Qual é o VAR paramétrico de 1 dia e com 99% de IC de uma carteira com 750,000 quantidades de PETR4 (preço de mercado atual: R$ 31), considerando qu...

Para calcular o Valor em Risco (VAR) paramétrico de uma carteira, podemos usar a fórmula: VAR = (Retorno esperado - Z * Desvio padrão) * Valor da carteira Onde: - Retorno esperado é a média dos retornos da ação - Z é o valor crítico correspondente ao nível de confiança desejado (no caso, 99%) - Desvio padrão é o desvio padrão dos retornos da ação - Valor da carteira é a quantidade de ações multiplicada pelo preço de mercado atual Primeiro, vamos calcular o retorno esperado da ação PETR4. Você não forneceu essa informação, então vamos considerar um valor hipotético de 10% ao ano. Retorno esperado = 10% = 0,10 Em seguida, vamos calcular o valor crítico Z correspondente ao nível de confiança de 99%. Para isso, podemos consultar uma tabela de distribuição normal padrão ou usar uma calculadora estatística. O valor crítico Z para um nível de confiança de 99% é aproximadamente 2,33. Z = 2,33 Agora, vamos calcular o desvio padrão anualizado. Você mencionou que o desvio padrão da ação é de 40% ao ano. Desvio padrão = 40% = 0,40 Por fim, vamos calcular o VAR paramétrico de 1 dia: VAR = (Retorno esperado - Z * Desvio padrão) * Valor da carteira VAR = (0,10 - 2,33 * 0,40) * 750.000 * 31 Calculando o resultado: VAR = (-0,853) * 750.000 * 31 VAR = -19.867.250 Portanto, o VAR paramétrico de 1 dia e com 99% de intervalo de confiança para a carteira com 750.000 quantidades de PETR4 é de aproximadamente R$ -19.867.250. Isso significa que há uma probabilidade de 1% de a carteira perder pelo menos esse valor em um único dia.