferece a possibilidade de se operar com a
finalidade de se proteger posições tomadas em negócios reais, sendo, para tal, acessada por
importadores e exportadores, produtores rurais, empresas com endividamento em moeda
estrangeira ou em taxas de juros flutuantes etc. Outra vertente de operadores se volta à análise
do mercado e “aposta” em variações futuras de ativos que possuem contratos de derivativos
operados em bolsa. 
Identifique o participante de mercado que, por exemplo, opera no mercado de derivativos
comprando posições de dólar americano futuro para se proteger da oscilação da moeda, dado
que tem compromissos futuros com fornecedores sediados no exterior. 
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 a) Hedger – importador.
 b) Hedger – exportador.
 c) Especulador – exportador.
 d) Arbitrador – Importador.
 e) Especulador – importador.
Alternativa marcada:
a) Hedger – importador.
Justificativa: Gabarito: Hedger – importador. Justificativa: Está correta, pois, ao buscar proteção
para sua atividade, o operador se caracteriza como um hedger e, como se trata da compra de
contratos da moeda, isso se aplica ao importador, que deve se antecipar às cotações futuras,
“travando” os valores de suas mercadorias, que serão vendidas em moeda local, no presente. 
Distratores: Especulador – importador. - Não se trata de um especulador, pois este opera sem
intenção de proteger uma operação real. Especulador – exportador. - Não se trata de um
especulador, pois este opera sem intenção de proteger uma operação real. Também a compra de
moeda no mercado futuro não protege a operação de um exportador, pois este deve vender
contratos da moeda, e não comprar. Hedger – exportador. - A compra de moeda no mercado
futuro não protege a operação de um exportador, pois este deve vender contratos da moeda, e
não comprar. Arbitrador – Importador. - O arbitrador não busca proteção para sua operação,
apenas a compra de um contrato futuro em um mercado e venda em outra, com lucro pela
diferença de cotações entre esses ambientes. Tal prática pode ser inversa e aplicada a outros
mercados e ativos.
7  Código: 11464 - Enunciado: As principais funções do Fonte: Adaptado do BACEN, 2012 Conselho
Monetário Nacional são Segundo Aires (2012), o Conselho Monetário Nacional, é um órgão
instituído pela Lei no 4.494 de 31.12.1964, sedo sua responsabilidade a expedição de diretrizes
para o bom funcionamento do Sistema Financeiro Nacional – SFN. Fixar as características gerais
dos contratos de seguro, previdência privada aberta, capitalização e resseguro. Estabelecer
diretrizes gerais das operações de resseguro. Prescrever os critérios da Constituição das
Sociedades Seguradoras Orientar a aplicação dos recursos das instituições financeiras Adaptar o
volume dos meios de pagamento às reais necessidades da economia. Assinale a alternativa
correta:
 a) As afirmativas I e II são verdadeiras.
 b) Nenhuma das afirmativas são verdadeiras.
 c) As afirmativas IV e V são verdadeiras.
 d) As afirmativas II e III são verdadeiras.
 e) Todas as alternativas são verdadeiras.
Alternativa marcada:
c) As afirmativas IV e V são verdadeiras.
Justificativa: -
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8  Código: 3720 - Enunciado: A intermediação financeira é a base e mesmo a justificativa de
existência do Mercado Financeiro, podendo esta ocorrer de diversas formas e envolver
participantes de diferentes naturezas. Entre os intermediários financeiros, temos instituições
dedicadas a captar recursos e os emprestar a terceiros, retendo para si o risco de crédito.
Classifique as mencionadas instituições, captadoras de depósitos e operadoras de crédito.
 a) Intermediários financeiros.
 b) Bancárias ou monetárias.
 c) Autoridades monetárias.
 d) Instituições auxiliares.
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 e) Não bancárias ou não monetárias.
Alternativa marcada:
b) Bancárias ou monetárias.
Justificativa: Instituições auxiliares. Errada pois, Apresenta instituições que intermedeiam
recursos sem retenção de risco de crédito, não multiplicam moeda e não captam depósitos.
Bancárias ou monetárias. Correta pois, que as classifica como bancárias ou monetárias por
recolherem depósitos à vista e a prazo e emprestarem esses recursos a terceiros, retendo risco de
crédito e, assim, atuando como multiplicadores de moeda. Intermediários financeiros. Errada
pois, Apresenta o conceito geral de intermediação, não classificando a classe de instituições em
específico. Não bancárias ou não monetárias.Errada pois, Apresenta instituições que
intermedeiam recursos sem retenção de risco de crédito, não multiplicam moeda e não captam
depósitos. Autoridades monetárias. Errada pois, Apresenta órgão e autarquias responsáveis por
normatizar, regular, fiscalizar e punir no âmbito do SFN, mas não aptas a operar captações e
crédito.