d) Após todas as questões acima já realizadas, calcule (e demonstre os cálculos .

Os investimentos são oportunidades de obtenção de retorno financeiro sobre determinado bem / direito; assim, pode-se investir em imóveis (compra de apartamentos, casas, terrenos), obras de arte (que tendam a se valorizar pela raridade e singularidade), matérias-primas brutas ditas “finitas” (petróleo, gás), metais preciosos (ouro), pedras preciosas (diamante, quartzo, rubi), papéis (ações, opções), moedas (dólar, euro), aplicações financeiras (CDB, RDB, Poupança), dentre outros investimentos.

 

            Como já é de amplo conhecimento, existem diversos tipos de investimentos financeiros, os quais têm a função de rentabilizar os capitais aplicados para os investidores, e proporcionar recursos aos recebedores destes, para fins de financiamento a outras pessoas. Normalmente quem faz esta intermediação financeira são os bancos, que recepcionam capitais a baixo custo de desembolso e os financiam a altos custos, obtendo retorno altamente alavancado (trabalhando com dinheiro dos outros, ou seja, com capital de terceiros).

 

            Alguns dos mais populares investimentos seguem abaixo especificados, juntamente ao seu tipo de retorno, rendimento aproximado e risco, todos médios:

 

INVESTIMENTO	TIPO DE RETORNO	PRAZO DE APLICAÇÃO	RENDIMENTO APROXIMADO	RISCO
Poupança	Pouco variável	Curto prazo - rentabilidade mensal	6% a. a. + Taxa Referencial = 8% a. a.	Muito baixo
Fundos de renda fixa	Pouco variável	Curto prazo - rentabilidade diária	0,75% a. m.	Muito baixo
Fundos de ações	Mediamente variável	Médio prazo - rentabilidade diária	0,5% a. m. a 1,5% a. m.	Médio
Ações	Totalmente variável	Longo prazo - rentabilidade momentânea	10% a. a.	Alto
Opções	Totalmente variável	Longo prazo - rentabilidade na data	15% a. a.	Muito alto
Previdência Privada	Mediamente variável	Longo prazo - rentabilidade mensal	0,7% a. m.	Baixo
Fundos de renda variável	Totalmente variável	Longo prazo - rentabilidade diária	12 % a. a.	Muito alto
Títulos públicos	Pouco variável	Longo prazo - rentabilidade na data	12% a. a.	Muito baixo

QUADRO 1: tipos de investimentos financeiros.

FONTE: do autor, baseado em informações do portal do investidor.

           

Sabe-se também que as pessoas, além de objetivos diferentes, possuem características diferentes, tais como recursos, prazos e “paciência”. Assim, normalmente, para que se inicie um investimento, os bancos solicitam o preenchimento de um questionário, que tem a função de elaborar o “perfil do investidor”, para que o banco possa direcionar os investidores aos melhores investimentos para cada caso. Este investidor com perfil “medido” possui características diferentes e pontuais, principalmente em relação ao risco e à segurança.

 

Mas afinal, o que é o risco? Risco é a principal medida da incerteza, é a capacidade de que algo “fuja do controle”, ou que saia diferentemente do esperado; obviamente, cabe ressaltar, quanto maior o preparo, o conhecimento, a experiência e o trabalho em cima de informações e procedimentos, menor a incerteza relativa ao risco, o que chamamos, então de “risco calculado”.

 

Assim, segue abaixo a relação com os perfis de investidores mais comumente encontrados:

 

PERFIL	PONTOS POSITIVOS	PONTOS NEGATIVOS	OBSERVAÇÕES
CONSERVADOR	Investimentos seguros	Baixa rentabilidade	Prefere a segurança, diminuindo todas as possibilidades de risco em relação às perdas; assim, por ser avesso ao risco, acaba obtendo uma rentabilidade menor.
MODERADO	Segurança e rentabilidade controláveis	A preocupação com a segurança ainda acaba por “minar” parte da rentabilidade	Normalmente tenta equilibrar segurança e rentabilidade; assim, está disposto a correr certo risco para que seu capital renda um pouco mais, mas o faz de maneira moderada.
ARROJADO	Rentabilidade alta	Alto risco	Pensa na rentabilidade e, por isso, é capaz de aceitar altos riscos visando a melhor rentabilidade possível.

QUADRO 2: tipos de perfis de investidores.

FONTE: do autor, baseado em informações do portal do investidor.

 

Assim, considerando as informações e exemplos acima descritos, responda com base na sua vida e nos seus reais objetivos:

 

a) Primeiramente leia com atenção o exposto no Quadro 2, e selecione o seu perfil de investidor, baseado nas observações constantes do supracitado quadro. Assim, você é CONSERVADOR, MODERADO ou ARROJADO? Justifique a sua resposta.

 

b) Cite um objetivo financeiro (pode ser comprar um determinado bem, ou juntar algum montante, por exemplos), juntamente ao prazo para que os atinja, e os seus valores. (Ex. Comprar uma casa em 2020, no valor de R$ 500.000,00).

 

c) Após a escolha do objetivo, escolha o investimento baseado no seu perfil de investidor outrora já escolhido e o (s) descreva (Ex. Comprar uma casa em 2020, no valor de R$ 500.000,00 - Aplicação em Poupança - 8% a. a.).

 

d) Após todas as questões acima já realizadas, calcule (e demonstre os cálculos por intermédio da calculadora HP 12C ou utilizando as fórmulas) o valor inicial a ser aplicado, para que seu objetivo seja alcançado no prazo especificado, levando-se em consideração a teoria dos juros compostos .